科技行业“有点累”-- Deepwater的Gene Munster

深水资产管理公司联合创始人吉恩·蒙斯特（Gene Munster）表示，尽管人工智能基础设施周期的基本指标是积极的，但科技贸易已经变得“疲惫”。

蒙斯特在接受CNBC采访时强调，最近的市场回调是由心理驱动的，而不是基本面恶化，并指出投资者只是在观望即将到来的收益是否足以推高股市。

在谈到SpaceX（SPCX）的抛售时，蒙斯特明确表示，股价下跌与该公司的长期潜力无关。

“没有什么故事，”他说，并补充说，更广泛的人工智能基础设施行业下降约4%并不反映新的负面消息。

蒙斯特解释道：“这本质上是已经有点厌倦的交易。”他指出市场情绪而不是任何基本面弱点。

尽管目前出现回落，但蒙斯特仍然看好人工智能周期的轨迹。

他说：“我仍然相信我们正处于人工智能基础设施的第三局，甚至还没有开始应用程序端或物理人工智能端。”

他引用IBM（IBM）最近的消息对人工智能基础设施建设和展示人工智能如何颠覆软件都是积极的。

在硬件方面，Munster强调ASML（ASML）的收入增长加速至21%，而上季度为11%。

他还分享了他对苹果（AAPL）以个性化人工智能为特色的新iOS测试版的热情，称其为“个性化人工智能的生日”和“对消费者的重大解锁”。"

尽管蒙斯特指出该功能运行速度有点慢并且耗电更多，但他说：“我感觉我现在实际上有了一部新手机。"

展望未来，蒙斯特确定了两个将决定人工智能贸易方向的关键变量：明年的资本支出支出和云增长数字。

尽管华尔街预计资本支出将增长23%，但蒙斯特认为实际数字将“可能是37%以上的增长”，这凸显了他对该行业基本面的持续信心，尽管短期市场疲软。

美国市场跟踪ETF：（DIA）、（DDM）、（DOG）、（DXD）、（SDOW）、（SPY）、（VOO）、（IVV）、（RSP）、（SO）、（UPRO）、（SH）、（SDSP）、（SPXU）、（QQQ）、（MQQM）、（TQQQ）、（QID）和（SQQQ）。

科技ETF：（VGT）、（XLK）、（IYW）、（FTEC）、（IXN）和（RSTP）。

人工智能/机器人ETF：（AIQ）、（BOTZ）、（DTEC）、（WTAI）、（XAX）、（WISE）、（GINN）、（ROBT）、（TECB）、（XT）、（THNQ）和（CHAT）。

半导体ETF：（SMH）、（SOXX）、（SOXL）、（FTXL）、（NSX）、（USD）、（SI）和（SEMI）。

软件ETF：（IGV）、（XSW）、（IGPT）、（AOTS）