港股概念追蹤 | 58號文件暫停 鋰電全產業鏈迎來反轉周期（附概念股）

根據商務部：「中方將暫停實施10月9日公佈的相關出口管制等措施一年，並將研究細化具體方案。」

此前58號文件管控內容包括：

①300Wh/kg以上性能的電芯、中后道鋰電設備；

②三代以上鐵鋰正極、三元前驅體、富鋰錳基、以及設備工藝；

③負極以及快充負極技術、硅碳CVD等。

文件核心在於限制有競爭力的鋰電池產業鏈技術出口，此次限制后又暫停更能説明我國鋰電池產業鏈全球領先的競爭力。

全球AI建設帶來的數據中心需求已經進入爆發時點，車+儲+AI三重驅動電池高增長，管制放開后企業出海更為順暢，利好全產業鏈。往26年看需求增速遠快於材料供給增速，6F持續漲價數周，鐵鋰和隔膜，近期也開始挺價報漲。

23年以來鋰電產業鏈虧損時間長，漲價后有較大利潤彈性。

機構認為，當前鋰電尤其是儲能的需求持續超預期，核心產品6F從9月以來漲幅超50%（已漲至8.7w以上）。

鋰價的底部區間已經看到，無論從大的供需上，亦或是短期催化角度，並且儲能的經濟性有望加速釋放需求（單月需求已經到了12w噸以上），不應過分悲觀僅着眼於動力電池的滲透率瓶頸，更重要的是，去庫是實打實需求驗證，產業鏈正反饋已至。

鋰電產業鏈相關港股：

電池電芯及材料：寧德時代（03750）、比亞迪（01211）、龍蟠科技(02465)、中創新航（03931）、瑞浦蘭均(00666)、雙登股份（06960）等；

鋰礦：贛鋒鋰業（01772）、天齊鋰業（09696）