目標價升至491美元！富國銀行：AppLovin(APP.US)佔據移動廣告戰略要地 增長故事遠未結束

智通財經APP獲悉，富國銀行發表研報，予以AI營銷廣告應用商AppLovin(APP.US)「增持」評級，目標價從480美元上調至491美元，同時提高了盈利預期。

以Alec Brondolo為首的分析師表示，他們對網絡廣告業務的深入調研發現了多個亮點，並將2026年收入預期上調6%，2027年預期提高3%。

分析師還指出，接入AppLovin網頁廣告的客户網站流量正在加速增長。他們通過識別約2700個帶有Applovin像素的域名，並結合Similarweb數據發現，今年7月該類網站的流量同比增長40%，而1月同比增幅僅為20%。

Brondolo及其團隊表示，規模較小的私有多渠道歸因平臺已成為AppLovin網頁廣告的重要分發渠道和品牌推廣者。他們認為，公司在這一渠道中的客户滲透率仍有提升空間。

分析師補充稱，儘管近幾個月網頁廣告客户增長有所放緩，但新獲取的客户規模顯著擴大。

Brondolo團隊強調：「我們相信AppLovin在移動遊戲廣告市場具備強大的戰略地位，並在用户獲取和廣告變現方面擁有領先產品。因此，我們預計該公司將在340億美元規模的市場中持續擴大份額，使得2025和2026年的收入預期顯著高於市場共識。基於此，我們給予AppLovin股票‘增持’評級。」