港股三大指數均小幅上漲 恆生指數半日漲0.15% 藥明生物（02269）升6.81%

金吾財訊 | 港股三大指數早盤探底回升，並悉數翻紅，截至午間收盤，恆生指數漲0.15%，恆生科技指數漲0.34%，國企指數漲0.06%。

藍籌中，漲幅方面，藥明生物（02269）漲幅6.81%、信義光能（00968）漲幅5.82%、藥明康德（02359）漲幅5.56%、九龍倉置業（01997）漲幅5.07%、東方海外國際（00316）漲幅3.61%、聯想集團（00992）漲幅2.62%、中電控股（00002）漲幅2.62%、紫金礦業（02899）漲幅2.27%；跌幅方面，萬洲國際（00288）跌幅3.65%、老鋪黃金（06181）跌幅3.08%、蒙牛乳業（02319）跌幅2.62%、恆基地產（00012）跌幅2.55%。

板塊方面，醫藥股強勢走強，藥明巨諾-B（02126）漲幅12.38%、藥明合聯（02268）漲幅9.66%、藥明生物（02269）漲幅6.81%、藥明康德（02359）漲幅5.56%。國信證券表示，2026年版國家基本藥物目錄近期正式發佈，這是目錄時隔8年再次進行系統調整。新版目錄結合疾病譜變化和臨牀用藥需求，進一步補充慢性病、兒童、專科疾病及中醫藥優勢病種用藥，並對劑型、規格進行優化，提升藥品在不同人群和醫療場景中的適用性。目錄調整有助於完善基本藥物供應保障體系，促進上下級醫療機構用藥銜接，更好滿足居民基本用藥需求。2026年世界肺癌大會常規摘要標題已經在官網公佈。華鑫證券表示，2026年中國創新出海趨勢持續強化，市場對創新葯配置回升帶來估值修復的彈性，維持醫藥行業「推薦」的評級。

半導體股持續走強，順泰控股（01335）漲幅18.27%、長光辰芯（03277）漲幅9.90%、兆易創新（03986）漲幅8.31%、天數智芯（09903）漲幅7.33%、聖邦股份（03661）漲幅6.22%、芯智控股（02166）漲幅4.72%、瀾起科技（06809）漲幅3.37%。中銀證券表示，2026年以來全球半導體材料掀起漲價浪潮，且本輪漲價範圍已經由點到面從關鍵化工原料擴散至製造全鏈條，覆蓋硅片、電子特氣、濕電子化學品、靶材、封裝材料等幾乎所有核心品類，形成全產業鏈價格上行態勢。受需求高增、成本上升等影響，2026年以來全球半導體材料掀起漲價浪潮，海外部分龍頭擴產較慢，或受關鍵原材料制約，國內優秀材料企業有望迎來加速替代窗口。基於下游行業快速發展、先進技術不斷迭代以及國產替代大背景，該機構認為電子材料領域有望持續迎來發展良機。受益於下游需求增長以及技術不斷進步，全球半導體材料市場規模持續擴大，先進材料需求快速提升。在多種關鍵半導體材料方面，我國企業穩健佈局產能與技術研發，競爭力與產銷規模有望持續提升。部分半導體材料及原料受益於漲價，下游高景氣疊加海外龍頭擴產速度較慢、受到原材料供應波動等影響，我國半導體材料行業或迎來國產替代加速的關鍵窗口期。

個股方面，太平洋航運（02343）早盤單邊強勢拉昇，午間收盤價3.845港元，漲幅15.12%。消息面上，太平洋航運公佈截至2026年6月30日止六個月業績，基本溢利9490萬美元，按年上升333%，淨溢利則上升310%至1.05億美元。税息折舊及攤銷前溢利上升63%至1.978億美元，相當於按年計股本回報率11%及每股基本盈利16.1港仙。董事會宣派中期股息每股15.5港仙，相當於期內淨溢利（不包括出售船舶收益）約100%。期內根據股份回購計劃購回約950萬股股份，總代價約350萬美元。船隊方面，於2026年6月30日營運約254艘自有及租賃貨船，包括107艘自有、13艘長期租賃及134艘短期租賃貨船，總載重噸2.54百萬噸，平均船齡13年。目前共有10艘新建造貨船訂單（六艘小靈便型及四艘超大靈便型），預期於2028年至2029年上半年交付。管理層表示，儘管ClarksonsResearch預測2026年全年干散貨船運力供應增加將超過需求增長，但地緣政治干擾及貿易效率下降預計仍將限制船舶供應並增加噸位航距需求，支持貨運租金水平。

MINIMAX-W（00100）早盤震盪上漲，最高觸及349.80港元，午間收盤價320.00港元，漲幅17.70%，成交額10.31億港元。消息面上，8月6日，MiniMax-W正式被調入港股通標的證券名單。上市近7個月后，這家國產大模型公司由此獲得內地投資者通過港股通交易的資格。8月6日盤中，MiniMax-W股價上漲超20%。有分析稱，MiniMax的估值邏輯正經歷從「單一模型收入」向「開源生態估值」的範式轉換。H3開放權重之后的24小時內，已有超百家海內外合作伙伴完成適配，覆蓋芯片廠商、雲推理平臺與應用企業，這一擴散速度複製了DeepSeek在語言模型領域的開源路徑。

國元證券表示，本周中國股市走勢分化，全球人工智能相關股票的拋售拖累了國內科技股和成長股。但是，在政治局發出具有針對性的政策支持信號后，股市迎來了一波反彈。具體看，會議強調了更加積極的財政政策和適度寬松的貨幣政策，同時呼籲加大逆周期調整力度，充分發揮現有措施的作用，並將採取進一步措施擴大內需會議聲明還重申了對先進技術和新興產業的支持，包括人工智能和計算基礎設施。總體看，經濟方面可能仍將採取有針對性和漸進式的方式進行。結合國內宏觀數據看，製造業採購經理人指數（PMI）7月降至49.2，略低於6月的50.3，其中生產、新訂單和出口訂單分項指數均有所下降。