Cadence Bank公佈2025年第一季度財務業績

休斯頓和圖佩羅，密西西比州，2025年4月21日/美通社/ -- Cadence Bank（紐約證券交易所代碼：CADE）（該公司）今天公佈了截至2025年3月31日的季度財務業績。

2025年第一季度的亮點包括：

Cadence Bank董事長兼首席執行官Dan Rollins表示：「我們第一季度業績反映了與我們的財務業績和戰略增長努力相關的一系列關鍵成就。」「我們報告稱，由於運營槓桿的提高和淨息差的進一步擴大，盈利強勁。儘管最近經濟波動，但我們在保持穩定的信貸質量的同時也實現了良好的有機貸款增長。重要的是，我們在很短的時間內獲得了與第一查塔姆銀行即將合併相關的所有必要監管批准，使我們能夠快速關閉並開始擴大公司在薩凡納和佐治亞州其他周邊市場的業務。"

收益摘要

2025年第一季度，該公司報告普通股股東可獲得的淨利潤為1.309億美元，即每股稀釋普通股0.70美元，而2024年第一季度為1.146億美元，即每股稀釋普通股0.62美元，為1.303億美元，即每股稀釋普通股0.70美元2024年第四季度。2025年第一季度普通股股東（1）的調整后淨利潤為1.314億美元，即每股稀釋普通股0.71美元，而2024年第一季度為1.144億美元，即每股稀釋普通股0.62美元，2024年第四季度為1.30億美元，即每股稀釋普通股0.70美元。

2025年第一季度平均資產回報率為1.15%，高於2024年第一季度的0.97%和2024年第四季度的1.12%。 此外，該公司報告2025年第一季度調整后的PPNR（1）為1.899億美元，佔年化平均資產的1.63%，與2024年第四季度相比增加了590萬美元或3.2%，與2024年同季度相比增加了1，570萬美元或9.0%。

淨利息收入

2025年第一季度淨利息收入為3.632億美元，而2024年第一季度為3.539億美元，2024年第四季度為3.645億美元。2025年第一季度淨息差（完全應税當量）改善至3.46%，而2024年第一季度為3.22%，2024年第四季度為3.38%。

由於2025年第一季度天數減少以及平均資產負債表略有減少，淨利息收入與2024年第四季度相比下降了140萬美元。2025年第一季度採購會計增值收入為260萬美元，而2024年第四季度為240萬美元。平均盈利資產小幅下降至426億美元，平均貸款4.825億美元的增長被關聯季度平均現金和證券余額下降所抵消，因為該公司償還了銀行定期融資計劃余額並在2024年第四季度呼籲發行次級債務。

2025年第一季度淨貸款、待售貸款和租賃貸款（不包括增量）收益率為6.30%，比2024年第四季度的6.40%下降10個基點，反映了整個季度的影響。12月降息以及新的貸款組合。2025年第一季度投資證券收益率為3.00%，略低於2024年第四季度的3.04%。 2025年第一季度總付息資產收益率為5.71%，而2024年第四季度為5.76%。

2025年第一季度存款總額平均成本為2.35%，較2024年第四季度的2.44%下降9個基點。存款成本下降的原因是12月生息存款降息和定期存款重新定價對全季度的影響，以及穩定的資金結構。受益於存款成本下降以及銀行定期融資計劃的回報以及2024年第四季度次級債務贖回，2025年第一季度有息負債總成本下降20個基點至2.97%，而2024年第四季度為3.17%。

資產負債表活動

截至2025年3月31日，貸款和租賃（扣除非勞動收入）增至341億美元，而2024年12月31日為337億美元。 2025年第一季度淨貸款增長3.099億美元，年化增長3.7%，主要由抵押貸款、社區銀行和私人銀行部門的增長推動，而企業銀行業務環比相對持平。

截至2025年3月31日，存款總額為403億美元，比2024年第四季度末的405億美元減少了2億美元。這一下降主要是由經紀存款下降推動的，但部分被公共基金存款的名義季節性增長所抵消。2025年3月31日的貸款存款比為84.4%。與2024年12月31日相比，2025年第一季度末無息存款仍穩定在存款總額的21.2%。與2024年12月31日相比，2025年第一季度借款增加了8億美元，支持購買額外投資證券。借入資金增加的是FHLB借款，期限通常在六個月至兩年之間。

投資證券總額從2024年12月31日增加6億美元，至2025年3月31日的79億美元，佔總資產的16.6%。截至2025年3月31日，美聯儲余額和存款應收現金為16億美元，與2024年12月31日的17億美元相比相對持平。

信用結果、信用損失撥備和信用損失備抵

2025年第一季度的信貸指標反映了信貸質量持續總體穩定。2025年第一季度淨沖銷為2，300萬美元，佔年化平均淨貸款和租賃的0.27%，而2024年第一季度淨沖銷為1，950萬美元，佔年化平均淨貸款和租賃的0.24%，淨沖銷為1，410萬美元，即2024年第四季度平均淨貸款和租賃的0.17%。相關季度增長主要是由先前在上一季度確定並保留的一項C & I信貸推動的。2025年第一季度的信貸損失撥備為2000萬美元，而2024年第一季度為2200萬美元，2024年第四季度為1500萬美元。於2025年3月31日的信貸虧損撥備為4. 578億美元，佔貸款及租賃總額的1. 34%，而於2024年12月31日及2024年3月31日分別佔貸款及租賃總額的1. 37%及1. 44%。

2025年3月31日，不良資產總額佔總資產的比例為0.51%，而2024年3月31日和2024年12月31日分別為0.51%和0.58%。2025年3月31日，不良貸款和租賃總額佔貸款和租賃淨額的百分比為0.69%，而2024年3月31日和2024年12月31日分別為0.73%和0.78%。 截至2025年3月31日，擁有的其他房地產和其他收回的資產為850萬美元，而2024年3月31日的余額為530萬美元，2024年12月31日的余額為580萬美元。截至2025年3月31日，受批評貸款佔貸款的2.39%，而2024年3月31日為2.64%，2024年12月31日為2.35%，而分類貸款在2025年3月31日為1.95%，而2024年3月31日為2.19%，2024年12月31日為2.02%。

非利息收入

2025年第一季度的非利息收入為8，540萬美元，而2024年第一季度和2024年第四季度分別為8，380萬美元和8，620萬美元。 調整后的非利息收入（1）在所列季度中沒有重大調整。

與2024年第四季度相比，非利息收入略有下降，抵押貸款銀行收入的改善被其他非利息收入以及受天數影響的服務費和卡收入的下降所抵消。由於市場狀況，2025年第一季度財富管理收入為2，330萬美元，略低於2024年第四季度的2，400萬美元。2025年第一季度信用卡、借記卡和商户手續費收入為1，200萬美元，而2024年第四季度為1，270萬美元，反映了第一季度信用卡活動典型的疲軟。 2025年第一季度存款服務費收入為1，770萬美元，而2024年第四季度為1，870萬美元，部分受到天數減少的影響。

2025年第一季度抵押貸款銀行收入總計660萬美元，而2024年第一季度為640萬美元，2024年第四季度為360萬美元。相關季度的310萬美元增長主要是由於抵押貸款生產和服務收入季節性增加。

2025年第一季度其他非利息收入為2，580萬美元，低於2024年第四季度的2，730萬美元，其中150萬美元的下降受到信貸相關費用和其他雜項收入下降的影響。

非利息費用

2025年第一季度的非利息費用為2.593億美元，而2024年第一季度為2.632億美元，2024年第四季度為2.662億美元。2025年第一季度調整后的非利息費用（1）為2.586億美元，而2024年第一季度為2.635億美元，2024年第四季度為2.667億美元。2025年第一季度調整后的非利息費用不包括少量合併費用和增量合併相關費用。調整后的效率比（1）2025年第一季度為57.6%，而2024年第一季度為60.1%，2024年第四季度為59.1%。

調整后非利息費用（1）環比下降810萬美元（3.0%），主要是由數據處理和軟件費用以及其他非利息費用下降推動的，但部分被各種其他費用類別的小幅增長所抵消。與2024年第四季度相比，2025年第一季度數據處理和軟件費用下降了610萬美元，主要是由於第四季度與技術投資相關的費用，包括增強公司財務管理平臺。與2024年第四季度相比，2025年第一季度的其他非利息費用減少了300萬美元，原因是廣告/公共關係和法律費用等各項費用下降。

資本管理

截至2025年3月31日，股東權益總額為57億美元，高於2024年3月31日的52億美元和2024年12月31日的56億美元。 截至2025年3月31日的估計監管資本率包括普通股一級資本12.4%、一級資本12.9%、總風險資本14.1%和一級槓桿資本10.6%。2025年第一季度，公司沒有回購任何公司普通股。 截至2025年3月31日，已發行普通股為1.840億股。

總結

羅林斯總結道：「我們的團隊仍然對有機會鞏固我們的成就和勢頭感到興奮。我們對客户服務、質量增長和提高運營效率的不懈關注，使我們的盈利能力和財務業績持續改善。我們期待在2025年及以后繼續取得這一成功，專注於公司幫助人們、公司和社區繁榮的願景。"

關鍵交易

2025年1月22日，公司宣佈與FCB Financial Corp.簽署最終合併協議，First Chatham Bank（統稱為「First Chatham」）的銀行控股公司，據此，First Chatham將與公司合併。First Chatham是一家總部位於佐治亞州薩凡納的社區銀行，在大薩凡納地區經營八家分行。 截至2024年12月31日，First Chatham報告總資產為5.89億美元，貸款總額為3.26億美元，存款總額為5.07億美元。 根據最終合併協議的條款，該公司將發行約2，300，000股普通股，外加2，310萬美元現金，用於購買First Chatham的所有流通股。該公司已獲得與該交易相關的所有必要監管機構和股東批准。在滿足所有完成條件的情況下，合併預計將於2025年5月1日完成，儘管公司無法保證合併將在該日期或根本完成。

電話會議和網絡廣播

該公司將於2025年4月22日上午10：00（中部時間）舉行電話會議，討論其2025年第一季度財務業績。這次電話會議將是管理層和分析師之間的互動會議。感興趣的各方可以訪問http://ir.cadencebank.com/events通過互聯網網絡廣播收聽此實時電話會議。該網絡廣播也將在同一地址以存檔格式提供。

關於Cadence Bank

Cadence Bank（紐約證券交易所代碼：CADE）是一家價值500億美元的區域金融服務公司，致力於幫助個人、公司和社區繁榮。Cadence在南部和德克薩斯州擁有350多個辦事處，提供全面的銀行、投資、信託和抵押貸款產品和服務，以滿足個人、企業和企業的需求。榮獲的榮譽包括被《福布斯》和《美國新聞與世界報道》評為全國最佳僱主之一，以及被《福布斯》評為2025年美國最佳銀行。Cadence在德克薩斯州休斯頓和密西西比州圖珀洛設有雙重總部，近150年來一直盡職盡責地為客户提供服務。請訪問www.cadencebank.com瞭解更多信息。Cadence銀行，FDIC成員。平等住房。

（1）被視為非GAAP財務指標。有關這些非GAAP指標和比率的討論，包括非GAAP指標與最直接可比的GAAP指標的調和以及非GAAP比率的定義，見本新聞稿第20頁開始的表14「非GAAP指標和其他非GAAP比率定義的調和」。

前瞻性陳述

本新聞稿中的某些陳述構成經修訂的1934年證券交易法第21 E條含義內的「前瞻性陳述」，並受1995年私人證券訴訟改革法的安全港以及「謹慎」原則的約束。這些陳述通常（但不限於）通過使用「假設」、「相信」、「預算」、「考慮」、「繼續」、「可以」、「預見」、「表明」、「可能」、「前景」、「前景」、「潛力」、「路線圖」、「應該」、「目標」、「將」、「將」等詞語的負面版本，或具有未來或前瞻性的類似詞語。這些前瞻性陳述可能包括但不限於有關一般經濟、利率、貿易、房地產市場、競爭、就業和信貸市場狀況的討論，或公司與風險披露或經營業績主題相關的任何評論，以及公司即將收購FCB Financial Corp.和First Chatham Bank對公司財務狀況的影響以及未來淨利潤和每股收益，以及公司將資本部署到戰略和增長計劃中的能力。前瞻性陳述基於管理層的預期以及公司管理層在做出此類陳述時做出的某些假設和估計以及可獲得的信息。前瞻性陳述並不是對未來結果或業績的保證，並且受到某些已知和未知的風險、不確定性和其他超出公司控制範圍的因素的影響，可能導致實際結果與此類前瞻性陳述中表達或暗示的結果存在重大差異。

公司可能面臨的風險、不確定性和其他因素包括但不限於：整體經濟、失業、貿易、信貸市場和房地產市場狀況，包括通貨膨脹，以及這些狀況對客户、潛在客户、資產、投資和流動性的影響;市場和消費者對整體銀行環境或特定銀行的狀況或情況的反應所產生的風險;傳媒對銀行業的報道所引致的風險;利率變動的風險及其對存款、貸款需求及付款時間、貸款抵押品、證券及對利率敏感的資產及負債的水平、成本、組成及競爭的影響;吸引新存款或保留現有存款的能力，保留或增加貸款或額外利息和費用收入的能力，或控制非利息費用的能力;定價壓力對公司淨息差的影響;建立潛在信貸損失準備金、貸款和其他所擁有房地產的公允價值的假設失敗;房地產價值的變化;圍繞美國金融危機影響的不確定性。擬議的關税，包括對我們的貸款組合和盈利能力的潛在負面影響、問題貸款增加的可能性、信用評分和利率的潛在重新評估、股票估值下降和資本市場的潛在放緩;貿易衝突的持續時間不確定;擬議的關税可能對我們客户的業務產生的影響程度;美國長期主權債務信用評級惡化、美國政府為避免超過債務上限而可能採取的行動，或圍繞債務上限和聯邦預算的不確定性;圍繞聯邦政府職能的不確定性;實施和執行公司的增長、擴張、收購或撤資戰略時可能出現延誤或其他問題，包括延迟獲得監管或其他必要批准，或未能從任何收購、增長或撤資戰略中實現任何預期利益或協同效應;有能力為公司5.5%的A系列非累積永久優先股支付股息，每股面值0.01美元;公司信用評級或前景可能下調，這可能會增加成本或資本市場融資的可用性;法律、財務、會計和/或監管要求的變化（包括與股票回購相關的）;遵守此類變化的成本和費用;聯邦和州銀行監管機構的執法努力;跟上技術變革步伐的能力，包括維護網絡安全和生成性人工智能影響的變化;金融服務行業的競爭加劇，特別是來自區域和國家機構的競爭;公司或與公司有業務往來的第三方的運營或安全系統或基礎設施故障或破壞的影響，包括網絡攻擊或欺詐、非法付款、安全漏洞或其他影響公司或公司客户的非法行為的發生率或嚴重程度的增加。該公司還面臨自然災害、戰爭或恐怖主義行為的風險;國際或政治不穩定，包括與美國有關或由此產生的影響。擬議的關税和國際貿易衝突、俄羅斯在烏克蘭的軍事行動、中東衝突升級、額外的制裁和出口管制，以及對金融市場和全球宏觀經濟和地緣政治環境的更廣泛影響。

公司還面臨以下風險：未決、正在進行和未來的訴訟以及政府、行政和調查事項可能出現的不利裁決、判決、和解或其他結果;公司的聲譽或其他無形資產的損害;關鍵員工和人員的損失;管理層的注意力從持續的業務運營和機會上轉移;以及公司在執行其業務計劃和戰略以及管理上述所有事項涉及的風險方面的成功。

上述因素不應被解釋為詳盡無遺，而應與公司向其主要聯邦監管機構提交的定期和當前報告中不時列出的那些因素一起閲讀，包括公司截至2024年12月31日年度10-K表格年度報告中包含的那些因素，特別是「第1A項」標題下的那些因素。風險因素」，在公司10-Q表格季度報告中標題為「第II部分-第1A項。風險因素」，以及公司當前的8-K表格報告中。

儘管公司認為，截至本新聞稿發佈之日，這些前瞻性陳述中反映的預期是合理的，但如果與這些或其他風險或不確定性相關的一個或多個事件成為現實，或者如果公司的基本假設被證明是不正確的，實際結果可能會被證明與前瞻性陳述所表達或暗示的結果存在重大差異。因此，不應過度依賴任何前瞻性陳述。前瞻性陳述僅限於本新聞稿發佈之日，公司不承擔公開更新或審查任何前瞻性陳述的任何義務，適用法律要求的除外。所有歸因於公司的書面或口頭前瞻性陳述均由本節明確限定。

表1

精選財務數據

節結束

（以千計）

2025年3月

2024年12月

2024年9月

2024年6月

2024年3月

收益摘要：

利息收入

$ 五十九萬九千二百五十七

$ 六十二萬零三百二十一

$ 647，713

$ 642，210

$ 六十三萬七千一百一十三

利息開支

二十三萬六千一百零五

二十五萬五千七百九十

286，255

285，892

283，205

淨利息收入

363，152

364，531

361，458

356，318

353，908

信貸損失準備金

兩萬

15000

一萬二

兩萬二

兩萬二

扣除信貸虧損撥備后的淨利息收入

343，152

349，531

349，458

334，318

331，908

非利息收入

85，387

86，165

八萬五千九百零一

十萬六百五十八

八萬三千七百八十六

非利息費用

259，349

266，186

259，438

256，697

263，207

税前收入

169，190

169，510

175，921

178，279

152，487

所得税開支

35，968

36，795

39，482

40，807

三萬五千五百零九

淨收入

十三萬三千二百二十二

十三萬二千七百一十五

136，439

137，472

116，978

減：優先股息

2，372

2，372

2，372

2，372

2，372

普通股股東可得淨收益

$ 130，850

$ 130，343

$ 134，067

$ 135，100

$ 114，606

資產負債表-期末余額

總資產

47，743，294美元

47，019，190美元

49，204，933美元

47，984，078美元

48，313，863美元

總盈利資產

四萬三千一百七萬二千九百九十七

四千二百三十八萬六千六百二十七

四千四百八十三萬四千八百九十七

四萬三千五百二萬五千六百八十八

四千三百九十六萬八千六百九十二

可供出售證券

七九十一萬二千一百五十九

7，293，988

7，841，685

7，921，422

8，306，589

貸款和租賃，扣除非勞動收入

34，051，610

33，741，755

33，303，972

33，312，773

32，882，616

信用損失備抵（ACL）

457，791

460，793

460，859

470，022

472，575

所獲貸款的淨現值

4，365，789

4，783，206

5，521，000

5，543，419

6，011，007

所獲貸款未攤銷淨折扣

13，060

15，611

17，988

20，874

23，715

存款總額

40，335，728

40，496，201

38，844，360

37，858，659

38，120，226

存款和回購協議總額

40，355，399

40，519，817

38，861，324

37，913，693

38，214，616

其他短期借款

23.5萬

-

3，500，000

3，500，000

3，500，000

次級借款和長期借款

560，690

10，706

225，823

269，353

430，123

股東權益總額

5，718，541

5，569，683

5，572，863

5，287，758

5，189，932

股東權益總額，不包括AOCI（1）

6，339，744

6，264，178

6，163，205

6，070，220

5，981，265

普通股股東權益

5，551，548

5，402，690

5，405，870

5，120，765

5，022，939

普通股股東權益，不包括AOCI（1）

$ 6，172，751

$ 6，097，185

$ 5，996，212

$ 5，903，227

$ 5，814，272

資產負債表-平均余額

總資產

47，135，431美元

47，263，538美元

47，803，977美元

48，192，719美元

48，642，540美元

總盈利資產

42，637，002

42，920，125

43，540，045

43，851，822

44，226，077

可供出售證券

7，302，172

七六十三萬六千六百八十三

七九十一萬五千六百三十六

8033552

8269708

貸款和租賃，扣除非勞動收入

33，944，416

33，461，931

33，279，819

32，945，526

32，737，574

存款總額

40，353，292

39，743，224

37，634，453

38，100，087

38，421，272

存款和回購協議總額

四萬零三十七萬六千二百四十八

三萬九千七百六萬一千二百七十七

三千七百六十六萬六千八百二十八

38，165，908

38，630，620

其他短期借款

108，389

905，815

3，512，218

3，500，000

3，500，000

次級借款和長期借款

十二萬九千零三十

十二萬三千四百四十二

二十六萬五千七百九十

404，231

434，579

股東權益總額

5，651，592

5，589，361

5，420，826

5，207，254

5，194，048

普通股股東權益

$ 五四十八萬四千五百九十九

$ 5，422，368

$ 5，253，833

$ 5，040，261

$ 5，027，055

不良資產：

不良貸款和租賃（NPL）（2）（3）

235，952

264，692

272，954

216，746

241，007

擁有的其他房地產和其他資產

八千四百五十二

5，754

五千三百五十四

4，793

5，280

不良資產（NPA）

$ 244，404

$ 270，446

$ 278，308

$ 221，539

$ 246，287

（1）

表示非GAAP財務指標。請參閱第20 - 23頁的相關披露和對賬。

（2）

截至2025年3月31日，8430萬美元的不良貸款由SBA、FHA、VA或USDA的政府擔保提供。相關信息請參閱第13頁表7。

（三）

截至2024年6月30日，不良貸款不包括持作出售的不良貸款270萬美元。

表2

選定的財務比率

節結束

2025年3月

2024年12月

2024年9月

2024年6月

2024年3月

財務比率和其他數據：

平均資產回報率（2）

1.15%

1.12%

1.14%

1.15%

0.97%

調整后平均資產回報率（1）（2）

1.15

1.11

1.15

1.09

0.97

普通股股東平均權益回報率（2）

9.68

9.56

10.15

10.78

9.17

調整后平均普通股股東權益回報率（1）（2）

9.72

9.53

10.27

10.21

九點一刻

有形普通股平均回報率（1）（2）

13.15

13.06

14.04

15.18

12.94

調整后的平均有形普通股回報率（1）（2）

13.20

13.02

十四點二十一分

14.37

十二點九二

税前撥備前淨收入與總平均資產比率（1）（2）

1.63

一點五五

1.56

1.67

1.44

調整后税前撥備前淨收入與平均資產總額之比（1）（2）

1.63

1.55

1.58

1.59

1.44

淨利潤-完全應税等值

3.46

三點三八

3.31

3.27

3.22

淨利差-完全應税等值

2.74

2.59

2.45

2.45

2.40

效率比完全等效税（1）

57.74

58.98

57.90

56.09

60.05

調整后的效率比完全等效税（1）

57.58

59.09

57.73

56.73

60.12

貸款/存款比率

84.42%

83.32%

85.74%

87.99%

86.26%

全職同等僱員

5，356

5，335

5，327

5，290

5，322

信用質量比率：

平均貸款和租賃的淨沖銷（2）

0.27%

0.17%

0.26%

0.28%

0.24%

平均貸款和租賃信用損失撥備（2）

0.24

0.18

0.14

零點二七

零點二七

貸款和租賃的ACL，淨值

1.34

1.37

1.38

一點四一

1.44

ACL到NPL

194.02

174.09

168.84

二百一十六點八五

一百九十六點零八分

貸款和租賃不良貸款淨額

0.69

0.78

0.82

0.65

0.73

NPA佔總資產之比

0.51

0.58

0.57

0.46

0.51

股權比：

股東權益總額與資產總額之比

11.98%

11.85%

11.33%

11.02%

10.74%

普通股股東權益總額與總資產之比

11.63

11.49

10.99

10.67

十點四十

有形普通股股東權益與有形資產之比（1）

8.87

8.67

8.28

7.87

7.60

有形普通股股東權益（不包括AOCI）與有形資產（不包括AOCI）（1）

10.07

10.04

9.40

9.40

9.13

資本資格（3）：

普通股第1類資本

12.4%

12.4%

12.3%

11.9%

11.7%

1級資本

12.9

12.8

12.7

12.3

12.2

總資本

14.1

14.0

14.5

14.2

14.5

一級槓桿資本

10.6

10.4

10.1

9.7

9.5

（1）

表示非GAAP財務指標。請參閱第20 - 23頁的相關披露和對賬。

（2）

年度化。

（三）

本季度監管資本比率估計。

表3

選金融信息

節結束

2025年3月

2024年12月

2024年9月

2024年6月

2024年3月

共同份額數據：

每股攤薄盈利

$ 0.70

$ 0.70

$ 0.72

$ 0.73

$ 0.62

調整后每股收益（1）

0.71

0.70

0.73

0.69

0.62

每股現金股利

0.275

0.250

0.250

0.250

0.250

每股賬面價值

30.16

29.44

29.65

28.07

27.50

每股有形賬面價值（1）

22.30

21.54

21.68

20.08

19.48

每股市值（最后）

三十點三十六

三十四點四十五

三十一點八五

28.28

29.00

每股市值（高）

36.53

40.20

34.13

29.95

30.03

每股市值（低）

28.90

30.21

27.46

26.16

24.99

每股市值（平均）

33.13

35.17

30.96

28.14

27.80

派息率

39.29%

35.71%

34.72%

34.25%

40.48%

調整后股息支付率（1）

38.73%

35.71%

34.25%

36.23%

40.32%

已發行股份總數

184，046，420

183，527，575

182，315，142

十八萬二千四百三萬零四百二十七

十八萬二千六百八萬一千三百二十五

平均流通股-攤薄

十八萬六千一百二萬一千九百七十九

186，038，243

185，496，110

185，260，963

185，574，130

收益率/率：

（應納税等值基礎）

貸款、待售貸款和租賃

6.33%

6.42%

6.64%

6.59%

6.50%

貸款、待售貸款和租賃（不包括所獲貸款和租賃的淨增加）

6.30

6.40

6.61

6.56

6.46

可供出售證券：

應課税

2.99

3.03

3.03

3.18

3.11

免税

4.04

3.93

3.97

4.12

四點二五

其他投資

4.42

四點七七

5.37

5.45

5.48

生息資產和收入總額

5.71

5.76

5.92

5.90

5.80

存款

2.35

2.44

2.55

2.53

2.45

生息需求與貨幣市場

2.69

2.87

3.13

3.13

3.11

儲蓄

0.57

0.57

0.57

0.57

0.57

時間

4.10

4.28

4.50

4.53

4.42

生息存款總額

2.96

3.12

3.30

3.28

3.21

購買的聯邦基金、根據回購協議出售的證券和其他

4.45

4.58

5.10

4.47

四點八六

短期FHLB借款

4.43

-

-

-

-

短期BTFP借款

-

四點七七

四點七七

四點七七

4.84

生息存款和短期借款總額

2.96

3.16

3.46

3.44

3.39

次級借款和長期借款

4.05

4.14

4.30

4.41

4.35

生息負債總額

2.97

3.17

3.47

3.45

3.40

計息負債與生息資產比率

75.70%

74.82%

75.40%

75.97%

75.73%

淨利息所得税等值調整（單位：千）

$ 630

$ 648

$ 694

$ 644

$ 636

（1）

表示非GAAP財務指標。請參閱第20 - 23頁的相關披露和對賬。

表4

綜合資產負債表

（未經審計）

截至

（以千計）

2025年3月

2024年12月

2024年9月

2024年6月

2024年3月

資產

現金和銀行欠款

$ 578，513

$ 624，884

$ 504，827

$ 516，715

$ 四十二萬七千五百四十三

在其他銀行和聯邦基金的計息存款

九十八萬八千七百八十七

一千一百零六百九十二

3，483，299

2，093，820

2，609，931

可供出售證券，按公允價值計算

七九十一萬二千一百五十九

7，293，988

7，841，685

7，921，422

8，306，589

貸款和租賃，扣除非勞動收入

34，051，610

33，741，755

33，303，972

33，312，773

32，882，616

信貸虧損撥備

457，791

460，793

460，859

470，022

472，575

淨貸款和租賃

33，593，819

33，280，962

32，843，113

32，842，751

32，410，041

持作出售的貸款，按公允價值計算

220，441

244，192

205，941

197，673

169，556

場地和設備，淨

780，963

783，456

797，556

808，705

822，666

商譽

1，366，923

1，366，923

1，366，923

1，366，923

1，367，785

其他無形資產，淨值

79，522

83，190

87，094

91，027

96，126

銀行自有人壽保險

654，964

651，838

652，057

648，970

645，167

其他資產

1，567，203

1，583，065

1，422，438

1，496，072

1，458，459

總資產

$ 47，743，294

$ 47，019，190

$ 49，204，933

$ 47，984，078

$ 48，313，863

負債

押金：

需求：不計息

$ 8558412

$ 8，591，805

$ 9，242，693

$ 8，586，265

$ 8，820，468

       計息

19，221，356

19，345，114

18，125，553

18，514，015

18，945，982

儲蓄

2，626，901

2，588，406

2，560，803

2，613，950

2，694，777

定期存款

9，929，059

9，970，876

8，915，311

8，144，429

7，658，999

存款總額

40，335，728

40，496，201

38，844，360

37，858，659

38，120，226

根據回購協議出售的證券

19，671

23，616

16，964

55，034

94，390

其他短期借款

23.5萬

-

3，500，000

3，500，000

3，500，000

次級借款和長期借款

560，690

10，706

225，823

269，353

430，123

其他負債

873，664

918，984

1，044，923

1，013，274

979，192

總負債

42，024，753

41，449，507

43，632，070

42，696，320

43，123，931

股東權益

優先股

166，993

166，993

166，993

166，993

166，993

普通股

460，116

458，819

455，788

456，076

456，703

資本盈余

2，736，799

2，742，913

2，729，440

2，724，656

2，724，587

累計其他綜合損失

（621，203）

（694，495）

（590，342）

（782，462）

（791，333）

留存收益

2，975，836

2，895，453

二百八十一萬零九百八十四

二百七十二萬二千四百九十五

二百六十三萬二千九百八十二

股東權益總額

5，718，541

5，569，683

5，572，863

5，287，758

5，189，932

負債總額和股東權益

$ 47，743，294

$ 47，019，190

$ 49，204，933

$ 47，984，078

$ 48，313，863

表5

合併季度平均資產負債表

（未經審計）

（以千計）

2025年3月

2024年12月

2024年9月

2024年6月

2024年3月

資產

現金和銀行欠款

$ 560，581

$ 490，161

$ 435，569

$ 456，938

$ 557，009

在其他銀行和聯邦基金的計息存款

1，275，153

1，698，300

二百二十一萬零二百七十七

二百七十五萬八千三百八十五

三百一十四萬六千四百三十九

可供出售證券，按公允價值計算

7，302，172

七六十三萬六千六百八十三

七九十一萬五千六百三十六

8033552

8269708

貸款和租賃，扣除非勞動收入

33，944，416

33，461，931

33，279，819

32，945，526

32，737，574

信貸虧損撥備

465，332

465，971

469，919

475，181

473，849

淨貸款和租賃

33，479，084

32，995，960

32，809，900

32，470，345

32，263，725

持作出售的貸款，按公允價值計算

115，261

123，211

134，313

114，359

72，356

場地和設備，淨

785，194

796，394

807，353

八十一萬五千九百二十

八十萬八千四百七十三

商譽

1，366，923

1，366，923

1，366，923

1，367，358

1，367，785

其他無形資產，淨值

81，527

85，323

89，262

93，743

98，350

銀行自有人壽保險

652，689

651，166

650，307

646，124

643，189

其他資產

1，516，847

1，419，417

1，384，437

1，435，995

1，415，506

總資產

$ 47，135，431

$ 47，263，538

$ 47，803，977

$ 48，192，719

$ 48，642，540

負債

押金：

需求：不計息

$ 8，339，414

$ 8，676，765

$ 8，616，534

$ 8，757，029

$ 9，072，619

       計息

19，428，376

18，845，689

18，043，686

18，770，093

19，303，845

儲蓄

2，607，366

2，573，961

2，584，761

2，652，019

2，696，452

定期存款

9，978，136

9，646，809

8，389，472

7，920，946

7，348，356

存款總額

40，353，292

39，743，224

37，634，453

38，100，087

38，421，272

根據回購協議出售的證券

二萬二千九百五十六

一萬八千零五十三

32，375

65，821

209，348

其他短期借款

108，389

905，815

3，512，218

3，500，000

3，500，000

次級借款和長期借款

十二萬九千零三十

十二萬三千四百四十二

二十六萬五千七百九十

404，231

434，579

其他負債

870，172

883，643

938，315

915，326

883，293

總負債

41，483，839

41，674，177

42，383，151

42，985，465

43，448，492

股東權益

優先股

166，993

166，993

166，993

166，993

166，993

普通股

458，830

457，798

455，954

456，618

456，437

資本盈余

二百七十四萬四千四百四十二

二百七十三萬五千三百二十三

二百七十二萬五千五百八十一

二百七十二萬四千八百三十八

2733902

累計其他綜合損失

（663，883）

（634，307）

（703，619）

（838，710）

（777，940）

留存收益

2，945，210

2，863，554

2，775，917

2，697，515

2，614，656

股東權益總額

5，651，592

5，589，361

5，420，826

5，207，254

5，194，048

負債總額和股東權益

$ 47，135，431

$ 47，263，538

$ 47，803，977

$ 48，192，719

$ 48，642，540

表6

綜合收益表

（未經審計）

節結束

（美元單位：千美元，每股數據除外）

2025年3月

2024年12月

2024年9月

2024年6月

2024年3月

利息收入：

貸款和租賃

$ 530，050

$ 540，147

$ 555，862

$ 539，685

$ 528，940

可供出售證券：

應課税

53，232

57，476

59，732

62，852

63，405

免税

629

635

638

638

687

待售貸款

1，449

1，694

1，630

1，652

1，184

短期投資

13，897

20，369

29，851

37，383

42，897

利息收入總額

五十九萬九千二百五十七

六十二萬零三百二十一

647，713

642，210

六十三萬七千一百一十三

利息支出：

附息活期存款和貨幣市場賬户

128，831

135，965

142，179

146，279

149，403

儲蓄

3，644

3，684

3，695

3，743

3，801

定期存款

100900

103，785

94，944

89，173

80，670

根據回購協議購買的聯邦基金和出售的證券

1，124

293

561

724

2，523

短期借款

317

10，779

42，003

41，544

42，109

次級借款和長期借款

1，289

1，284

2，873

4，429

4，699

總利息支出

236，105

二十五萬五千七百九十

286，255

285，892

283，205

淨利息收入

363，152

364，531

361，458

356，318

353，908

信貸損失準備金

兩萬

15000

一萬兩千

兩萬二

兩萬二

扣除信貸虧損撥備后的淨利息收入

343，152

349，531

349，458

334，318

331，908

無興趣收入：

理財

23，279

23，973

24，110

24，006

22，833

存款服務費

17，736

18，694

18，814

17，652

一萬八千三百三十八

信用卡、借記卡和商户費用

11，989

一萬二千六百六十四

一萬二千六百四十九

一萬二千七百七十

12，162

抵押貸款銀行

6，638

三千五百五十四

一千一百三十三

6，173

6，443

安全損失

（九）

（三）

（2，947）

（4）

（九）

其他非利息收入

25，754

27，283

32，142

40，061

24，019

非利息收入總額

85，387

86，165

八萬五千九百零一

十萬六百五十八

八萬三千七百八十六

無息支出：

薪金和僱員福利

152，972

152，381

152，237

148，038

156，650

職業和設備

28，477

27，275

28，894

29，367

28，640

數據處理和軟件

27，132

33，226

29，164

29，467

30，028

存款保險評估

8，643

8，284

7，481

15，741

8，414

無形資產攤銷

3，668

3，904

3，933

3，999

4，066

合併費用

315

-

-

-

-

其他非利息費用

38，142

41，116

37，729

30，085

35，409

非利息費用總額

259，349

266，186

259，438

256，697

263，207

税前收入

十六萬九千一百九十

169，510

十七萬五千九百二十一

178，279

152，487

所得税開支

35，968

36，795

39，482

40，807

三萬五千五百零九

淨收入

133，222

十三萬二千七百一十五

136，439

137，472

116，978

減：優先股息

2，372

2，372

2，372

2，372

2，372

普通股股東可得淨收益

$ 130，850

$ 130，343

$ 134，067

$ 135，100

$ 114，606

每股普通股稀釋收益

$ 0.70

$ 0.70

$ 0.72

$ 0.73

$ 0.62

表7

選定的貸款和租賃投資組合數據

（未經審計）

節結束

（以千計）

2025年3月

2024年12月

2024年9月

2024年6月

2024年3月

貸款和租賃組合：

商業和工業

非房地產

$ 8，688，653

$ 8，670，529

$ 8，692，639

$ 9，136，929

$ 9，121，457

業主自用

4，667，477

4，665，015

4，557，723

4，475，647

4，442，357

商業和工業總計

13，356，130

13，335，544

13，250，362

13，612，576

13，563，814

商業地產

建設、收購和開發

3，723，408

3，909，184

3，931，821

3，892，527

3，864，351

創收

6，268，456

6，015，773

5，978，695

5，851，340

5，783，943

商業房地產總額

9，991，864

9，924，957

9，910，516

9，743，867

9，648，294

消費者

住宅抵押貸款

一萬零四十九萬八千三百二十

一萬零二十六萬七千八百八十三

九十三萬三千二百二十二

九百七十四萬零七百一十三

九四十四萬七千六百七十五

其他消費

二十萬五千二百九十六

二十一萬三千三百七十一

209，872

215，617

222，833

總消費

10，703，616

10，481，254

10，143，094

9，956，330

9，670，508

貸款和租賃總額，扣除非勞動收入

$ 34，051，610

$ 33，741，755

$ 33，303，972

$ 33，312，773

$ 32，882，616

不良資產

不良貸款和租賃

商業和工業

非房地產

$ 118，078

$ 145，115

$ 148，267

$ 121，171

$ 149，683

業主自用

18，988

16，904

15，127

13，700

5，962

商業和工業總計

137，066

162，019

163，394

134，871

155，645

商業地產

建設、收購和開發

8，768

8，600

2，034

4，923

3，787

創收

8，021

18，542

25，112

15，002

19，428

商業房地產總額

16，789

27，142

27，146

19，925

23，215

消費者

住宅抵押貸款

81，803

75，287

82，191

61，677

61，886

其他消費

294

244

223

273

261

總消費

82，097

75，531

82，414

61，950

62，147

不良貸款和租賃總額（1）

$ 235，952

$ 264，692

$ 272，954

$ 216，746

$ 241，007

其他擁有和收回的房地產資產

八千四百五十二

5，754

五千三百五十四

4，793

5，280

不良資產總額

$ 244，404

$ 270，446

$ 278，308

$ 221，539

$ 246，287

SBA、FHA、VA或USDA涵蓋的非應計貸款和租賃的政府擔保部分

$ 84，339

$ 89，906

$ 81，632

$ 71，418

$ 59，897

貸款和租賃逾期90天以上，仍在累積

$ 8，832

$ 13，126

$ 11，757

$ 6，150

$ 30，048

（1）

截至2024年6月30日，不良貸款不包括持作出售的不良貸款270萬美元。

表8

信貸虧損撥備

（未經審計）

節結束

（千美元）

2025年3月

2024年12月

2024年9月

2024年6月

2024年3月

信貸損失津貼：

余額，期末

$ 460，793

$ 460，859

$ 470，022

$ 472，575

$ 468，034

沖銷：

商業和工業

（21，284）

（15，116）

（21，620）

（23，340）

（16，997）

商業地產

（1，382）

（167）

（222）

（649）

（2，244）

消費者

（3，062）

（2，679）

（2，681）

（2，294）

（2，395）

已註銷貸款總額

（25，728）

（17，962）

（24，523）

（26，283）

（21，636）

恢復：

商業和工業

1，822

2，613

一千六百四十七

2，943

1，312

商業地產

83

549

65

101

150

消費者

821

734

648

686

715

總回收率

2，726

3，896

2，360

3，730

2，177

淨沖銷

（23 002）

（14，066）

（22，163）

（22，553）

（19，459）

與貸款和租賃相關的信用損失撥備

兩萬

一萬四千

13，000

兩萬

兩萬四千

期末余額

$ 457，791

$ 460，793

$ 460，859

$ 470，022

$ 472，575

期內平均貸款和租賃（扣除非勞動收入）

33，944，416美元

33 461 931美元

33 279 819美元

32 945 526美元

32 737 574美元

比率：淨沖銷與平均貸款和租賃（2）

0.27%

0.17%

0.26%

0.28%

0.24%

保留承諾的儲備（1）

余額，期末

$ 八千五百五十一

$ 七千五百五十一

$ 八千五百五十一

$ 六千五百五十一

$ 8，551

無資金承諾的信用損失撥備（轉回）

-

1000

（1，000）

2，000

（2，000）

期末余額

$ 八千五百五十一

$ 八千五百五十一

$ 七千五百五十一

$ 八千五百五十一

$ 六千五百五十一

（1）

無準備金承諾準備金在綜合資產負債表上分類為其他負債。

（2）

年度化。

表9

按等級劃分的貸款和租賃組合

（未經審計）

2025年3月31日

（以千計）

通過

特別提到

不合格

懷疑

受損

購買信貸惡化（損失）

總

貸款和租賃組合：

商業和工業

非房地產

$ 8，234，513

$ 108，903

$ 317，012

$ 8，556

$ 16，227

$ 三千四百四十二

8，688，653美元

業主自用

4，617，617

-

38，174

-

10，592

1，094

4，667，477

商業和工業總計

一萬二千八百五十二萬一百三十

108，903

三十五萬五千一百八十六

8，556

二萬六千八百一十九

四千五百三十六

13，356，130

商業地產

建設、收購和開發

3，710，504

-

7，031

-

5，873

-

3，723，408

創收

6，078，353

39，412

144，159

-

六千五百三十二

-

6，268，456

商業房地產總額

9，788，857

39，412

151，190

-

12，405

-

9，991，864

消費者

住宅抵押貸款

10，392，396

-

99，305

-

5，208

1，411

一萬零四十九萬八千三百二十

其他消費

204，701

-

595

-

-

-

二十萬五千二百九十六

總消費

10，597，097

-

99，900

-

5，208

1，411

10，703，616

貸款和租賃總額，扣除非勞動收入

33，238，084美元

$ 148，315

$ 606，276

$ 8，556

$ 44，432

$ 5，947

34，051，610美元

2024年12月31日

（以千計）

通過

特別提到

不合格

懷疑

受損

購買信貸惡化（損失）

總

貸款和租賃組合：

商業和工業

非房地產

8，208，176美元

$ 106，996

$ 311，096

$ 8，743

$ 31，996

$ 3，522

8，670，529美元

業主自用

4，610，775

815

41，363

-

10，968

1，094

4，665，015

商業和工業總計

12，818，951

107，811

三十五萬二千四百五十九

8，743

四萬二千九百六十四

四千六百一十六

13，335，544

商業地產

建設、收購和開發

3，896，856

-

12，262

-

66

-

3，909，184

創收

5，850，702

5，094

144，084

-

15，893

-

6，015，773

商業房地產總額

9，747，558

5，094

156，346

-

15，959

-

9，924，957

消費者

住宅抵押貸款

10，167，830

891

89，597

-

8，154

1，411

一萬零二十六萬七千八百八十三

其他消費

212，865

-

506

-

-

-

二十一萬三千三百七十一

總消費

10，380，695

891

90，103

-

8，154

1，411

10，481，254

貸款和租賃總額，扣除非勞動收入

32，947，204美元

$ 113，796

$ 598，908

$ 8，743

$ 67，077

$ 6，027

33，741，755美元

表10

地區貸款和租賃信息

（未經審計）

2025年3月31日

（千美元）

阿拉巴馬

阿肯色

佛羅里達

格魯吉亞

路易斯安那

密西西比

密蘇里

田納西

Texas

其他

總

貸款和租賃組合：

商業和工業

非房地產

424，598美元

157，460美元

576，477美元

464，611美元

375，154美元

534，964美元

$ 65，370

$ 338，916

$ 3，467，605

2，283，498美元

$ 8，688，653

業主自用

338，752

244，335

306，890

429，592

294，980

590，076

99，197

159，241

1，766，119

438，295

4，667，477

商業和工業總計

763，350

401，795

883，367

894，203

670，134

1，125，040

164，567

498，157

5，233，724

2，721，793

13，356，130

商業地產

建設、收購和開發

220，664

79，437

371，396

443，876

48，561

166，644

36，117

184，595

1，714，761

457，357

3，723，408

創收

434，990

258，337

544，896

783，768

226，924

423，200

215，550

315，125

2，323，475

742，191

6，268，456

商業房地產總額

六十五萬五千六百五十四

三十三萬七千七百七十四

九十一萬六千二百九十二

1，227，644

二十七萬五千四百八十五

五十八萬九千八百四十四

二十五萬一千六百六十七

四十九萬九千七百二十

四百零三萬八千二百三十六

1199548

9，991，864

消費者

住宅抵押貸款

1，309，478

430，005

719，379

455，027

484，751

1，221，895

226，051

821，297

4，571，649

258，788

一萬零四十九萬八千三百二十

其他消費

25，579

17，844

4，776

7，982

10，486

83，368

1，246

15，557

33，872

4，586

二十萬五千二百九十六

總消費

1，335，057

447，849

724，155

463，009

495，237

1，305，263

227，297

836，854

4，605，521

263，374

10，703，616

貸款和租賃總額，扣除非勞動收入

2，754，061美元

1，187，418美元

2，523，814美元

2，584，856美元

1，440，856美元

3，020，147美元

643，531美元

1，834，731美元

13，877，481美元

4，184，715美元

34，051，610美元

貸款增長（下降），不包括本季度獲得的貸款（美元）

$ 七千四百九十五

$ （4，034）

$ 五萬三千零四十二

十二萬四千一百八十二美元

$ 一萬七千八百八十三

$（35，469）

$ 9，399

$（36，957）

262，192美元

$（87，878）

309，855美元

貸款增長（下降），不包括本季度獲得的貸款（%）（年化）

1.11%

（1.37）%

8.71%

20.47%

5.10%

（4.71）%

6.01%

（8.01）%

7.81%

（8.34）%

3.72%

2024年12月31日

（千美元）

阿拉巴馬

阿肯色

佛羅里達

格魯吉亞

路易斯安那

密西西比

密蘇里

田納西

Texas

其他

總

貸款和租賃組合：

商業和工業

非房地產

$ 413，359

$ 169，534

$ 532，224

$ 446，812

$ 371，543

$ 536，651

$ 六萬四千八百四十六

$ 三十九萬九千三百四十六

$ 3，478，755

$ 2，257，459

$ 8，670，529

業主自用

三十三萬七千五百八十

二十五萬三千五百三十八

308，545

400，342

298，787

624，950

107，443

159，058

1，708，113

466，659

4，665，015

商業和工業總計

750，939

423，072

840，769

847，154

670，330

1，161，601

十七萬二千二百八十九

五十五萬八千四百零四

五百一十八萬六千八百六十八

二百七十二萬四千一百一十八

13，335，544

商業地產

建設、收購和開發

二十三萬零八百一十

65，358

438，173

543，249

36，194

169，336

45，690

180，566

1，656，715

543，093

3，909，184

創收

437，146

二十五萬九千七百六十七

四十七萬七千四百九十三

六十一萬三千三百三十七

二十二萬六千八百四十九

四十二萬四千零七十八

二十萬四千一百一十九

三十一萬九千五百六十

二百二十九萬八千三百四十四

七十五萬五千零八十

6，015，773

商業房地產總額

六十六萬七千九百五十六

三十二萬五千一百二十五

九十一萬五千六百六十六

一千一百五萬六千五百八十六

二十六萬三千零四十三

593，414

249，809

500，126

3，955，059

1，298，173

9，924，957

消費者

住宅抵押貸款

1，300，485

425，602

709，335

449，117

478，947

1，214，542

210，712

796，490

4，436，803

245，850

一萬零二十六萬七千八百八十三

其他消費

二萬七千一百八十六

一萬七千六百五十三

5，002

七千八百一十七

一萬零六百五十三

八萬六千零五十九

一千三百二十二

16，668

36，559

4，452

二十一萬三千三百七十一

總消費

1，327，671

443，255

714，337

456，934

489，600

1，300，601

212，034

813，158

四百四十七萬三千三百六十二

二十五萬零三百零二

10，481，254

貸款和租賃總額，扣除非勞動收入

$ 二百七十四萬六千五百六十六

$ 1,191,452人

$ 2，470，772

$ 2，460，674

$ 1，422，973

$ 3，055，616

$ 634，132

$ 1，871，688

13，615，289美元

$ 4，272，593

33，741，755美元

表11

非利息收入和發票

（未經審計）

節結束

（以千計）

2025年3月

2024年12月

2024年9月

2024年6月

2024年3月

無興趣收入：

信託和資產管理收入

$ 一萬一千八百二十三

$ 12，485

$ 12，055

$ 12，645

$ 一萬一千三百二十二

投資顧問費

8，454

8，502

8，641

8，180

8，336

經紀和年金費用

3，002

2，986

3，414

3，181

3，175

存款服務費

17，736

18，694

18，814

17，652

一萬八千三百三十八

信用卡、借記卡和商户費用

11，989

一萬二千六百六十四

一萬二千六百四十九

一萬二千七百七十

12，162

抵押貸款銀行業務不包括MSR和MSR對衝市值調整

9，743

6，293

八千一百七十一

9，875

九千一百一十六

MSR和MSR對衝市場價值調整

（3，105）

（2，739）

（7，038）

（3，702）

（2，673）

安全損失，淨

（九）

（三）

（2，947）

（4）

（九）

銀行自有人壽保險

5，202

5，046

4，353

4，370

3，946

其他雜項收入

20，552

22，237

27，789

35，691

20，073

非利息收入總額

$ 85，387

$ 86，165

$ 八萬五千九百零一

$ 十萬六百五十八

$ 八萬三千七百八十六

無息支出：

薪金和僱員福利

$ 152，972

$ 152，381

$ 152，237

$ 148，038

$ 156，650

職業和設備

28，477

27，275

28，894

29，367

28，640

數據處理和軟件

27，132

33，226

29，164

29，467

30，028

存款保險評估

8，643

8，284

7，481

15，741

8，414

無形資產攤銷

3，668

3，904

3，933

3，999

4，066

合併費用

315

-

-

-

-

廣告和公共關係

4，157

5，870

5，481

六千五百三十七

4，224

止贖的財產費用

864

621

486

515

268

電信

1，512

1，359

1，513

1，441

1，545

旅遊和娛樂

2，436

2，618

2，612

兩千五百四十九

兩千二百三十六

專業、諮詢和外包

4，733

4，540

4，115

三千五百三十四

3，935

法律

三千五百五十九

4，176

3，664

758

3，682

郵資和運輸

1，773

1，624

一千六百七十七

1，622

2，205

其他雜項費用

19，108

20，308

18，181

13，129

17，314

非利息費用總額

$ 259，349

$ 266，186

$ 259，438

$ 256，697

$ 263，207

表12

平均余額和收益率

（未經審計）

節結束

2025年3月31日

2024年12月31日

2024年3月31日

（千美元）

平均

平衡

收入/支出

產量/

率

平均

平衡

收入/支出

產量/

率

平均

平衡

收入/支出

產量/

率

資產

盈利資產：

貸款和租賃，不包括增值

33，944，416美元

$ 527，951

6.31%

33 461 931美元

$ 538，204

6.40%

32 737 574美元

$ 525，878

6.46%

獲得貸款的累積收入

2，562

零點零三

2，422

零點零三

3，515

0.04

待售貸款

115，261

1，449

5.10

123，211

1，694

5.47

72，356

1，184

6.58

投資證券

應課税

7，222，326

53，232

2.99

7，555，265

57，476

3.03

8，187，342

63，405

3.11

免税

79，846

796

4.04

81，418

804

3.93

82，366

870

四點二五

投資證券總額

7，302，172

54，028

3.00

七六十三萬六千六百八十三

58，280

3.04

8269708

64，275

3.13

其他投資

1，275，153

13，897

4.42

1，698，300

20，369

四點七七

三百一十四萬六千四百三十九

42，897

5.48

生息資產總額

42，637，002

599，887

5.71%

42，920，125

620，969

5.76%

44，226，077

637，749

5.80%

其他資產

4，963，761

4，809，384

4，890，312

信貸虧損撥備

465，332

465，971

473，849

總資產

47，135，431美元

47，263，538美元

48，642，540美元

負債及股東權益

負債：

生息需求與貨幣市場

19，428，376美元

$ 128，831

2.69%

18，845，689美元

$ 135，965

2.87%

19 303 845美元

$ 149，403

3.11%

儲蓄存款

2，607，366

3，644

0.57

2，573，961

3，684

0.57

2，696，452

3，801

0.57

定期存款

9，978，136

100900

4.10

9，646，809

103，785

4.28

7，348，356

80，670

4.42

計息存款共計

32，013，878

233，375

2.96

31，066，459

243，434

3.12

29，348，653

233，874

3.21

購買的聯邦基金、根據回購協議出售的證券和其他

103，067

1，132

4.45

26，042

300

4.58

209，348

2，528

四點八六

短期FHLB借款

28，278

309

4.43

-

-

-

-

-

-

短期BTFP借款

-

-

-

897，826

10，772

四點七七

3，500，000

42，104

4.84

次級借款和長期借款

十二萬九千零三十

1，289

4.05

十二萬三千四百四十二

1，284

4.14

434，579

4，699

4.35

帶息債務總額

32，274，253

236，105

2.97%

32，113，769

二十五萬五千七百九十

3.17%

33，492，580

283，205

3.40%

無息負債：

活期存款

8，339，414

8，676，765

9，072，619

其他負債

870，172

883，643

883，293

總負債

41，483，839

41，674，177

43，448，492

股東權益

5，651，592

5，589，361

5，194，048

負債及股東權益合計

47，135，431美元

47，263，538美元

48，642，540美元

淨利息收入/淨利差

363，782

2.74%

365，179

2.59%

354，544

2.40%

盈利資產淨收益率/淨息差

3.46%

3.38%

3.22%

應納税等值調整：

貸款和投資證券

（630）

（648）

（636）

淨利息收入

$ 363，152

$ 364，531

$ 353，908

表13

選定的附加數據

（未經審計）

節結束

（美元單位：千）

2025年3月

2024年12月

2024年9月

2024年6月

2024年3月

抵押服務權（「MSR」）：

公允價值，期末

$ 114，594

$ 104，891

$ 113，595

$ 111，685

$ 106，824

服務資產的來源

2，796

4，227

三千三百六十一

三千六百八十七

2，736

公平值變動：

由於估值輸入數據或假設變動（1）

（4，447）

九千一百九十三

（8，232）

927

4，781

其他公允價值變動（2）

（1，974）

（3，717）

（3，833）

（2，704）

（2，656）

公允價值，期末

$ 110，969

$ 114，594

$ 104，891

$ 113，595

$ 111，685

抵押銀行收入：

始發

$ 3，402

$ 332

$ 2，145

$ 3，976

$ 3，165

服務

6，341

5，961

6，026

5，899

5，951

抵押貸款銀行總收入（不包括MSR）

9，743

6，293

八千一百七十一

9，875

九千一百一十六

由於估值輸入數據或假設變動（1）

（4，447）

九千一百九十三

（8，232）

927

4，781

其他公允價值變動（2）

（1，974）

（3，717）

（3，833）

（2，704）

（2，656）

MSR對衝市值調整

3，316

（8，215）

5，027

（1，925）

（4，798）

抵押貸款銀行總收入

$ 6，638

$ 三千五百五十四

$ 一千一百三十三

$ 6，173

$ 6，443

已服務的抵押貸款

$ 8，111，379

8，043，306美元

7，927，028美元

7，824，895美元

7，764，936美元

MSR/已服務抵押貸款

1.37%

1.42%

1.32%

1.45%

1.44%

（1）主要反映預付速度和根據市場利率更新的貼現率假設的變化。

（2）主要反映已實現現金流量的變化。

節結束

（以千計）

2025年3月

2024年12月

2024年9月

2024年6月

2024年3月

可供出售證券，按公允價值計算

美國國債

$ -

$ -

$ -

$ -

$ 239，402

美國政府機構的義務

274，285

281，231

300，730

305，200

318，233

美國機構發行或擔保的抵押貸款支持證券（「MBS」）：

住宅直通：

由GNMA擔保

六萬六千一百四十九

六萬六千五百八十一

71，001

69，788

72，034

由FNMA和FHLMC發佈

4，024，678

3，965，556

4163760

4，125，416

4，254，227

其他住宅抵押貸款證券

1，564，928

934，721

1，135，004

1，233，868

1，210，617

商業抵押貸款支持證券

1 486 525

1 549 641

1 664 288

1 673 823

1，694，967

MBS總額

7，142，280

6，516，499

7，034，053

7，102，895

7，231，845

國家和政治分區的義務

129，822

132，069

137，996

133，155

134，643

其他國內債務證券

48，422

47，402

51，599

64，288

67，421

外債證券

317，350

316，787

317，307

315，884

315，045

可供出售證券總數

$ 七九十一萬二千一百五十九

$ 7，293，988

$ 7，841，685

$ 7，921，422

$ 8，306，589

表14

非GAAP指標和其他非GAAP比率定義的對賬

（未經審計）

管理層利用未按照GAAP計算的某些財務指標評估公司的資本狀況和調整后的業績，包括調整后的淨利潤、調整后的普通股股東可獲得的淨利潤、税前撥備前淨收入、調整后的税前撥備前淨收入、調整后的非利息收入總額、調整后的非利息費用總額、有形普通股股東權益與有形資產、股東權益總額（不包括AOCI）、普通股股東權益（不包括AOCI）、有形普通股股東權益與有形資產（不包括AOCI）、平均有形普通股回報率、調整后的平均有形普通股回報率、調整后的平均資產回報率、調整后的平均普通股股東權益回報率、調整后的平均普通股股東權益回報率、税前撥備前淨收入佔平均資產總額的比例、調整后的税前撥備前淨收入佔平均資產總額的比例、調整后的每股普通股收益、每股普通股有形淨價值、每股普通股有形淨價值（不包括AOCI）、效率比（税當量）、調整后的效率比（税當量）、股息支付率和調整后的股息支付率。公司已在本新聞稿中納入了所列適用期間的這些非GAAP財務措施。管理層認為，這些非GAAP財務指標的呈現：（i）提供重要的補充信息，有助於正確理解公司的資本狀況和調整后的業績，（ii）使影響公司業務的因素和趨勢得到更全面的理解，以及（iii）允許投資者以類似於管理層的方式評估公司的業績，金融服務業、銀行股票分析師和銀行監管機構。這些非GAAP財務指標與最直接可比的GAAP財務指標的對比如下表所示。這些非GAAP財務指標不應被視為GAAP財務指標的替代品，公司強烈鼓勵投資者審查本新聞稿中包含的GAAP財務指標，不要過度依賴任何單一的財務指標。此外，由於非GAAP財務指標尚未標準化，因此可能無法將本新聞稿中列出的非GAAP財務指標與名稱相同或相似的其他公司的非GAAP財務指標進行比較。

節結束

（以千計）

2025年3月

2024年12月

2024年9月

2024年6月

2024年3月

普通股股東可獲得的調整后淨利潤

淨收入

$ 133，222

$ 十三萬二千七百一十五

$ 136，439

$ 137，472

$ 116，978

加：合併費用

315

-

-

-

-

增量合併相關費用

55

-

-

-

-

消除債務的收益

-

-

-

（1，098）

（576）

重組和其他非日常費用

351

（505）

（920）

6，675

251

減去： 安全損失，淨

（九）

（三）

（2，947）

（4）

（九）

出售企業收益

-

-

-

14，980

-

税調整

172

（118）

476

（2，209）

（74）

調整后的淨收入

133，780

132，331

137，990

130，282

116，736

減：優先股息

2，372

2，372

2，372

2，372

2，372

普通股股東可獲得的調整后淨利潤

$ 131，408

$ 129，959

$ 135，618

$ 127，910

$ 114，364

節結束

（以千計）

2025年3月

2024年12月

2024年9月

2024年6月

2024年3月

税前撥備前淨收入

淨收入

$ 133，222

$ 十三萬二千七百一十五

$ 136，439

$ 137，472

$ 116，978

另外： 信貸損失準備金

兩萬

15000

一萬兩千

兩萬二

兩萬二

所得税開支

35，968

36，795

39，482

40，807

三萬五千五百零九

税前撥備前淨收入

$ 189，190

$ 184，510

$ 187，921

$ 200，279

$ 174，487

節結束

（單位：千）

2025年3月

2024年12月

2024年9月

2024年6月

2024年3月

調整后税前撥備前淨收入

淨收入

$ 133，222

$ 十三萬二千七百一十五

$ 136，439

$ 137，472

$ 116，978

另外： 信貸損失準備金

兩萬

15000

一萬兩千

兩萬二

兩萬二

合併費用

315

-

-

-

-

增量合併相關費用

55

-

-

-

-

消除債務的收益

-

-

-

（1，098）

（576）

重組和其他非日常費用

351

（505）

（920）

6，675

251

所得税開支

35，968

36，795

39，482

40，807

三萬五千五百零九

減去： 安全損失，淨

（九）

（三）

（2，947）

（4）

（九）

出售企業收益

-

-

-

14，980

-

調整后税前撥備前淨收入

$ 189，920

$ 184，008

$ 189，948

$ 190，880

$ 174，171

節結束

（單位：千）

2025年3月

2024年12月

2024年9月

2024年6月

2024年3月

調整后總收入

淨利息收入

$ 363，152

$ 364，531

$ 361，458

$ 356，318

$ 353，908

調整后非利息收入總額

非利息收入總額

$ 85，387

$ 86，165

$ 八萬五千九百零一

$ 十萬六百五十八

$ 八萬三千七百八十六

減去： 安全損失，淨

（九）

（三）

（2，947）

（4）

（九）

出售企業收益

-

-

-

14，980

-

調整后非利息收入總額

$ 85，396

$ 86，168

$ 88，848

$ 85，682

$ 83，795

調整后總收入

$ 448，548

$ 450，699

$ 450，306

$ 44.2萬

$ 四十三萬七千七百零三

節結束

（單位：千）

2025年3月

2024年12月

2024年9月

2024年6月

2024年3月

調整后非利息貸款總額

非利息費用總額

$ 259，349

$ 266，186

$ 259，438

$ 256，697

$ 263，207

減去： 合併費用

315

-

-

-

-

增量合併相關費用

55

-

-

-

-

消除債務的收益

-

-

-

（1，098）

（576）

重組和其他非日常費用

351

（505）

（920）

6，675

251

調整后非利息費用總額

$ 258，628

$ 266，691

$ 260，358

$ 251，120

$ 263，532

節結束

（以千計）

2025年3月

2024年12月

2024年9月

2024年6月

2024年3月

有形資產總額，不包括AOCI

總資產

47，743，294美元

47，019，190美元

49，204，933美元

47，984，078美元

48，313，863美元

減：商譽

1，366，923

1，366，923

1，366，923

1，366，923

1，367，785

其他無形資產，淨值

79，522

83，190

87，094

91，027

96，126

有形資產總值

46，296，849

45，569，077

47，750，916

46，526，128

46，849，952

減：AOCI

（621，203）

（694，495）

（590，342）

（782，462）

（791，333）

有形資產總額，不包括AOCI

46，918，052美元

46，263，572美元

48，341，258美元

47，308，590美元

47，641，285美元

節結束

（美元單位：千美元，每股數據除外）

2025年3月

2024年12月

2024年9月

2024年6月

2024年3月

期末余額：

股東權益總額，不包括AOCI

股東權益總額

5，718，541美元

5，569，683美元

5，572，863美元

5，287，758美元

5，189，932美元

減：AOCI

（621，203）

（694，495）

（590，342）

（782，462）

（791，333）

股東權益合計，不包括AOCI

6，339，744美元

6，264，178美元

6，163，205美元

6，070，220美元

5，981，265美元

普通股股東權益，不包括AOCI

股東權益總額

5，718，541美元

5，569，683美元

5，572，863美元

5，287，758美元

5，189，932美元

減：優先股

166，993

166，993

166，993

166，993

166，993

普通股股東權益

5，551，548

5，402，690

5，405，870

5，120，765

5，022，939

減：AOCI

（621，203）

（694，495）

（590，342）

（782，462）

（791，333）

普通股股東權益，不包括AOCI

6，172，751美元

6，097，185美元

5，996，212美元

5，903，227美元

5，814，272美元

有形普通股股東權益總額，不包括AOCI

股東權益總額

5，718，541美元

5，569，683美元

5，572，863美元

5，287，758美元

5，189，932美元

減：商譽

1，366，923

1，366，923

1，366，923

1，366，923

1，367，785

其他無形資產，淨值

79，522

83，190

87，094

91，027

96，126

優先股

166，993

166，993

166，993

166，993

166，993

有形普通股股東權益總額

4，105，103

3，952，577

3，951，853

3，662，815

3，559，028

減：AOCI

（621，203）

（694，495）

（590，342）

（782，462）

（791，333）

有形普通股股東權益總額，不包括AOCI

4，726，306美元

4，647，072美元

4，542，195美元

4，445，277美元

4，350，361美元

平均余額：

普通股股東權益合計

股東權益總額

5，651，592美元

5，589，361美元

5，420，826美元

5，207，254美元

5，194，048美元

減去： 商譽

1，366，923

1，366，923

1，366，923

1，367，358

1，367，785

其他無形資產，淨值

81，527

85，323

89，262

93，743

98，350

優先股

166，993

166，993

166，993

166，993

166，993

有形普通股股東權益總額

4，036，149美元

3，970，122美元

3，797，648美元

3，579，160美元

3，560，920美元

平均資產總額

47，135，431美元

47，263，538美元

47，803，977美元

48，192，719美元

48，642，540美元

流通普通股總股數

184，046，420

183，527，575

182，315，142

十八萬二千四百三萬零四百二十七

十八萬二千六百八萬一千三百二十五

平均股票表現出色-稀釋

十八萬六千一百二萬一千九百七十九

186，038，243

185，496，110

185，260，963

185，574，130

有形普通股股東權益與有形資產之比（1）

8.87%

8.67%

8.28%

7.87%

7.60%

有形普通股股東權益（不包括AOCI）與有形資產（不包括AOCI）的比率（2）

10.07

10.04

9.40

9.40

9.13

有形普通股平均回報率（3）

13.15

13.06

14.04

15.18

12.94

調整后的平均有形普通股回報率（4）

13.20

13.02

十四點二十一分

14.37

十二點九二

調整后平均資產回報率（5）

1.15

1.11

1.15

1.09

0.97

調整后平均普通股股東權益回報率（6）

9.72

9.53

10.27

10.21

九點一刻

税前撥備前淨收入與平均資產總額之比（7）

1.63

1.55

1.56

1.67

1.44

調整后税前撥備前淨收入與平均資產總額之比（8）

1.63

1.55

1.58

1.59

1.44

每股普通股有形的賬面價值（9）

$ 22.30

$ 21.54

$ 21.68

$ 20.08

$ 19.48

每股普通股有形賬面價值，不包括AOCI（10）

25.68

25.32

二十四點九一

二十四點三十七分

二十三點八一

調整后每股普通股收益（11）

$ 0.71

$ 0.70

$ 0.73

$ 0.69

$ 0.62

調整后股息支付率（12）

38.73%

35.71%

34.25%

36.23%

40.32%

非GAAP指標的定義：

（1）

公司將有形普通股股東權益與有形資產的比例定義為股東權益總額減去優先股、善意和其他無形資產的淨額，再除以總資產減去善意和其他無形資產的差額。

（2）

公司將有形普通股股東權益（不包括AOCI）與有形資產（不包括AOCI）定義為股東權益總額減去優先股、善意、其他無形資產淨和累計其他全面損失的差額，除以總資產減去善意、累計其他全面損失和其他無形資產淨。

（三）

平均有形普通股權益回報率由公司定義為普通股股東可獲得的年化淨收入除以平均有形普通股股東權益。

（4）

公司將平均有形普通股權益調整后回報率定義為普通股股東可獲得的年化淨調整收入除以平均有形普通股股東權益。

（五）

公司將調整后平均資產回報率定義為年化調整后淨利潤除以平均資產總額。

（6）

公司將調整后的平均普通股股東權益回報率定義為普通股股東可獲得的年化調整淨收入除以普通股股東平均權益。

（七）

公司將税前撥備前淨收入與平均總資產的比例定義為年化税前撥備前淨收入除以平均總資產。

（8）

公司將調整后的税前撥備前淨收入與平均資產總額的比例定義為年化調整后的税前撥備前淨收入除以針對調整后收入的定義和計算中包含的項目進行調整的平均資產總額。

（九）

公司將每股普通股的有形賬面價值定義為有形普通股股東權益除以已發行普通股總股數。

（10）

公司將每股普通股有形賬面價值（不包括AOCI）定義為有形普通股股東權益減累計其他全面虧損除以已發行普通股總股數。

（11）

公司將調整后的每股普通股收益定義為普通股股東可獲得的調整后淨收入除以平均普通股。

（12）

經調整股息支付比率由本公司定義為普通股股息除以普通股股東可獲得的經調整淨收入。

效率比-完全應納税當量和調整后的效率比-完全應納税當量定義

效率比和調整后的效率比是管理層對公司資源使用情況進行內部評估時使用的補充財務措施，未根據GAAP進行定義。效率比的計算方法是將非利息費用總額除以總收入，其中包括淨利息收入加上非利息收入加上税收等值調整。調整后的效率比將其他披露為非常規的收入和支出項目排除在非利息支出總額中。

查看原創內容下載多媒體：https://www.prnewswire.com/news-releases/cadence-bank-announces-first-quarter-2025-financial-results-302433640.html

資料來源：Cadence Bank