富衞集團(01828.HK)擬發行2只美元次級資本證券，初始指導價T+210bps區域和T+230bps區域

　　作者：祖木拉 2025-09-15 10:20

　　久期財經訊，富衞集團有限公司(FWD Group Holdings Limited，簡稱「富衞集團」，01828.HK，穆迪：Baa1 穩定，惠譽：BBB+ 穩定)擬發行144A/Reg S、5年期及10年期、以美元計價的次級債券。(IPG)

條款如下：

發行人：富衞集團有限公司

發行人評級：穆迪：Baa1 穩定，惠譽：BBB+ 穩定

預期發行評級：Baa2/BBB- (穆迪/惠譽)

　　發行類型：固定利率，美元次級資本證券，歸屬於發行人的全球中期票據計劃和資本證券計劃

發行規則：144A/Reg S

幣種：美元

發行規模：美元基準規模

期限：5年期 | 10年期

初始指導價：T+210bps區域 | T+230bps區域

交割日：2025年9月22日

到期日：2030年9月22日 | 2035年9月22日

　　資金用途：資本證券的淨收益將用於發行人及/或其子公司的一般公司用途，包括但不限於對2024年4月5日發行規模為9億美元、息票率8.40%、並將於2029年到期的次級債券進行再融資;以及對2017年6月15日與2017年7月6日分別發行、並於2023年8月25日更替(novated)予發行人的規模為7.5億美元、息票率8.045%的次級永續資本證券進行再融資。

　　其他條款：港交所上市;最小面額/增量為20萬美元/1000美元;英國法，次級條款受開曼羣島法律管轄

　　聯席全球協調人、聯席賬簿管理人和聯席牽頭經辦人(5年期)：匯豐銀行、摩根士丹利(B&D)、渣打銀行

　　聯席全球協調人、聯席賬簿管理人和聯席牽頭經辦人(10年期)：匯豐銀行、摩根士丹利(B&D)、高盛亞洲

　　聯席賬簿管理人和聯席牽頭經辦人(5年期)：高盛亞洲、瑞穗證券、日興證券

　　聯席賬簿管理人和聯席牽頭經辦人(10年期)：渣打銀行、瑞穗證券、日興證券

聯席牽頭經辦人（5年期和10年期）：星展銀行、華僑銀行、大華銀行

　　清算機構：144A規則債券——DTC和歐洲清算銀行/明訊銀行；Reg S規則債券——盧森堡