資金覆盤 | 北水狂買港股超148億港元！春節AI紅包大戰持續發酵，北水繼續搶籌互聯網巨頭

2月6日港股市場，北水成交淨買入148.59億港元，其中港股通(滬)成交淨買入71.13億港元，港股通(深)成交淨買入77.46億港元。

北水淨買入最多的個股是騰訊控股、阿里巴巴-W、南方恆生科技。北水淨賣出最多的個股是康方生物、長飛光纖光纜。

北水繼續搶籌科網股，騰訊控股(00700)、阿里巴巴-W(09988)、美團-W(03690)分別獲淨買入43.24億、16.55億、3.1億港元。消息面上，微信於2月6日進一步封禁了阿里千問與騰訊元寶兩大AI應用的紅包活動口令，致使其在私聊與羣聊中無法複製識別。高盛發佈研報稱，中國消費級AI領域的競爭在今年春節前進一步升級，預計AI的最終入口仍將集中於騰訊控股、阿里巴巴及字節跳動。

泡泡瑪特(09992)獲淨買入5.89億港元。消息面上，大摩認為，泡泡瑪特的股票回購是一種有效的催化劑，旗下新IP產品Twinkle Twinkle和Skullpanda的強大受歡迎程度，將持續推動其IP產品運轉。考慮到投資者的持倉狀況，該股在3月至4月可能仍有上漲空間。

中芯國際(00981)獲淨買入4.5億港元。消息面上，芯片產業鏈漲價潮持續蔓延，國科微、中微半導、英集芯等國產芯片廠商相繼發佈調價通知，漲幅最高達80%，覆蓋存儲、MCU、模擬芯片等核心賽道。分析認為，2026年上半年國產芯片漲價趨勢將延續，甚至可能有更多企業跟進。

中國海洋石油(00883)獲淨買入4.11億港元。消息面上，華泰證券認為，地緣溢價或提前帶動油價築底反彈。26年1月以來，委內瑞拉、伊朗等地緣緊張局勢再次引發市場供應風險擔憂，數據顯示地緣溢價已導致淡季油價築底反彈，隨着需求回升及全球性儲備性累庫，26Q2-Q3油價有望見底上探，疊加美聯儲降息對需求拉動，亞非拉地區成品油需求或景氣上行，上調26年布倫特均價為65美元/桶。

中國移動(00941)獲淨買入2.72億港元。消息面上，摩根大通認為，三大運營商受增值税税率上調影響，2026年淨利潤預計承壓，其中中國移動因利潤率較高受衝擊相對較小。運營商將通過提價、成本優化及AI雲業務增長抵消負面影響；目前股價回調后，高股息率仍具吸引力，維持「增持」評級。

鈞達股份(02865)獲淨買入858萬港元。消息面上，據財聯社，記者從多位產業鏈人士處獲悉，馬斯克團隊近期「摸底」中國光伏產業鏈 ，已有異質結設備廠簽單。據悉，去年12月，鈞達股份公佈與尚翼光電簽署《戰略合作框架協議》，雙方擬圍繞「面向太空算力與空間能源應用的柔性鈣鈦礦技術研發與產業化」展開合作。

此外，南方恆生科技(03033)、喜相逢集團(02473)分別獲淨買入8.03億、3816萬港元，而長飛光纖光纜(06869)遭淨賣出7868萬港元。