Vizsla Silver計劃於2031年發行2.5億美元可轉換票據

不列顛哥倫比亞省温哥華，2025年11月19日/美通社/ - Vizsla Silver Corp.（TCX：VZLA）（紐約證券交易所：VZLA）（法蘭克福：0 G3）（「Vizsla Silver」或「公司」）宣佈其打算發行本金總額為2.5億美元的2031年到期的可轉換優先無擔保票據（「票據」）（「發行」）。公司預計授予票據的初始購買者一項選擇權，期限為13天，自票據首次發行之日起（包括該日），可額外購買本金總額最多為5000萬美元的票據。

該公司打算使用此次發行的淨收益來支持Panuco項目的勘探和開發、潛在的未來收購以及一般企業目的。此外，該公司打算用發行或現有手頭現金的一部分淨收益支付上限看漲交易的購買價格。如果初始買家行使購買額外票據的選擇權，公司預計將使用出售額外票據的一部分淨收益與上限看漲交易對手方進行額外的上限看漲交易，其余淨收益用於一般企業目的。

附註

該票據將是公司的優先無擔保債務，從2026年7月15日開始，每年1月15日和7月15日，按每半年支付的利率計利息，並將根據公司的選擇轉換為公司普通股（「股份」）、現金或股份和現金的組合。票據將於2031年1月15日到期，除非提前轉換、贖回或回購。2030年10月15日之前，票據僅在某些情況下可兑換，此后，票據將隨時可兑換，直至到期日前第二個預定交易日營業結束。

票據的利率、初始轉換率和其他條款將由公司和初始買家確定，並將取決於發行定價時的市場狀況。公司將有權在某些情況下贖回票據，持有人將有權在發生某些事件時要求公司回購其票據。

上限看漲交易

就此次發行而言，公司預計將與一個或多個票據的初始購買者、其各自的附屬公司和/或其他金融機構（「上限看漲對手方」）進行私下協商的現金結算上限看漲交易。上限看漲交易將涵蓋最初構成票據的股份數量，但須進行與適用於票據的反稀釋調整大致類似的反稀釋調整。預計有上限的看漲交易通常將補償（通過向公司支付現金）票據轉換后潛在的經濟稀釋和/或抵消公司在轉換后可能被要求支付的超過任何已轉換票據本金額的任何現金付款（視情況而定），該補償和/或抵消受上限的限制。

在建立其對上限認購交易的初始對衝方面，公司預計上限認購交易對手方或其各自的聯屬公司就股份進行各種衍生品交易和/或在票據定價同時或之后不久購買股份，包括與票據的某些投資者進行或從（視情況而定）票據的某些投資者進行。此活動可能會增加（或減少任何跌幅的幅度）當時股份或票據的市場價格。

此外，上限認購對手方或其各自的聯屬公司可在票據定價后且票據到期前通過訂立或平倉有關股份的各種衍生品和/或在二級市場交易中購買或出售股份或公司其他證券來修改其對衝頭寸（並且可能在票據到期日前第46個預定交易日開始的45個交易日期間內這樣做，並且在公司在任何提前轉換后根據上限認購交易行使相關選擇的情況下，贖回或回購票據）。該活動還可能導致或避免股份或票據的市場價格上漲或下跌，這可能會影響票據持有人轉換票據的能力，並且，如果該活動發生在與票據轉換相關的任何觀察期內，則可能會影響票據持有人轉換票據時將收到的股份數量和對價價值。

此次發行須遵守某些條件，包括但不限於收到所有必要批准，包括多倫多證券交易所和紐約證券交易所美國證券交易所的批准，並且無法保證是否、何時或以什麼條款完成發行。