十三年務實耕耘，上銀基金持續鍛造多元配置及投研能力

2013至2026年，中國公募基金行業經歷了規模、產品與投資者覆蓋面的全面擴容。回溯2013年，中國公募基金行業尚處於蓄力成長期：全行業僅89家基金管理公司，公募基金產品數量1552只，資產規模約3萬億元，個人投資者約6000萬人。彼時的公募行業，正湧動着一股蓄勢待發的春潮。

十三年時光流轉，春潮匯成江海。截至2026年6月底，機構數量增至165家，全行業管理規模已攀升至39.67萬億元，產品數量突破1.4萬隻，服務投資者超過8.6億人——規模增長逾12倍，產品數量增長超8倍，投資者覆蓋面擴大十余倍。浪潮的每一次奔湧，都為其中的奮進者提供了廣闊的成長空間。(數據來源：Wind，截至2026.6.30)

上銀基金成立於2013年，十三年來紮根資管沃土，歷經風雨洗禮，逐步抽枝散葉、拔節生長。從貨幣基金起步，到如今覆蓋固定收益、主動權益、指數量化、FOF、QDII專户等領域的多元產品矩陣；從初涉市場的探索者，到截至2026年二季度末資產管理總規模達3023億元行業參與者——上銀基金以紮實的業績沉澱與沉穩的發展節奏，在行業大潮中努力書寫自身的的成長答卷。

產品線持續豐富，中長期業績積累

截至2026年二季度末，上銀基金資產管理總規模達3023億元，其中公募資產管理規模2653億元，非貨規模1641億元，公司公募管理規模連續三年增長，年均複合增長率達21.14%，管理規模不斷增長的背后，是公司對產品中長期業績的不斷耕耘。

固收業務方面，深耕細作夯實超額收益。據國泰海通證券發佈的固定收益類基金中型公司超額收益排行榜顯示(數據截至2026年6月30日)，上銀基金近3年、近5年、近7年、近10年超額收益均排名第一；近三年絕對收益分類評分同樣位居榜首。其中多隻固收產品長期業績亮眼：上銀慧添利債券(002486)獲國泰海通證券十年期、五年期、三年期五星評級；上銀政策性金融債券A(007492)近3年、近5年超額收益排名均在前1%(4/2073、14/1428)；上銀慧享利30天滾動持有中短債A(015942)獲三年期五星評級，憑藉低迴撤、平滑曲線等優勢成為電商渠道廣受喜愛的產品。(數據來源：國泰海通證券)

"固收+"與多資產配置領域循序佈局、多元拓展。上銀豐益混合(011504)近一年淨值增長率達34.04%，遠超同期業績比較基準4.56%的收益率；上銀慧恆收益增強債券A(010899)近一年淨值增長率28.28%，同期業績比較基準收益率僅1.98%，在國泰海通證券近三年超額收益同類排名中位列前5%(41/852)；2025年12月17日成立的上銀豐澤混合發起式，截至2026年6月30日，其A類份額淨值增長率已達28.87%，跑贏同期1.76%的業績比較基準。

權益與指數業務方面，持續發力，聚焦長期主義。2026年A股結構性行情顯著，AI、半導體等科技板塊成為貫穿全年的重要主線。上銀中證半導體產業指數發起式A(024069)緊密跟蹤半導體材料、設備和應用等相關板塊，上半年淨值增長率達120.82%(同期業績比較基準收益率為120.62%)，為普通投資者提供了低門檻佈局半導體產業工具。此外，關注數字經濟領域投資機會的主動權益產品上銀數字經濟混合發起式A(021593)也取得了2026上半年淨值漲幅122.02%的成績，產品同期業績比較基準收益率為34.49%，近一年淨值增長率達212.31%(同期業績比較基準為60.60%)。

目前，上銀基金已形成覆蓋貨幣、固定收益、主動權益、指數量化、FOF、QDII專户、養老FOF、固收+等業務領域的多元化產品矩陣。權益端近年來密集佈局半導體指數、科創綜指、創50指數、創新葯等新質生產力方向產品。致力於為不同風險偏好與財富目標的投資者提供豐富且專業化的選擇。

黨建與文化建設：融入治理，堅持長期考覈導向

文化是金融機構穿越周期的內生動力，上銀基金將黨建工作深度融入公司治理的決策、執行與監督全流程，持續完善黨組織議事規則，確保行業文化在頂層治理層面落地。公司創新打造「黨建1+3」融合模式，推動黨建與業務同頻共振、協同發力，並積極參與上級黨委組織的文化建設相關活動，以沉浸式思政課程將文化理念轉化為業務行動。作為銀行系公募，公司始終踐行「誠實守信、以義取利、穩健審慎、守正創新、依法合規」的行業文化要求，融合基金行業「合規、誠信、專業、穩健」的價值理念，營造務實穩健的內部生態。

投研文化堅守長期主義。公司建立中長期考覈評價體系，明確「長期業績大於規模」的核心導向，引導投研團隊立足產業長期邏輯開展投資。構建「宏觀引領方向、中觀產業協同、微觀深挖價值」一體化投研體系。公司堅持「內培外引」雙輪驅動人才戰略，搭建老中青梯度均衡的投研人才梯隊，通過「傳幫帶」機制持續培育新生力量，為投研能力迭代和客户服務提質提供長效支撐。

投資者陪伴：以長效陪伴助力投資者穿越市場周期

上銀基金將投資者陪伴與投資者保護作為重要工作，搭建了線上線下一體化的投教服務體系。線上方面，公司依託互聯網平臺，以直播、圖文、短視頻、播客、漫畫等形式普及金融知識，打造投教IP「漲了鴨」，圍繞IP產出系列原創內容，涵蓋漫畫、音頻、數據專欄及行業專題，系統講解基礎知識和市場運行規律，幫助投資者建立理性投資框架、樹立長期持有思維。每逢市場大幅波動，投研團隊及時發佈解讀與分析，保持「關鍵時刻不缺位」的常態溝通，以專業陪伴緩解投資者焦慮。

線下方面，公司聯合銷售機構定期舉辦策略分享會與培訓，為投資人面對面拆解資產配置邏輯。同時，參與基金業協會「一司一省一高校」投教專項行動，與雲南硯山阿吉小學結對幫扶，2026年六一兒童節為山區兒童贈送財商啓蒙手冊，將金融知識普及延伸至少兒財商教育。

通過線上線下的協同聯動，上銀基金以長效陪伴守護投資者穿越市場周期，在履行社會責任中傳遞金融温度。

面向未來，上銀基金將繼續以專業能力服務實體經濟、助力居民財富實現多元資產配置，以文化軟實力賦能高質量發展，陪伴萬千投資者跨越市場周期，在服務國家戰略、踐行金融為民的道路上貢獻自己的力量。

數據説明及風險提示：

基金規模相關數據來源：上銀基金，截至2026年6月30日。

上銀基金固收類基金在固定收益類基金中型公司超額收益排行榜中近3年、近5年、近7年、近10年分別排名為：1/14、1/14、1/14、1/13；在固定收益類基金中型公司絕對收益分類評分排行榜中近3年排名為：1/14。固收類基金排名數據來源於國泰海通證券《基金公司權益及固定收益類資產超額收益排行榜》，數據截止日期2026.6.30，發佈日期為2026.7.3。基金管理公司超額收益是指基金公司管理的主動型基金超額收益(基金淨值增長率減去業績比較標準后的收益)按照期間管理資產規模加權計算的平均超額收益。期間管理資產規模按照可獲得的期間規模進行簡單平均。基金管理公司分類評分業績是指基金公司管理的主動型基金淨值增長率的分類業績標準分按照期間管理資產規模加權計算的平均淨值增長率。業績標準分的計算方法為:(單隻基金淨值增長率-同類型產品淨值增長率均值)/同類型產品淨值增長率標準差。固收中型公司劃分標準：按照國泰海通證券規模排行榜近一年主動權益(主動固收)的平均規模進行劃分，按照基金公司規模自大到小進行排序，其中累計平均主動權益(主動固收)規模佔比達到全市場主動權益(主動固收)規模50%-70%(取累計規模佔比超過 70%的最小值作為劃分線)之間的劃分爲中型公。主動固定收益類基金包括純債債券型、準債債券型、偏債債券型基金、可轉債基金、短債基金和非攤余成本法的封閉債基，不包含貨幣基金、理財債基、攤余成本法封閉債基和指數債基。

國泰海通證券所涉排名、星級評級數據中最近10年、最近7年、最近5年、最近3年數據時間區間分別為：2016.07.01-2026.06.30、2019.07.01-2026.06.30、2021.07.01-2026.06.30、2023.07.01-2026.06.30。

產品所涉國泰海通基金超額收益排名數據來源《基金超額收益排行榜》，數據截止時間：2026.6.30，報告發布時間：2026.7.2。超額收益計算是指區間基金淨值增長率減除該基金業績比較標準的同區間的收益率后的結果。

產品所涉基金業績排名、星級評級數據數據來源：國泰海通證券，《基金業績評價報告》，數據截止時間：2026.6.30，報告發布時間：2026.7.1。

6、上銀慧添利債券申購費率為(M為投資金額，含申購費)：0元；贖回費率為(N為持有期限)：N＜7日，1.5%，N≥7日不收取。國泰海通同類型分類：混合型-偏債混合型。同類型分類：債券型-主動債券開放型-純債債券型。

7、上銀政策性金融債A類份額申購費率為(M為投資金額，含申購費)：M<100萬元收取0.80%，100萬元≤M<300萬元收取0.50%，300萬元≤M<500 萬元收取0.30%，M≥500萬元收取每筆1000元；A類份額贖回費率為(N為持有期限)：N＜7日收取1.50%，N≥7日不收取；C類份額不收取申購費，銷售服務費費率為0.10%/年，贖回費率為(N為持有期限)：N＜7日收取1.50%，N≥7日不收取。國泰海通同類型分類：債券型-主動債券開放型-純債債券型。

8、上銀慧享利30天滾動持有A類份額申購費率為(M為投資金額，含申購費)：M<100萬元收取0.30%，100萬元≤M<300萬元收取0.15%，300萬元≤M<500萬元收取0.10%，M≥500萬元收取每筆1000元；A類份額贖回費率為(N為持有期限)：N≥30日不收取；C類份額不收取申購費，銷售服務費費率為0.20%/年，贖回費率為(N為持有期限)：N≥30日不收取。國泰海通同類型分類：債券基金-純債債券型基金-中短期純債債券型基金(A類)。

9、上銀豐益混合淨值增長率、業績比較基準收益率數據來源於基金定期報告，近一年為2025.7.1-2026.6.30。本基金成立於2021年04月28日，其業績比較基準為中債綜合全價指數收益率*80%+滬深300指數收益率*20%，A類份額2021-2025年收益率/業績比較基準收益率分別為4.07%/0.94%、-1.78%/-4.06%、-4.07%/-0.64%、7.04%/7.24%、28.13%/2.19%，成立以來至2026年6月30日收益率/業績比較基準收益率為49.60%/7.91%。C類份額2021-2025年收益率/業績比較基準收益率分別為3.78%/0.94%、-2.18%/-4.06%、-4.45%/-0.64%、6.61%/7.24%、27.63%/2.19%，成立以來至2026年6月30日收益率/業績比較基準收益率為46.52%/7.91%。現任基金經理任職情況：高永2021年04月28日至今，歷任基金經理任職情況：陳博2021年04月28日-2024年12月26日。以上成立以來業績數據來源於定期報告。國泰海通同類型分類：混合型-主動混合開放型-偏債混合型。

上銀豐益A類份額申購費率為(M為投資金額，含申購費)：M<100萬元收取0.80%，100萬元≤M<500萬元收取0.50%，M≥500萬元收取每筆1000元；A類份額贖回費率為(N為持有期限)：N＜7日收取1.50%，7日≤N＜30日收取0.75%，30日≤N＜180日收取0.50%，N≥180日不收取；C類份額不收取申購費，銷售服務費費率為0.40%/年，贖回費率為(N為持有期限)：N＜7日收取1.50%，7日≤N＜30日收取0.50%，N≥30日不收取。

10、上銀慧恆收益增強債券淨值增長率、業績比較基準收益率數據來源於基金定期報告，數據截至2026.6.30。本基金成立於2021年01月20日，其業績比較基準為中債綜合全價指數收益率*90%+滬深300指數收益率*10%，A類份額2021-2025年收益率/業績比較基準分別為0.81%/0.91%、-17.22%/-1.78%、-5.16%/0.71%、9.07%/6.13%、7.66%/0.30%，成立以來至2026年6月30日收益率/業績比較基準收益率為11.19%/7.97% 。C類份額設立於2022年01月17日，2022-2025年收益率/業績比較基準分別為-16.72%/-1.52%、-5.45%/0.71%、8.74%/6.13%、7.33%/0.30%，成立以來至2026年6月30日收益率/業績比較基準收益率為9.80%/7.28%。現任基金經理任職情況：陳芳菲2021年01月20日至今，歷任基金經理任職情況：高永2021年01月20日-2023年02月24日。以上業績數據來源於定期報告。國泰海通證券同類基金：債券型--偏債混合型-偏債債券型。

上銀慧恆收益增強債券A類份額申購費率為(M為投資金額，含申購費)：M<100萬元收取0.80%，100萬元≤M<500萬元收取0.50%，M≥500萬元收取每筆1000元；A類份額贖回費率為(N為持有期限)：N<7日收取1.50%，7日≤N＜30日收取0.10%，N≥30日不收取；C類份額不收取申購費，銷售服務費費率為0.30%/年，贖回費率為(N為持有期限)：N<7日收取1.50%，N≥7日不收取。

11、上銀豐澤混合發起式淨值增長率、業績比較基準收益率數據來源於基金定期報告，數據截至2026.6.30。本基金成立於2025年12月17日，其業績比較基準為中債-綜合全價(總值)指數收益率*85%+滬深300指數收益率*12%+恆生指數收益率*3%，A類份額成立以來至2026年6月30日收益率/業績比較基準收益率分別為28.87%/1.76%；C類份額成立以來至2026年6月30日收益率/業績比較基準收益率分別為28.66%/1.76%。現任基金經理任職情況：陳芳菲2025年12月17日至今。以上業績數據來源於定期報告。

上銀豐澤混合發起式A類份額申購費率為(M為投資金額，含申購費)：M<100萬元收取0.50%，100萬元≤M<500萬元收取0.30%，M≥500萬元收取每筆1000元；A類份額贖回費率為(N為持有期限)：N<7日收取1.50%，7日≤N＜30日收取0.75%，30日≤N＜180日收取0.50%，N≥180日不收取；C類份額不收取申購費，銷售服務費費率為0.30%/年，贖回費率為(N為持有期限)：N<7日收取1.50%，7日≤N＜30日收取0.50%，N≥30日不收取。

12、上銀數字經濟混合發起式A淨值增長率、同期業績比較基準收益率數據來源於基金定期報告，時間截至2026.6.30。上銀數字經濟混合發起式成立於2024年08月06日，其業績比較基準為中證數字經濟主題指數收益率*70%+中證港股通綜合指數收益率*10%+中證綜合債券指數收益率*20%，A類份額2024-2025年收益率/業績比較基準收益率為5.65%/37.73%、42.19%/22.54%，成立以來至2026年06月30日收益率/業績比較基準收益率為233.52%/126.99%。C類份額2024-2025年收益率/業績比較基準分別為5.47%/37.73%、41.70%/22.54%，成立以來至2026年06月30日收益率/業績比較基準為231.16%/126.99%。現任基金經理任職情況：惠軍2025年05月19日至今, 趙治燁2024年08月06日至今。以上業績數據來源於基金定期報告。

上銀數字經濟A類份額申購費率為(M為投資金額，含申購費)：M<100萬元收取1.50%，100萬元≤M<200萬元收取1.20%，200萬元≤M<500萬元收取0.80%，M≥500萬元收取每筆1000元；A類份額贖回費率為(N為持有期限)：N＜7日收取1.50%，7日≤N＜30日收取0.75%，30日≤N＜180日收取0.50%，N≥180日不收取；C類份額不收取申購費，銷售服務費費率為0.40%/年，贖回費率為(N為持有期限)：N＜7日收取1.50%，7日≤N＜30日收取0.50%，N≥30日不收取。

13、上銀中證半導體產業指數發起式A淨值增長率、業績比較基準收益率數據來源於基金定期報告，時間截至2026.6.30。上銀中證半導體產業指數發起式成立於2025年05月13日，其業績比較基準為中證半導體產業指數收益率*95%+銀行活期存款利率(稅后)*5%，A類份額2025年收益率/業績比較基準收益率為 59.28%/53.94%，成立以來至2026年06月30日收益率/業績比較基準收益率為251.73%/239.62%。C類份額2025年收益率/業績比較基準分別為59.08%/53.94%，成立以來至2026年06月30日收益率/業績比較基準為250.96%/239.62%，以上業績數據來源於基金定期報告。現任基金經理任職情況：翟雲飛2025年5月13日至今。

上銀中證半導體產業指數發起式A類份額申購費率為(M為投資金額，含申購費)：M<100萬元收取0.70%，100萬元≤M<500萬元收取0.50%，M≥500萬元收取每筆1000元；A類份額贖回費率為(N為持有期限)：N＜7日收取1.50%，7日≤N＜30日收取0.50%，N≥30日不收取；C類份額不收取申購費，銷售服務費費率為0.20%/年，贖回費率為(N為持有期限)：N＜7日收取1.50%，N≥7日不收取。

基金有風險，投資需謹慎。基金管理人與股東之間實行業務隔離制度，股東並不直接參與基金財產的投資運作。本材料相關觀點僅代表當前觀點，具有時效性，不代表基金實際投資決策，具體投資策略以基金合同爲準，基金管理人可以在基金合同約定範圍內根據實際情況對投資比例進行調整。本材料中基金關注板塊、行業根據基金最新定期報告中持倉情況分析得出，不代表現在，不預示未來。投資人購買基金時應詳細閲讀本基金的基金合同、招募説明書和基金產品資料概要等法律文件，全面瞭解產品風險，在瞭解產品情況及銷售適當性意見的基礎上，根據自身的投資目標、投資期限以及風險承受能力等因素，理性判斷並謹慎做出投資決策。基金管理人承諾以誠實信用、勤勉盡責的原則管理和運用基金財產，但不保證基金本金不受損失，不保證基金一定盈利，也不保證最低收益。基金產品存在收益波動風險。基金的過往業績及其淨值高低並不預示其未來業績表現，基金管理人管理的其他基金的業績並不構成基金業績表現的保證。我國基金運作時間較短，不能反映股市發展的所有階段。上銀慧享利30天滾動持有中短債債券發起式基金合同約定了基金份額最短持有期限，在最短持有期限內，基金份額持有人將面臨因不能贖回或賣出基金份額而出現的流動性約束。中證系列指數由中證指數有限公司編制和計算，其所有版權歸屬中證。中證將採取一切必要措施以確保指數的準確性，但不對此作任何保證，亦不因指數的任何錯誤對任何人負責。養老目標基金產品「養老」的名稱不代表收益保障或其他任何形式的收益承諾，產品不保本，可能發生虧損。請您仔細閲讀專門風險揭示書，確認瞭解產品特徵。