分析师：Qualys提高市场份额，使当前账单上涨16%

Qualys（QLY）第二季度业绩显示，计算出的当前账单同比增长16%，达到1.765亿美元，这是近三年来最强劲的增长，引发了财务分析师的积极反馈。

周三早盘，这家基于云的IT、安全和合规解决方案公司的股价上涨逾12%。

“虽然目前的账单数字非常令人印象深刻，但管理层强调，本季度的定义是在一小群客户中进行了超过预期的追加销售（通过ROC/ETM采用），这些客户已经在续约谈判中取得了进展，”Jefferies分析师Joseph Gallo在周三的投资者报告中表示。“虽然该指南只嵌入了建行在2026年下半年7-8%的增长，并可能提出有关拉动的问题，管理层坚持认为，它没有看到任何超出寻常。我们认为，强劲的续约活动可能受益于4月份Mythos的发布，以及QFlex活动推动了追加销售和更大的交易规模。"

杰富瑞维持持有评级，但将目标价格从150美元上调至185美元。

“净美元扩张率连续第二个季度提高1个百分点至105%，突破了公司过去9个季度一直停留在103%-104%的稳定期（投资者将回忆管理层之前的CY 26指引，假设公司退出1 QCY 26时104%的NDS没有变化），”Needham分析师Mike Cikos在周三的投资者报告中表示。“ETM/CASM和补丁管理对Qualys的TLR预订的贡献略有增长，而漏洞管理则下降至49%。我们认为这种变化的组合是一个积极的迹象，表明最近的产品发布正在使模式多元化，转向新的、高增长的市场。"

他补充说：“虽然Qualys的份额似乎正在增加，但我们正在等待进一步的证据表明ROC采用和加速CCB增长是持久的，并且仍保持持有评级。”

与此同时，Piper Sandler维持中性评级，但将目标价从100美元上调至175美元。

Qualys的竞争对手Tenable（TENB）在周三早盘交易中小幅上涨1.3%。规模较大的竞争对手如CrowdStrike（CRWD）和Palo Alto Networks（PANW）分别增长了2%和3.5%。