分銷解決方案將由LKCM Headwater以每股35.00美元的現金私有化，以換取其尚未擁有的股份

分銷解決方案集團公司（納斯達克股票代碼：DSGR）（「DSG」或「公司」）今天宣佈，已達成一項最終合併協議，根據該協議，由LKCM Headwater Investments，LLC（統稱「LKCM Headwater」）控制的新成立實體將以每股35.00美元的現金收購LKCM Headwater及其附屬公司尚未擁有的DSG所有已發行普通股。

LKCM Headwater及其附屬公司目前擁有DSG約79%的已發行普通股。DSG董事長兼首席執行官J. Bryan King是LKCM Headwater的管理合夥人。

每股35.00美元的收購價格比LKCM Headwater於2026年3月14日向公司董事會提交的每股29.50美元的初始非約束性提案增加了5.50美元（「初始提案」），較2026年3月13日（LKCM Headwater公開披露提案前的最后一個交易日）公司收盤價19.31美元溢價約81%。交易完成后，公司將成為一家由LKCM Headwater及其附屬公司100%控制的私人控股公司，公司的普通股將不再在納斯達克上市。

LKCM Headwater提交初步提案后，鑑於LKCM Headwater現有的所有權地位以及King先生在LKCM Headwater和公司中的角色，公司董事會（「董事會」）成立了一個由無利害關係董事組成的特別委員會（「特別委員會」），以評估初步提案並與LKCM Headwater就潛在交易進行談判。特別委員會一致批准了該交易，並建議董事會批准該交易。根據特別委員會的一致建議，在某些董事迴避投票的情況下，董事會批准了該交易。

交易細節

交易的完成須遵守慣例完成條件，包括根據1976年《哈特-斯科特-羅迪諾反壟斷改進法案》等待期的到期或終止（「HSR法案」），缺乏禁止交易的法律限制，和股東批准（包括批准不屬於LKCM Headwater及其附屬公司擁有的DSG普通股持有人的大多數選票）。

該交易不受融資條件限制;然而，就執行合併協議而言，本公司與JPMorgan Chase Bank，N.A.訂立現有信貸協議的修訂，作為行政代理人，據此，根據本公司信貸協議的適用條款及條件，循環貸款的所得款項可用於為合併協議擬進行的交易提供資金。