New Horizon Aircraft更新S-3招股説明書，發行金額高達5000萬美元;迄今已售出1，490萬美元，與JonesTrading的資本按需銷售協議項下剩余3，510萬美元

我們就S-3表格上的註冊聲明擔任該公司的加拿大律師，該公司是一家根據不列顛哥倫比亞省法律繼續存在的公司（文件號333-285000）（「註冊聲明」），於2025年3月17日提交併於2025年3月25日宣佈生效的基礎招股説明書（「基礎招股説明書」）以及2025年3月26日、2025年6月27日和2025年10月31日提交的招股説明書補充（該招股説明書補充書，連同基本招股説明書，統稱為「招股説明書」），涉及發行和銷售高達50，000，000美元的A類普通股，根據日期為2025年2月14日與JonesTrading Institutional Services LLC簽訂的Capital on Demand™銷售協議（該協議，「銷售協議」），根據招股説明書可能不時出售的無面值普通股（「普通股」）。我們獲悉，由於迄今為止已根據銷售協議出售總價值為14，875，463美元的普通股，因此可能會根據招股説明書出售最高總價值為35，124，537美元的額外普通股（「配股股份」）。

在提出此意見時，我們審查了以下內容：（a）登記聲明（包括其展品）和招股説明書;（b）公司的章程通知（「章程通知」），於本協議日期生效;（c）公司的章程（連同章程通知，「約束文件」），自本協議之日起生效;（d）公司董事會有關登記聲明書、招股説明書和配股股份等事項的決議副本;和（e）公司高級管理人員日期為本協議日期的有關本協議提及的某些事實事項的證明。