大摩：升銀河娛樂(00027)目標價至44港元 料派息比率可提升至60%

智通財經APP獲悉，摩根士丹利發佈研報稱，因應銀河娛樂(00027)中期業績表現更新預測，將銀娛2025至2027年派息比率預測從50%上調至60%，每股派息預測提升19%。由於較高的經營開支預期，該行亦將銀娛2025至2027年EBITDA預測下調1%，每股盈利預測從2.39港元、2.58港元及2.73港元下調至2.36港元、2.56港元及2.72港元，目標價從40港元升至44港元。大摩預期，嘉佩樂酒店的開業將有助銀娛提升市場份額，給予「與大市同步」評級，但同時提醒，若同業恢復派息、而公司市場份額持續疲弱，部分潛在溢價或會逆轉。