大摩：降恆基地產(00012)盈測 目標價下調至30港元

智通財經APP獲悉，摩根士丹利發佈研報稱，基於每股資產淨值折讓約50%，將恆基地產(00012)目標價從31港元降至30港元，預期香港樓價可能見底，而恆地將是樓價趨穩及市場情緒改善的主要受益者，可能受惠於美聯儲即將減息。大摩料香港住宅樓價今年持平，寫字樓及商場租金或同比下滑5%。

大摩將恆基地產(00012)2025至2027財年每股盈利預測下調8%，以反映中期業績遜預期、物業發展項目最新預售情況及完工時間表、投資物業租金收入及出租率最新預期，以及集團收回農地的進展。大摩目前仍維持2025至2027財年股息預測為每股1.8港元不變，預期股息分派仍受到穩定租金收入、香港中華煤氣(00003)股息收入、農地收回步伐加快、下半年住宅銷售改善及來自主要股東的支持。