機構投資者Q1紛紛建倉半導體公司股份

　　對約6600家對衝基金、養老基金、大學基金及其他機構向美國證券交易委員會提交的文件進行梳理后發現，機構投資者在今年第一季度建倉了從英特爾到美光等半導體股，從而得以從延續至第二季度的火熱行情中獲利。

　　截至上周五下午，在所有已提交季度13-F報告的投資者中，近5000家報告稱其買入了媒體追蹤的17家半導體公司中的一家或多家。

　　美光科技是被最積極買入的芯片製造商之一，隨着人工智能建設熱潮推動內存芯片需求激增，該公司股價今年迄今已飆升154%。共有2，440家機構報告稱建倉美光科技，其中包括洛克菲勒資本管理公司和施羅德投資管理公司。

　　緊隨美光之后的是英特爾，這家正處於轉型期的公司今年以來股價已暴漲195%。老虎環球管理公司披露， 其 於第一季度建倉英特爾，紐伯格伯曼和美國人壽資產管理公司也同步建倉。

　　這些向美國證券交易委員會（SEC）提交的文件，讓我們得以一窺從對衝基金到養老基金及捐贈基金等大型機構投資者的投資組合。 主要機構投資者必須在每個日曆季度結束后的45天內，向美國證券交易委員會報告其投資組合及其構成所做的任何變更。路透從美國證券交易委員會數據庫獲取的數據反映了截至上周五下午晚些時候已提交申報的機構。該數據未涵蓋這些機構自3月31日以來可能對其投資組合所做的調整。

　　北方信託（Northern Trust）在半導體領域嶄露頭角，成為該領域的重要投資者，第一季度新建倉了英特爾和美光科技，以及希捷科技和西部數據。今年迄今，這些股票分別飆升了188%和179%。

　　AI基礎設施

　　今年前三個月，機構投資者還積極買入其他與AI推廣和應用密切相關的股票。超過4，000家機構增持或新建了在AI基礎設施領域佔據重要地位的九家公司的持倉，其中包括甲骨文、Arista Networks和Vertiv。本季度僅有164家機構報告減持了這些股票。

　　數據中心公司——這一群體的命運與人工智能對能源的巨大需求息息相關——同樣受到了機構投資者以及公用事業公司的強烈買入興趣，后者將負責提供大部分電力。截至上周五，13-F文件顯示，第一季度沒有機構減持或清倉公用事業類股票，而近3800家機構報告稱增持或新開了該板塊的倉位。

　　與此同時，數據似乎表明，面對包括Meta和微軟在內的「七大AI巨頭」時，機構投資者正變得更加審慎——這源於第一季度市場持續存在的不確定性，即這些企業能否維持其AI投入和增長的步伐。根據13-F數據，該期間賣出方數量略微多於買入方。

　　億萬富翁投資者比爾·阿克曼（Bill Ackman）旗下的對衝基金Pershing Square在科技巨頭微軟股價近期下跌后建倉，並出售了其長期持有的谷歌母公司Alphabet股份以籌集資金。

　　在143家新建倉另一家備受矚目的科技巨頭Palantir PLTR.O 的投資者中，包括阿聯酋主權財富基金穆巴達拉資本。根據其申報文件顯示，該基金在第一季度建倉了價值990萬美元的小額頭寸。

　　穆巴達拉還新建了Shopify的倉位。作為SaaS（軟件即服務）類股之一，Shopify在第一季度因市場擔憂人工智能將顛覆其商業模式並破壞盈利能力而遭受重創。但路透發現，在該類別的20只美國上市股票中，機構投資者在市場暴跌期間總體上更傾向於拋售而非買入，共有397家機構清倉了一項或多項持倉。

責任編輯：劉明亮