「世紀辯論」前哨戰：CZ對手Schiff提前開火，直指「比特幣歸零」

來源：白話區塊鏈

編者按：

一場」世紀辯論」即將上演——黃金派大佬 vs 比特幣陣營。

經濟學家 Peter Schiff 是黃金的堅定信徒，最近他在社媒上公開向幣安創始人 CZ 發出」挑戰書」：比特幣 vs 代幣化黃金，誰纔是真正的硬通貨？ 誰能滿足貨幣的三大條件：交易工具、記賬單位、價值儲存？

CZ 爽快應戰。雙方約定在 12 月初的迪拜幣安區塊鏈周正式對陣。

這不只是兩種資產價格的PK，更深層是兩個時代的較量。一邊是守護了數千年的實體黃金，如今以代幣化的新裝重返數字世界；另一邊是比特幣，憑藉去中心化和稀缺性，聲稱自己是對抗濫發法幣的新一代價值堡壘。

在大戲開幕前，加密播客 Thread Guy 搶先邀到 Peter Schiff，深入討論黃金、比特幣、以及他口中」迫在眉睫的金融風暴」。這次對話，可看作是與 CZ 激戰的前哨戰——Schiff 亮出了什麼底牌？他對加密市場的真實看法如何？年輕投資者又該如何自救？

以下為播客內容精選。

 01 

比特幣歸零論

主持人： 雖然你認為比特幣會歸零，但它現在已經漲到這個地步。回顧 2017 年左右的預測，你覺得你當時哪里看錯了？

Peter Schiff： 我還是認為它最終會歸零，所以我沒看錯。我錯就錯在低估了公眾的輕信程度，或者説，低估了推銷者的營銷能力。我得承認，早期進入比特幣、推廣它的人，把故事賣得太好了，成功讓別人接盤，他們自己套現。

比特幣的核心就是：一些人（OG 或鯨魚）很早就拿到了大量比特幣，他們憑空造出一個市場，讓人想買，然后推高價格，再賣掉。這就是一場巨型拉盤出貨。過去幾年一直在出貨。尤其是比特幣 ETF 上線之后，再加上特朗普當選——我認為加密行業花大錢幫他上臺，就是爲了繼續泵比特幣、讓他們套現。很多人確實在特朗普上臺后賺了不少，但你看，比特幣現在其實沒怎麼漲了。一開始衝過 10 萬美元，之后就橫盤了。

如果用黃金計價，它已經跌了 30%。最高到 126 盎司黃金一個比特幣，現在只剩 108。用美元看是回調，用真錢（黃金）看，已經是熊市了。 我看了你説的那些老採訪，我一直都很一致。

 02 

黃金大漲的真相

主持人： 黃金今年是 1979 年以來表現最好的一年。你能否為年輕觀眾解釋，現在到底發生了什麼在推動黃金價格？

Peter Schiff： 是的。首先，如果你觀眾里很多人持有加密貨幣，我的建議是：買點黃金，買點白銀。我有家公司——Schiff Gold，去 schiffgold.com。我們跟 BitPay 合作，用比特幣付款超方便，現場就把比特幣換成美元，直接買金銀。

至於為什麼黃金今年是 1970 年代以來最好的一年——因為我們正在經歷一個跟 70 年代很像的時期。 不只是滯脹（我們確實有），而是全球貨幣秩序正在進行一次重大重置，而且是早期階段。

1970 年代發生了什麼？尼克松把美元踢出金本位。1971 年之前，美元就是黃金。全世界的貨幣體系其實是建立在黃金上的，雖然表面上是美元，但美元就是金子。但我們違約了。1971 年之后，外國央行手里只剩我們的紙。我們基本賴賬了。

這引發了美元大貶值：對其他貨幣貶值了約三分之二，但對黃金貶值得更多——金價從 60 年代末的 35 美元，漲到 1980 年的 850 美元。所有東西都漲瘋了。

現在是下一階段：世界要徹底拋棄美元本位了。 70 年代他們本該這麼做，但沒做。現在，世界受夠了：我們的預算赤字、貿易赤字、制裁、關税、各種操作。各國央行過去幾年在悄悄行動：拋美元，買黃金。

我認為世界正在迴歸以黃金為主要儲備資產。不一定是金本位，但央行會主要持有黃金，而不是美元、歐元、英鎊。黃金將成為維持本國貨幣價值的核心資產。這對美國是天翻地覆的改變。

因為這意味着：美國不能再超支度日了。不能再印錢買我們沒生產的東西，借我們沒存下來的錢。結果？美國生活成本暴漲、借貸成本飆升、資產價格大跌（至少按真實價值算）。用黃金計價：美國股市、美國房地產從 1999 年開始就一直在跌，道瓊斯指數雖然美元漲了 4 倍，但用黃金算跌了超70%。這個趨勢會繼續加速，尤其當世界正式拋棄美元本位、迴歸黃金本位時。

 03 

比 2008 年更慘的時候要到了

主持人： 你説這場即將到來的危機比 2008 年「像周日野餐一樣」。請解釋：「比 2008 像周日野餐」到底什麼意思？它會怎麼發生？第一個「壞了」的信號是什麼？

Peter Schiff： 2008 年是一場債務危機，從房貸市場開始，但美國政府出手了：大規模救助 + 刺激，把危機控制住了。如果沒救助，會更慘。長遠看，不救纔是對的——我們本該在 2008 年多吃點苦，今天會更好。但我們把罐子踢下了路。

這次的危機不一樣：政府救不了。 我預測的不是次貸危機，而是美國國債危機——主權債務危機。不是某個加了高槓杆的房主還不起可調利率貸款，而是全世界對美國政府償債能力失去信心。我不説一定會直接違約（雖然有可能），違約其實還好一點。

更糟的是：人們擔心還錢時，美元還值幾個錢。 如果唯一還債辦法是印錢——現在看起來就是這樣。結果？國債擠兑。 沒人想買美債，沒人想持有美元。這是主權債務 + 貨幣危機，是更高維度的金融危機。因為「無風險資產」炸了——美債一旦崩，整個信貸市場都受衝擊。

政府和美聯儲救不了任何人。2008 年美聯儲能拿美元或國債，換走銀行的爛房貸，用「優質」國債替換垃圾資產。當時大家還信美債。現在沒人信了。如果美元暴跌、通脹爆炸，政府還能干什麼？什麼都干不了。再印錢發下去？只會火上澆油：美元跌得更快、通脹更瘋、長期利率更高。過去所有招數都失效了。他們被夾在石頭和硬地之間。唯一解法，是他們幾十年來一直抗拒的——太痛苦了。但正因為拖了這麼久，現在解決會更痛。

第一個「壞了」的信號？看看黃金——上周差點衝到 4400 美元，然后急回調到 4000 附近，但你現在説的還是 4000 美元的黃金。比兩年前翻倍了。

為什麼這次救不了？因為債務規模完全不同。1980 年：國債不到 1 萬億。現在：38 萬億。當時大部分國債是長期債券，利率衝到 20%，對預算影響不大。現在？三分之一國債一年內到期，平均期限只有 4-5 年。如果利率升到 10%，很快我們就要付 4 萬億利息——不可能。我們現在税收才 5 萬億，利率一高：經濟大衰退、破產潮、失業爆炸、赤字炸裂、税收崩盤。我們沒法抗通脹了——治病會要命。不能加息，只能死於通脹。惡性通脹、貨幣危機的風險就在眼前。

能避免最壞情況的辦法？違約。美國政府可以説：「我們借了 40 萬億，還不起，就不還了。給你們 2 毛 5 分錢（25 cents on the dollar），能給這個就給，不能讓你們全額拿回。」

我們需要更高利率，但幾十年來利率人為壓得太低——這就是問題根源。現在美聯儲想降息，特朗普想降息，我們需要的是升息。我們沒法重新開始製造，因為沒工廠、沒基礎設施、沒供應鏈、沒訓練有素的工人、什麼都沒有。一旦美元失去儲備地位，世界就不會用我們的紙換他們的貨。

 04 

年輕人的資產配置與囤貨策略

主持人： 如果你的論點是對的，我們該怎麼辦？你對年輕的中產一代有什麼建議？應該持有什麼資產？

Peter Schiff： 你比我強多了，因為你年輕——青春是你最大的資產。年輕犯錯的美妙之處：你有大把時間恢復，有大把時間從錯誤中學習並受益。也有大把時間把虧的錢賺回來。

年輕人最大的錯誤之一：把大量錢投進比特幣或其他加密貨幣。

我錯在沒買比特幣、沒利用這場狂熱，但我認為大多數人會在比特幣虧錢。有人賺大錢，更多人虧大錢。現在買的人會虧很多。如果用黃金計價，比特幣已經是熊市了，它最終會失敗，不會兑現炒作。

至於準備，對我們這個年紀、有大額投資組合的人：不是全買黃金。建議持 5%-10%，最多20%黃金。我喜歡股票，尤其是分紅股。我自己持很多黃金股，也持很多非黃金股——全球範圍，我認為能帶來真實抗通脹回報，在美元大貶值時幫美國人維持生活水平。

但對年輕人——還沒多少積蓄但想做點什麼：買實物黃金，或更現實的——白銀。 有5000-1萬美元？買實物銀幣，保值。

另外：別每周去超市買東西。囤貨——有空間就囤。 現在買你 6 個月、1 年、2 年后需要的不易腐爛的東西。以后會貴得多，現在買就是好投資。比如牙膏：現在 5 美元一支，一年后 10 美元。現在買，一年后用，牙膏投資回報 100%。反正你總要用，干嘛把錢放銀行，等漲價再買？

另一個問題：美元真開始崩、物價真狂漲時，政府可能搞價格管制——像尼克松那樣。結果？短缺。合法價格賣不了，商家乾脆不賣。牙膏被管制？超市、藥店空架子。不是貴，是買不到。黑市會出現——巷子里有人賣，更貴，因為賣家冒坐牢風險。怎麼付錢？也許要銀幣。所以提前囤，別去黑市。

就算沒管制，美元暴跌，物價暴漲，你需要更多美元買東西。但如果你有白銀，用白銀計價，物價會降——少量白銀買更多東西。

 05 

區塊鏈和黃金：一個共同的未來？

主持人： 區塊鏈行業，有沒有出過正面東西？穩定幣？智能合約？有沒有正面應用？

Peter Schiff： 幾年前，我和哥們兒在比特幣鏈上發了個 NFT——Ordinal。賣了，但配實物——簽名版畫。我叫它《Golden Triumph》——手臂舉金條，懟臉比特幣：黃金勝。

除此之外，沒啥。10 年前説區塊鏈改變世界——到現在，啥都沒變。我生活？一點沒變。車本？房本？股票？沒上鍊。互聯網一出來，馬上改變我生活。區塊鏈？除了我老罵它是泡沫，一點沒影響我。

諷刺的是——最該 token 化的資產是黃金。 別人辯論：「黃金買咖啡？刮金條？怎麼驗？」 我説：幾千年金本位，沒這問題。現在更容易：金存託管，token 化，錢包里放 token，代表金的所有權。鏈上即時、可驗證、無成本轉移。

穩定幣？像 USDT、Tether？掛鉤美元？美元哪穩定？矛盾修辭。不是穩定幣，是貶值幣。持美元穩定幣，越持越虧。不如直接 token 化黃金。不如搞個掛鉤黃金價格的 token——那纔是真穩定，因為黃金能保購買力。

理想情況：唯一適合上鍊的東西就是黃金。 它能實現比特幣承諾但永遠做不到的事：交換媒介、計價單位、價值儲存。token 化黃金：交換媒介、計價單位、價值儲存。

我可能會發自己的 token。我正在 Schiff Gold 上建平臺：手機 App 買黃金，金不寄你，存金庫，你擁有，App 內轉給別人，用黃金支付/收款——即時，可兑實物金，未來可兑 token。還會發借記卡：有 5000 美元金/銀，刷 10 美元，自動賣 10 美元金付賬，用黃金做貿易基礎。

主持人： Peter，等下——你公司要上的，就是區塊鏈公司。你剛解釋了 DeFi 為什麼重要、RWA 是什麼。你建的就是鏈上實物資產 token 化。

Peter Schiff： 不一定上鍊，不上鍊也能做，但上鍊行。我不知道最好怎麼做，但 token 本身沒價值——像比特幣。價值在黃金，只是讓黃金交易更方便。對。能行。

主持人： 諷刺的是：鏈上最牛的應用，正是比特幣粉以為比特幣會取代的——黃金。

Peter Schiff： 我用 Zelle、Venmo、PayPal——即時、無費。

主持人： 但周日現在轉我 100 萬？我用 Solana Phantom 錢包，一分錢不到，秒到。

Peter Schiff： 我樂意收。我正在建的系統，轉給另一個 Schiff Gold 客户，不用上鍊，在我們系統內，不用付。如果你提 token 到外部錢包，我不知道你還持不持有，想轉 Solana，得付轉賬費——但不多。

 06 

Peter Schiff 的比特幣戰略儲備

主持人： 最后一個問題，老實説——你 Ordinal 賣的比特幣，你還持嗎？任何地方，有 1美元比特幣嗎？

Peter Schiff： Ordinal 比特幣，全沒留。

Peter Schiff： 有一個錢包，進不去，里面有 1/3 比特幣。幾年沒進了。不算。我建了「比特幣戰略儲備」——開玩笑，因為 Trump 建了。我沒花自己一分錢——全捐的。

我承諾永不動。上次看：戰略儲備6-7000美元比特幣。幾百美元 altcoin——主要是 Solana。都是別人捐的。我從沒花自己錢。

我有一個錢包里有1/3比特幣，當時比特幣 1 萬左右。現在值多。一天醒來，PIN 不行。我從不知密碼，只知 PIN。問 Erik Voorhees，他不知。問公司：找不到。沒種子詞。公司刷新，PIN 失效。進不去。所有比特幣都是捐的，我一分沒買。戰略儲備比特幣——也沒花自己錢，我只是持有。

主持人：最后一個問題，整個諷刺在於：你 5 年前收的、進不去的比特幣，5 年漲 10 倍；你持 35 年的黃金，才漲 10 倍。

Peter Schiff： 是，10 倍。但我黃金 300  美元以下開始買，現在超 4000——也超 10 倍。20 年前投黃金/金礦股的錢，投比特幣——我早是百億富翁。但我肯定會賣，不可能全持。我身邊很多人投比特幣，現在很富。但他們會吐回很多。很多人已賣掉大頭——我建議的。就算不全賣，也得賣點：落袋為安，買其他資產，換金銀、房產、股票。別全押比特幣，盼 100 萬、1000 萬，一覺醒來歸零——全沒了。那種感覺太慘，時間回不去。年輕人還行——一輩子能再賺。年紀大？時間在后面，沒機會翻本。

原文鏈接：https://www.youtube.com/watch?v=KxF-yzzzLtQ

原文標題：Peter Schiff: Gold vs Bitcoin, Market Crashes, US Dollar Crisis and More | TG Podcast

原文作者：threadguy

編譯：白話區塊鏈

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