Middleby以8.85億美元的交易出售51%的住宅廚房單元，收取5.4億美元的現金預付款和1.35億美元的賣方票據

米德爾比公司（「米德爾比」）（納斯達克股票代碼：MIDD）今天宣佈達成一項最終協議，根據該協議，該公司將向26 North Partners LP（「26 North」）的附屬公司出售其住宅廚房業務51%的股份，該交易對住宅廚房的估值為8.85億美元。此次交易完成后，Middleby將擁有一家持有住宅廚房業務的新獨立合資企業49%的非控股權益，同時獲得約5.4億美元的前期現金收益，並持有向合資企業提供的1.35億美元賣方票據。

住宅廚房業務匯集了一系列市場領先的優質住宅設備品牌，包括Viking、AGA Rangemaster、La Cornue、Kamado Joe、Marvel、Novy和U-Line。這筆交易，以及之前宣佈的預計將於2026年上半年完成的食品加工業務分拆，標誌着米德爾比轉型為純粹商業食品服務領導者的一個重要里程碑。

作為一家純粹的商業餐飲服務公司，Middleby有望成為自動化和創新領域的領導者，實現更高的增長，擁有全面的領先商業餐飲服務產品組合，準備迎接有吸引力的市場機遇。商業食品服務專注於圍繞節省勞動力、降低食品成本和最大限度地提高廚房效率為客户提供解決方案，同時進入冰和飲料領域的新增長市場。

作為一家獨立公司，這家商業食品服務平臺擁有有吸引力、一流的財務狀況，2024年年收入為23.8億美元，調整后EBITDA為6.54億美元，調整后EBITDA利潤率超過27%。

管理評論

米德爾比總裁兼首席執行官蒂姆·菲茨傑拉德（Tim FitzGerald）表示：「今天的公告是米德爾比發展的決定性一步。」「在過去的12個月里，米德爾比團隊加快了我們的投資組合轉型，包括宣佈分拆米德爾比食品加工公司，同時投資有機增長機會並向股東返還資本。"

「這筆交易使Middleby能夠以有吸引力的估值將Residential Kitchen業務部分貨幣化，並提供大量前期現金收益來投資股東回報和增長計劃，同時使Middleby能夠參與Residential Kitchen的上行潛力，」菲茨傑拉德先生繼續説道。「鑑於26 North與企業合作伙伴合作創造價值的成功歷史，我們很高興與其合作。我們期待與26 North密切合作，打造更強大的住宅廚房業務，並確保員工和客户的連續性。"

26 North合夥人兼私募股權主管Mark Weinberg表示：「這項對住宅廚房業務的投資反映了創意、專有和量身定製的解決方案，這些解決方案定義了26 North如何與企業合作伙伴合作，釋放世界級企業的價值。」「它為住宅和户外烹飪領域最具影響力和標誌性的品牌創建了一個專門的平臺，使他們能夠繼續引領行業的步伐。"

住宅廚房交易詳情Middleby將保留獨立住宅廚房業務的非控股普通股。截至2025年第四季度，Residential Kitchen的財務業績將報告為已終止業務，並在關閉時報告為少數股權收入。

作為交易的一部分，Residential Kitchen將被構建為Middleby和26 North的合資企業。該交易將由完全承諾的第三方債務融資、Middleby向合資企業提供的1.35億美元賣方票據、26 North的優先股權出資和Middleby的展期股權提供資金。