Nvidia，Broadcom在芯片中擁有「最廣泛」的所有權; Micron，AMD激增：BofA

美國銀行表示，英偉達（NVDA）和博通（AVGO）在美國活躍基金管理公司中擁有半導體領域「最廣泛」的所有權，但美光（MU）和AMD（AMD）的持股量大幅上漲。

根據該公司8月份股票策略數據，半導體行業的相對權重為1.15x，領先於軟件（0.92x）和IT（0.99x）。分析師Vivek Arya在給客户的一份報告中寫道，這高於5月份的1.08x，接近后ChatGPT時代的峰值1.18x，該峰值於2023年4月達到。

雖然英偉達和博通在標準普爾500指數中擁有最廣泛的所有權（其次是AMD，持股51%），但並非所有半導體股票都是平等的。Skyworks Solutions（SWKS）是持股率最低的芯片股，佔3%，其次是Microchip（MCHP）和On Semicon（ON），分別約為6%和7%。

基金經理的持股比例最高，例如Ciena（CSEN）、Amphol（APH）、KLA Corp.（KLAC）和Western Digital（WDC），而Skyworks、On Semi、Microchip和高通（QCOM）的持股比例最低。

此外，Arya發現所有權已集中在計算、存儲器和半導體設備領域，分別為74%、43%和40%。內存擁有量較7月份增幅最大，上漲612個基點，而半導體設備則上漲324個基點。消費者領域環比下降121個基點。

「內存仍在飆升，AMD領先50%，模擬/EDA降温在單個股票上，MU的持股比例上升608個基點，達到50%，目前是持股量第四的半導體公司，NVDA的持股比例上升至82%，而AMD則上升至51%（相對權重+7% MoM/+75%季度），」Arya解釋道。「SNDK持股量環比躍升+897個基點（最大單次增幅）至24%。模擬部門相對權重-4%月相，EDA -5%月相。INTC持續上漲（持股率環比+205個基點至21%），但儘管市值排名第五，但仍僅為第19位。NVDA/AVGO是SpaceX IPO融資最廣泛的上市公司中唯一的半導體公司（44億美元/27億美元，每家44只基金），儘管這兩家公司的約1.2%的賣空利息可能意味着長期收入下降，SPCX目前由約53%的基金持有。」

數據中的其他值得注意的發現包括，與只做多的投資者相比，對衝基金更喜歡希捷科技（STX）、Teradyne（TER）、Sandisk（SNDK）、Synopsys（SNPS）和Arista Networks（ANET）。

Skyworks、西部數據（WDC）、Marvell Technology（MRVL）、Monolithic Power Systems（MPWR）、Microchip、NXP半導體（NXPI）、KLA Corp.、與對衝基金相比，英特爾（INTC）、康寧（GLW）和高通在多頭投資者中的權重更高。