4股结合强劲势头与伟大的基本面

在投资领域，两种思想流派长期以来一直在争夺霸主地位：跟踪价格趋势的技术分析师和审查公司财务状况的基本面分析师。

每所学校都对自己的方法发誓，却看不起对方。

但真正的机会在于结合这两种方法。

从历史上看，具有强劲价格动力和强劲基本面增长的股票能够产生出色的回报。

当官方报告被推迟时，大多数交易员只能对市场进行事后猜测。如果没有明确的信号，很容易对头条新闻反应过度或错过更大的动作。这就是为什么美国东部时间10月8日星期三下午6点，马特·马利（Matt Maley）将主持一场免费现场会议，向您介绍他在这个独特环境中用于交易波动性的确切信号、设置和风险管理工具。当其他人因不确定性而陷入瘫痪时，你会看到他如何找到机会。加入免费会议

价格动量是指近期表现良好的股票在短期内继续表现良好的趋势。当一只股票的价格持续上涨并伴随强劲成交量时，这表明投资者正在用他们的美元投票，从而创造出一个自我强化的需求周期。

基本增长包括推动长期价值的基本业务指标：收入扩张、盈利增长、提高利润率和加强竞争地位。这些是暂时炒作与可持续商业成功区分开来的因素。

当您发现具有这两种特征的股票时，您就识别了市场热情得到真正业务业绩支持的公司。这一势头证实投资者正在认识到公司的基本面实力，而基本面则提供了维持上升轨迹的基础。

这种双重过滤器可以帮助您避免两个常见的陷阱：建立在最终崩溃的炒作之上的动量股，以及由于业务实际上没有改善而保持廉价的低估股票。

在筛选既具有动能又具有基本面实力的股票时，请关注以下指标：

对于价格动量：

对于基本增长：

这种方法在经历长期增长趋势的行业往往特别有效。科技公司推出创新产品，医疗保健公司拥有有前途的药物管道，消费品牌占领市场份额，往往同时显示出势头和基本实力。

在财报季，要特别关注那些超出分析师预期并提高未来指引的公司。这些通常会引发由基本面改善支持的动量运动。

没有任何战略是没有风险的。在市场调整期间，势头可能会迅速逆转，即使强劲的基本面也无法保护您免受市场大范围抛售的影响。以下是管理风险的方法：

Palantir（纳斯达克股票代码：PLTR）构建先进的软件平台，可改变组织使用数据的方式，为全球政府和商业客户提供服务。该公司的旗舰产品--用于国防和情报应用的Gotham和用于企业运营的Foundry，已将其定位为人工智能革命的领导者。通过与美国陆军签订的重大合同，以及各个行业越来越多地采用其人工智能工具，Palantir已成为下一代数据分析和决策平台的代名词。

基本势头非同寻常。第二季度收入同比激增48%，首次突破10亿美元，同时该公司将全年增长预期上调至45%。美国商业收入几乎翻了一番，增长93%，这表明该公司人工智能软件的爆炸式采用，同时营业利润率继续扩大。该公司取得了令人印象深刻的40规则评分（94%），并完成了157笔价值超过100万美元的交易。今年迄今为止，该股已经上涨了60%以上，反映出投资者认识到，随着企业大规模采用人工智能，这不仅仅是一种势头，而是一种根本性的转变。

Lam Research（纳斯达克股票代码：LRCX）为半导体制造商提供关键的晶圆制造设备，专门从事生产先进芯片所必需的沉积，蚀刻和清洁技术。作为全球半导体行业的关键推动者，该公司的设备有助于创建从智能手机处理器到人工智能加速器的一切。人工智能、高性能计算和先进制造节点驱动的行业需求强劲，Lam Research在技术供应链中占据战略地位。

该公司报告2025财年年收入超过180亿美元，增长23.68%，季度收益显着超出预期。毛利率达到创纪录的50.3%，为Novellus合并以来的最高水平，而代工部门利用对领先半导体制造业的投资，连续季度创纪录。由于投资者认识到半导体资本支出的周期性复苏以及林郑月娥在关键工艺技术方面的结构性优势，该股今年迄今已飙升105%，其中仅过去一个月就大幅上涨了51.5%。在先进节点变得越来越重要。

Amphol（纽约证券交易所代码：APH）设计和制造互连系统、传感器和高速电缆，服务于航空航天、汽车、工业和信息技术等多元化市场。该公司在工程卓越和战略收购方面享有盛誉，创建了广泛的产品组合，涵盖从军用飞机到数据中心基础设施的各个领域。随着通过其通信解决方案部门越来越多地接触人工智能基础设施，Amphenol已发展成为数字经济物理骨干的关键供应商。

基本动力是异常的。过去12个月的收入达到近190亿美元，同比增长48.9%，其中最近一个季度增长56.53%。该公司实现了创纪录的41%的有机增长，同时实现了创纪录的25.6%的调整后营业利润率，在人工智能相关基础设施方面表现强劲，需求持续加速。运营现金流达到14亿美元，自由现金流产生强劲，证明了盈利增长的质量。该公司在多种长期增长趋势中的多元化投资，加上严格的资本配置和利润率扩张，为持续增长提供了令人信服的理由。

Robinhood（纳斯达克股票代码：HOOD）开创了免佣金交易的先河，现已发展成为一个提供股票、期权、加密货币、退休账户和现金管理产品的综合金融服务平台。该公司的移动优先方法和用户友好的界面使新一代投资民主化，吸引了数百万可能没有与传统经纪公司合作的客户。最近的战略举措，包括收购和扩张预测市场和银行服务，使Robinhood能够占据客户财务生活的更大份额。

收入增长急剧加速。第二季度同比增长45%，达到9.89亿美元，而12个月的收入达到35.7亿美元，年增长59.38%。净利润翻了一番多，达到3.86亿美元，这表明了业务规模带来的运营杠杆。与此同时，客户群扩大到2650万受资助用户，其中高价值产品的吸引力尤其强劲。Robinhood Gold订阅量猛增76%，达到350万用户，每用户平均收入增长34%，超过150美元。该股今年迄今已飙升超过180%，成为表现最好的大盘科技股，因为市场认识到该公司成功从纯粹的交易平台转型为具有重大货币化机会的多元化金融服务提供商。

将价格动力与基本面增长相结合，为识别既提供短期机会又提供长期潜力的股票提供了一个强有力的框架。您本质上是在寻找市场正确认识到真正的业务改进并定价的公司。

这种策略比单独采用任何一种方法需要更多的工作，但潜在的回报是值得的。通过要求技术实力和基础卓越，您可以显着提高在未来市场领导者仍在建立动力的同时找到他们的机会。

请记住，成功的投资并不是每次都正确。这是为了让可能性对你有利。当动量和基本面一致时，这些可能性就会向你的方向发生有意义的转变。

使用Benzinga的动量排名系统，投资者可以快速识别同时具有价格和基本面动量的公司。

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