Scilex從聖詹姆斯銀行獲得高達5000萬美元的非追索貸款，由3920萬股Datavault AI股票擔保

2025年12月1日，Scilex Holding Company（「公司」）與聖詹姆斯銀行信託有限公司簽訂了非追索貸款和證券質押協議（「貸款協議」），一家根據巴哈馬法律成立的公司（「貸款人」），根據該公司，貸款人同意分一批或多批向該公司提供本金總額高達5000萬美元的貸款（「貸款」）。貸款任何特定批次的時間和金額應由貸款人全權決定，貸款人應提前通知公司其為特定批次提供資金的意圖。

該貸款將按12個月有擔保隔夜融資利率加2.0%的利率計利息，該利息於到期日和違約事件發生日期中較早者到期並支付。貸款的「到期日」是第一批貸款結束日期的四周年紀念日，並可根據公司的要求延長最多12個月。公司還需要支付每批本金0.25%的費用。

根據貸款協議的條款，本公司同意質押Datavault AI Inc.約39. 2百萬股普通股。目前由Scilex持有（「質押證券」），有利於公司履行其在此項下的義務的擔保。已抵押證券將於本公司將於聯交所開立之證券賬户內持有。

貸款協議包含某些違約事件，包括但不限於：質押證券收盤價下跌超過20%，前提是該下跌未能在三天內通過將額外證券存入證券賬户或將現金存入貸方的銀行賬户來糾正;貸款的擔保;質押證券任何連續三個交易日的平均交易量相對於一批貸款結束前30個交易日的平均交易量下降超過20%;或質押證券從其目前上市的國家證券交易所退市。如果發生違約事件並且未在貸款協議條款規定的指定補救期內得到糾正，則除了法律或公平規定的任何補救措施外，貸款人還可以根據貸款協議獲得某些補救措施，包括但不限於貸款利率將額外提高5.0%每年，貸款協議將自動終止，貸方有權取消抵押品贖回權或以其他方式處置已抵押證券。

貸款協議還包含此類交易慣用的積極和消極契約、陳述和保證以及賠償條款。

貸款協議的上述摘要並不完整，並且通過引用貸款協議全文來對其進行了完整的限定，該協議副本作為附件10.1隨附提交，並通過引用併入本文。