这家海外矿企被“内鬼”四年卷走10亿元

CFO、财务经理、合规经理联手作案，上市公司被“内鬼”卷走超10亿

企业上市5月27日

停牌逾一年的金川集团国际资源有限公司（02362.HK）近日发布独立法证调查结果，揭开一宗由多名前高管主导的巨额资金挪用案。公告显示，其位于刚果（金）的Ruashi矿场在2019年至2024年间，遭前首席财务官、前财务经理及前合规经理三人联手，通过虚构供应商、伪造单据等手段，涉嫌挪走高达1.445亿美元（约合人民币10.4亿元）。公司股票将继续停牌。

金川国际（02362.HK）在刚果（金）矿场的前CFO、财务经理和合规经理三人联手，里应外合，用假发票和皮包公司，在差不多四年时间里，从公司账上套走了超过10亿人民币。

主角是谁？

前CFO（员工D）：财务一把手，2020年11月升任，2024年4月离职。他是整个计划的核心。

前财务经理（员工E）：财务二把手，2024年9月离职。负责具体操作。

前合规经理（员工F）：专门负责跟政府打交道，2026年4月离职。他主要负责另一路“变现”通道。

他们是怎么做到的？

这三个人搞了个“双轨制”来套钱，两条线加起来正好1.445亿美元。

轨道一：虚构采购，走“供应商”渠道（1.374亿美元）

虚设供应商：他们找了12家基本是空壳的公司。

伪装成真实开支：账面上，他们把这些钱包装成“外购矿石”等运营成本。

滥用审批权：矿场付款需要两个人批准。银行记录显示，在能识别出批准人的交易中，有31% 是前CFO亲自批的，21.4% 是前财务经理批的。更离谱的是，有 6.5% 的付款，是有人用一位早在2020年就离职的前高管的网银账号批的，完全是内部系统的巨大漏洞。

轨道二：直接打款，走“个人账户”渠道（710万美元）

前合规经理的吃相更直接。公司以“处理政府事务开支”的名义，直接把钱打到了他个人的银行账户。这种方式的挪钱动作更早，从2017年就开始了。

他们为什么能得手？

利用时间窗口：这笔钱的 96.3% 都发生在前CFO的任期内（2020.11-2024.4）。他一上任，这个计划就全面提速。

趁乱打劫：那几年铜、钴价格暴涨，矿场本身就在大量外购矿石，成本支出猛增。他们把假账混在真实的成本里，很难被发现。

地方团队一手遮天：公司在公告里承认，与当地供应商、政府、银行打交道，几乎全由这几位高管负责，总部对他们的制约和监督完全失效。

结果如何？

公司现在承认，问题就出在这几个内鬼身上，总部不知情。目前已经向当地警方报案，准备起诉，矿场总经理也因“监督不力”被停职。

据刺猬安全出海微信号评论：从某种意义上说，此事件最大的警示，并不在于损失了多少钱，而在于它揭示了企业治理能力与全球化扩张速度之间的失衡。过去十几年，中国企业大规模“走出去”，在矿业、能源、基建等领域取得了巨大成绩，但与此同时，很多企业输出了资本与业务能力，却没有同步建立全球化治理体系。真正成熟的国际化企业，除了会做项目，更重要的是能够在复杂环境中建立起有效的监督、审计与风控机制。

对于所有正在海外布局的中国企业而言，该事件的披露无疑是一堂代价高昂的风险教育课。它提醒企业，海外扩张绝不仅仅是资金、资源和市场的竞争，更是治理能力、合规能力和管理能力的竞争。真正决定一家企业能否长期稳定发展的，往往不是它在顺境中赚了多少钱，而是在复杂环境下，是否依然能够守住制度底线、保持组织透明，以及持续建立对风险的敬畏。