Wind風控日報 | 機構席位中信期貨虧超66億？中信證券迴應

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//  今日關注  //

1、上交所：對於股票競價交易異常情況的發生深表歉意

2、央行降準、降息同步落地，貨幣政策加大調控強度

3、廣州南沙區全面放開限購！上海、深圳將取消限購？迴應來了

4、監管修訂券商投行業務質量評價辦法，新增「新股估值定價能力」專項評價指標

5、機構席位中信期貨虧超66億？中信證券迴應

6、隱瞞境外虧損？上海銀行迴應：傳聞不實

7、日本候任首相：必要時將部署財政刺激，不會打亂貨幣政策的寬松趨勢

8、大眾汽車第二次下調全年營收和交付量預期

// 宏觀預警 //

1、央行降準、降息同步落地，貨幣政策加大調控強度

中國人民銀行決定，自9月27日起，下調金融機構存款準備金率0.5個百分點（不含已執行5%存款準備金率的金融機構）。本次下調后，金融機構加權平均存款準備金率約為6.6%。同時，從9月27日起，公開市場7天期逆回購操作利率由此前的1.70%調整為1.50%。公開市場14天期逆回購和臨時正、逆回購的操作利率繼續在公開市場7天期逆回購操作利率上加減點確定，加減點幅度保持不變。另外，常備借貸便利利率同步下調20個基點。

2、國務院國資委：明年國有企業必須普遍推行末等調整和不勝任退出制度

國務院國資委副主任王宏志在國有企業改革深化提升行動2024年第三次專題推進會上表示，到2025年，國有企業必須普遍推行末等調整和不勝任退出制度。要清晰界定「退出」標準，用好績效考覈結果，進一步規範退出的情形，不能用違法違紀、到齡退休、主動離職等替代業績考覈不合格的「退出」。要防止只有制度、沒有動作，深化提升行動實施以來尚未開展該項工作的企業，原則上都要在年底前真正行動起來。

// 中國債券預警 //

1、上海寶龍實業：未能按期清償的有息債務本金合計39.86億元

上海寶龍實業發展（集團）有限公司公告，截至公告披露日，公司及合併範圍內子公司未能按期清償的有息債務本金合計39.86億元，其中公司未能按期清償中期票據20.48億元，資產支持專項計劃7.21億元。

2、桑德環境：企業本部被法院列為失信被執行人

北京桑德環境工程有限公司公告，企業本部被法院列為失信被執行人。針對公司被判決支付原告國開發展基金有限公司股權回購款2800萬元及投資收益和違約金293萬元等多個事項，公司均未履行完畢。

3、湖南高速：取消發行「24湘高速MTN015」

湖南省高速公路集團有限公司公告稱，現由於近期市場波動較大，公司擬取消發行「24湘高速MTN015」，將另擇時機重新發行。

4、青島昌陽：「24昌陽投資MTN003」取消發行

青島昌陽投資開發有限公司於2024年09月27日發佈公告稱，鑑於近期市場波動較大，決定取消「24昌陽投資MTN003」的發行，后續發行計劃另行公告。

5、河南航空港投資集團：取消發行「24豫航空港MTN021」

河南航空港投資集團有限公司公告稱，鑑於近日債券市場利率出現波動，公司決定取消「24豫航空港MTN021」的發行工作，並將在日后擇機發行，調整后的發行安排另行公告。

6、「H20方圓1」第五次會議：調整利息和本金兑付等未通過

廣州方圓房地產發佈公告，第五次債券持有人會議審議通過增加65天寬限期的議案，但涉及調整「H20方圓1」利息兑付安排和回售本金兑付安排的議案，以及修改債券受託管理協議及募集説明書中違約責任及加速清償相關約定的議案，均未獲得通過。

7、浙江金匯集團企業本部擬進行重大資產重組

浙江金匯五金產業集團有限公司計劃進行重大資產重組，涉及多家公司的股權無償劃轉。重組后，公司將聚焦城市基礎設施、市政公共事業等主營業務，預計總資產、淨資產、營業收入及淨利潤均將有顯著增長。

8、藍光發展累計違約本金為55.54億元

藍光發展公告，截至目前，公司已發行尚未兑付的公司債券共8支，存續本金55.54億元，包含6支公募公司債券以及2支私募公司債券，均已違約，累計違約本金為55.54億元。

// 中國股票預警 //

1、上交所：對於股票競價交易異常情況的發生深表歉意

上交所公告稱，9月27日開盤后，本所股票競價交易出現成交確認緩慢的異常情況，並導致交易受到影響。經處置，股票競價交易於11點13分起逐步恢復。對於該異常情況的發生，本所深表歉意。

2、神州信息澄清上交所交易系統延迟：與公司無關服務器是從其他廠商買的

神州信息證券事務代表稱，公司是做系統集成和維保服務、技術服務。「（上交所的服務器）不是我們的服務器，它是直接從原廠商買的。」該證券事務代表稱，但不清楚上交所使用的服務器是來自哪家廠商。

3、上交所：本周向證監會上報涉嫌違法違規案件線索1起

上交所披露，本周對42起拉抬打壓、虛假申報等證券異常交易行為採取了書面警示等監管措施，對20起上市公司重大事項等進行專項覈查，向證監會上報涉嫌違法違規案件線索1起。

4、隱瞞境外虧損？上海銀行迴應：傳聞不實

上海銀行表示，關注到一些市場傳聞，目前易方達香港已就此公開聲明，涉及上海銀行易方達香港專户投資相關傳聞不實，不存在隱藏虧損的情況。一則《是誰把易方達香港帶入火坑的？》郵件截圖近期在網上流傳，郵件稱，「易方達基金的香港子公司易方達資產管理（香港）有限公司存在多項違反基金行業從業準則的行為，其中包括協助上海銀行隱瞞其投資的境外虧損等。」

5、國投證券、方正證券宣佈，暫停隔日委託服務

「爆單」余波仍在繼續。國投證券公告稱，公司將自9月27日16:30起暫時關閉隔日委託功能，關於隔日委託功能開啟的具體時間，將另行通知。方正證券也發通知稱，將於9月28日（本周六）進行交易系統維護，本周五（9月27日）夜市委託將暫停服務。系統維護期間，將暫停交易相關服務。有業內人士表示，這可能跟A股成交量突然放大、需要更長的時間進行清算有關。但是因為清算的時間不可控，所以部分券商暫時取消了隔日委託服務。

6、寧德時代董事長曾毓羣：未考慮收購任何光伏企業

9月27日，寧德時代董事長曾毓羣公開澄清，公司並未考慮收購包括一道新能源在內的任何光伏企業。此前，市場曾有傳言稱寧德時代有意收購一道新能源及其他國內光伏組件製造商。

7、中國恆大：推出新網站，協助清盤人調查及變賣集團資產

中國恆大9月27日在港交所公告，公司共同及各別清盤人宣佈推出新網站，以便任何知悉集團事務的公眾人士提供相關資訊，協助清盤人調查及變賣集團資產。

8、華峰超纖：子公司分佈式能源站機組停備影響小

華峰超纖公告稱，子公司因天然氣供應商高壓外輸管道整體停運檢修，申請分佈式能源站機組停備。預計子公司通過與江蘇大唐國際呂四港發電有限責任公司建立的蒸汽購銷合作關係，維持生產所需供熱的可靠安全性，停備對生產運營影響較小。

9、共同藥業：控股股東、實際控制人的一致行動人擬減持不超3%股份

共同藥業公告，公司控股股東、實際控制人的一致行動人丹創投、張欣計劃以集中競價交易方式或大宗交易方式減持公司股份不超過345.84萬股，即減持比例不超過公司當前總股本的3%。

11、邁信林：控股股東擬協議轉讓10%公司股份

邁信林公告，控股股東、實際控制人張友志擬以協議轉讓的方式將其持有的727.13萬股公司股份轉讓給白冰，將其持有的727.13萬股公司股份轉讓給徐迎輝。轉讓股份共計1454.27萬股，轉讓股份佔公司總股本的10%。

11、億嘉和（維權）：控股股東擬協議轉讓5.9%公司股份

億嘉和公告，公司控股股東、實控人朱付雲擬通過協議轉讓方式向浙江君弘資產管理有限公司（代表「君弘錢江二十六期私募證券投資基金」）轉讓其直接持有的1218.3萬股股份，佔公司當前總股本的5.9%。

12、*ST人樂：控股股東所持公司7.27%股份因擔保承擔連帶責任將涉及司法拍賣

*ST人樂晚間公告，控股股東文化集團因對下屬公司借款提供連帶責任擔保，下屬公司到期未還款導致紹興市人民法院擬對文化集團持有的公司3200萬股（佔公司總股本的7.27%）股票進行司法拍賣以償還前述借款。

// 海外預警 //

1、日本候任首相：必要時將部署財政刺激，不會打亂貨幣政策的寬松趨勢

此前被認為支持繼續加息的日本自民黨新總裁石破茂周五宣稱，必要時將部署財政刺激，不會打亂貨幣政策的寬松趨勢，日本央行應當（自主）決定貨幣政策，政府與日本央行應當緊密合作，不會就貨幣政策向央行提出任何要求。

2、大眾汽車第二次下調全年營收和交付量預期

全球汽車巨頭大眾汽車再次下調利潤預期，原因是公司預期汽車需求減少，未來業績將下滑，以及宏觀環境惡化給公司主要品牌帶來更多風險。大眾汽車最新業績展望顯示，預計2024年全年將交付汽車約900萬輛（2023年：924萬輛；之前的預測：最多增長3%）；銷售收入約為3200億歐元（2023年：3223億歐元；之前的預測：最多增長5%）。預計全年營業利潤約180億歐元，營業利潤率為5.6%，之前預計為6.5%-7.0%。預計全年汽車部門淨現金流20億歐元，之前預計為25億-45億歐元。

3、OpenAI轉型動盪！奧爾特曼最新迴應：「鉅額股權」不屬實、高管離職與重組無關

有消息稱OpenAI董事會考慮將公司重組為營利性企業，並可能給予CEO奧爾特曼7%股權。但奧爾特曼否認了這一計劃，稱其「根本不是事實」。OpenAI董事長確認董事會已討論過向奧爾特曼提供股份，但未涉及具體數字。奧爾特曼還表示，高管離職與公司的重組計劃無關。

4、豐田8月產銷雙雙下滑，日本市場略顯疲軟

豐田汽車8月產量同比下降11.2%，這是連續第七個月出現下降，主要是受日本的認證問題和北美召回導致的停產拖累。數據顯示，該公司8月產量降至709571輛，其中在日本的產量下降了22%。豐田8月全球銷量同比下降3.1%，至826863輛，其中日本銷量下降9.1%。

5、特斯拉德國工廠員工頻繁請病假 馬斯克親自出面進行調查

特斯拉在歐洲唯一的汽車工廠的高缺勤率引起了首席執行官馬斯克的注意。他在社交媒體平臺上寫道，在社交媒體服務的一位用户分享了德國《商報》的報道后，他正在調查這個問題。據報道，位於勃蘭登堡Grünheide的特斯拉工廠的員工請病假比率在8月份攀升至17%，是去年德國汽車行業平均水平的三倍多。

6、因密碼泄露事件，Meta遭愛爾蘭罰款9100萬歐元

根據監管機構的一份聲明，在對Facebook母公司Meta的愛爾蘭旗下公司進行密碼存儲調查后，愛爾蘭數據保護委員會（DPC）對其處以9100萬歐元的罰款。去年，歐盟委員會指控Meta將用戶數據傳輸至美國，並對其處以高達12億歐元的罰款，此次罰款可謂是對歐盟委員會對於去年罰款的補充。

7、亞馬遜40億美元投資AI公司Anthropic交易獲英國批准

英國反壟斷監管機構「競爭和市場管理局」（CMA）宣佈，不會對亞馬遜40億美元投資AI初創公司Anthropic交易展開進一步的調查。今年8月，英國CMA宣佈對雙方的合作關係展開調查，以評合作是否會顯著減少英國市場的競爭，尤其是在AI領域。

// 金融同業預警 //

1、機構席位中信期貨虧超66億？中信證券迴應

9月27日有關中信證券「空單爆倉」的傳聞引發市場極大關注。中信證券迴應稱，虧損不是中信期貨的，另外即使是客户，（東方財富統計的）這個數字也沒考慮客户雙邊持倉、股票持倉、盤中交易等因素，完全是誤導性的估算。經與東方財富溝通，該數據算法也是通過AI計算得出，中金所從未官方披露過相關數據及排名。此主觀計算存在明顯的誤導性。9月27日晚間，東方財富網突然撤銷當日機構席位盈利榜數據相關網頁。此前該網頁數據顯示，「9月27日機構席位盈虧榜中，中信期貨虧損排名第一，虧損金額為66.32億元。」

2、多家百億量化私募迴應交易所異常：相關策略交易確有受到影響

針對昨日盤中上交所部分股票競價交易出現成交確認緩慢的異常情形，多家百億量化私募迴應稱，交易確有受到影響，因為倉位和成交情況無法及時掌握，能做的只有暫停上交所股票的交易，等待系統恢復正常，但其他交易不受影響。另有量化私募坦言，雖然個別策略無法正常接收上交所交易回報，導致無法確認持倉和交易數量。

3、金融監管總局：嚴厲整治保險公司隱匿不良利益輸送等重大違法、違規行為

金融監管總局表示，在保險業，長期以來存在着銷售誤導、理賠難等問題，要進一步加大整治力度，要嚴厲整治保險公司隱匿不良、利益輸送等重大違法違規行為，對造成嚴重風險、嚴重破壞市場秩序、嚴重損害消費者合法權益的關鍵人、關鍵事和關鍵行為加強監管，綜合運用行政處罰、強制措施、通報曝光和與其他部門的行刑銜接等措施，確保保險公司的經營行為依法合規。

4、事關投行業務，中證協修訂！

中國證券業協會近期對《證券公司投行業務質量評價辦法》進行了修訂，並於近日就修訂稿徵求行業意見。修訂內容聚焦於三大核心方面：總結評價期間的經驗，完善股票保薦業務執業質量履職盡責評價指標；突出對服務新質生產力和關鍵核心技術的引導作用，優化「投行支持高水平科技自立自強」專項評價指標；壓實承銷機構定價責任，新增「新股估值定價能力」專項評價指標。

5、公安部：打掉保險詐騙犯罪團伙近50個，涉案金額近5億元

公安部經濟犯罪偵查局會同國家金融監督管理總局稽查局於9月26日在山東省威海市召開全國保險詐騙犯罪專項打擊現場推進會。會議要求，要強化警保合作機制，強化線索研判，緊盯羣眾反映強烈、直接侵害人民羣眾切身利益的金融黑灰產業鏈條犯罪，深挖徹查保險詐騙犯罪團伙的幕后組織者、積極參與者和獲利受益人。據瞭解，今年4月，公安部經濟犯罪偵查局聯合國家金融監督管理總局稽查局開展保險詐騙犯罪專項打擊以來，公安經偵部門對150多起重特大保險詐騙犯罪案件立案偵查，打掉保險詐騙犯罪團伙近50個，涉案金額近5億元。

// 行業預警 //

1、國家廣電總局：有線電視和IPTV全面取消開機廣告

國家廣電總局：自去年深入開展電視「套娃」收費和操作複雜治理以來，全國八成以上的家庭有線電視、IPTV用户實現開機看直播，20萬家酒店、1100萬間客房實現「便捷看電視」。5.6億有線電視、IPTV和互聯網電視終端，實現了收費包壓減50%以上的目標，免費節目大幅增加，有線電視和IPTV全面取消了開機廣告。

2、國家醫保局：對定點醫藥機構相關人員實行「駕照式記分」

國家醫保局出臺《關於建立定點醫藥機構相關人員醫保支付資格管理制度的指導意見》，從醫保支付這一關鍵環節入手，對定點醫藥機構相關人員實行「駕照式記分」。相關人員一個自然年度內記分達到12分的，將終止醫保支付資格，終止期內所提供服務發生的醫保費用將不予結算。同時，一旦在一家定點醫藥機構被暫停或終止醫保支付資格，在其他定點醫藥機構也將被採取相應措施。在一個區域被記分處理的，信息會在全國共享，實現跨機構、跨區域聯動。

3、廣州南沙區全面放開限購！上海、深圳將取消限購？迴應來了

9月27日，廣州南沙區發佈《關於優化調整南沙區房地產政策的通知》，在南沙區範圍內購買商品住房不再審覈購房資格。有外媒援引相關人士消息報道稱，預計上海、深圳將取消剩余的重要購房限制措施。上海不動產登記中心電話962269及深圳12345政務服務熱線相關工作人員均表示，目前相關樓市限購政策未調整，仍維持原有政策。

4、賈玲大動作！突然辭任大碗娛樂，旗下藝人也不再續約

9月27日，「大碗娛樂」官方微博發佈業務調整説明，公司旗（金麒麟分析師）下藝人張小斐、許君聰、卜鈺、何歡、張泰維、朱天福、曹賀軍、劉宏祿的經紀合約已到期，將不再續約，未來會換一種形式繼續合作。賈玲未來將繼續專注內容創作，不再擔任公司職務。不過賈玲（本名賈俞玲）依然是大碗娛樂的實際控制人，持股比例為65%。