完整成绩单：Trustmark 2026年第一季度盈利电话会议

谢谢乔伊，大家早上好。感谢您今天早上加入我们。与我同在的是我们的首席财务官汤姆·欧文斯和我们的首席信贷和运营官巴里·哈维。我们继续巩固2025年盈利的强劲势头，并对2026年第一季度的强劲表现感到高兴。我们的业绩反映了贷款持续增长、稳定的信贷质量和有吸引力的核心存款基础。此外，我们的非利息收入持续增长，而非利息费用保持不变，反映了我们对费用管理的持续关注。在今天早上的演示中，我将提供我们的绩效摘要，并在讨论您的问题之前讨论前瞻性指导。现在转向幻灯片3，财务亮点。我们第一季度的业绩反映了整个组织持续取得的重大进展。净利润总计5610万美元，稀释后每股收益为0.95美元。这一水平的收益导致平均资产回报率为1.2%，平均有形股本回报率为12.58%。从资产负债表角度来看，季度投资性贷款增加了2.037亿美元（1.5%），增加了6.365亿美元（4.8%）。年复一年。我们的贷款组合在贷款类型和地理位置上仍然保持多元化。受公共存款季节性增加的推动，我们的存款基础扩大了2.127亿美元，增幅为1.4%。年复一年。受个人和商业存款增长的推动，存款增加6.318亿美元，增幅4.2%。一季度存款总额成本为1.63%，较上季度下降9个基点。我们强大的成本效益核心存款基础是Trustmark的持续优势。第一季度，我们回购了1980万股，即约477，000股股票，占2025年底已发行股票的0.8%。正如之前宣布的那样，我们有权在2026年回购高达1亿美元的Trustmark普通股，该计划继续受市场状况和管理层自由裁量权的影响。第一季度收入总计2.03亿美元，环比季节性下降0.6%，环比增长4.2%。第一季度净利息收入（完全相当于税收）总计1.635亿美元，净息差为3.81%，与上一季度持平。第一季度非利息收入总额为4，230万美元，较上一季度增长2.7%，占总收入的20.9%。第一季度非利息费用总计1.322亿美元，与上一季度持平，增加了810万美元。年复一年，勤奋的费用管理仍然是该组织的重点。从信贷角度来看，第一季度净冲销为130万美元，相当于第一季度平均贷款的4个基点。第一季度信贷损失净拨备总计270万美元。截至第一季度末，信贷损失备抵占投资贷款的1.16%。再次，信用表现非常稳健。我们保持了强劲的资本状况，CET 1比率为11.7%，总风险资本比率为14.37%。2026年3月31日，董事会宣布将于2026年6月15日向6月1日记录在案的股东支付每股0.25美元的定期季度股息。现在让我们关注一下第15页上的转发指南。1月份，我们提供了2026年全年指导以及指导所依据的2025年基准。今天早上我们肯定了之前提供的指导。我们预计2026年全年投资贷款将增加个位数，存款（不包括经纪人存款）也将增加个位数。随着我们继续对现金流进行再投资，预计安全余额将保持稳定。我们预计净息差为 全年在380至385之间。虽然我们预计从信贷角度来看，净利息收入将增加中个位数，但包括表外信贷风险在内的信用损失拨备总额预计将正常化，而2026年全年的非利息收入预计将增加中个位数，非利息费用也是如此。我们将继续采取严格的资本部署方法，根据市场状况，优先考虑有机贷款增长潜力、市场扩张、并购或其他一般企业目的。此时，这将为提问敞开大门。

Trustmark（纳斯达克股票代码：TRMK）周三举行了第一季度财报电话会议。以下是通话的完整文字记录。

Beninga API提供对财报电话记录和财务数据的实时访问。请访问https://www.benzinga.com/apis/了解更多信息。

在https://event.choruscall.com/mediaframe/webcast.html?上观看网络广播网络城堡= DN 6 hZZQs

Trustmark报告净利润为5610万美元，稀释后每股收益为0.95美元，平均资产回报率为1.2%，平均有形股本回报率为12.58%。

该公司的贷款和存款有所增长，同期贷款环比增加2.037亿美元，存款同比增加2.127亿美元。

Trustmark第一季度收入为2.03亿美元，同比增长4.2%，净利息收入为1.635亿美元，净息差保持在3.81%。

非利息收入较上季度增长2.7%，非利息费用保持稳定，反映了有效的费用管理。

信用损失拨备为投资贷款的1.16%，净冲销为130万美元。

该公司回购了1980万股股票，并制定了根据市场状况在2026年回购高达1亿美元的计划。

未来指引包括2026年贷款和存款保持个位数增长，净息差预计稳定在3.80%至3.85%之间。

管理层强调持续投资生产人才和技术，以支持长期增长，同时保持稳定的信贷质量和强劲的资本状况。

Trustmark对并购机会持开放态度，但仍然专注于有机增长战略和市场扩张。

操作者

女士们先生们早上好，欢迎参加Trustmark第一季度收益电话会议。此时，所有参与者都处于仅听模式。今天上午的演讲结束后，将有一个问答环节。要提问，您可以在按键式电话上按星号键，然后按一键。要撤回您的问题，请按Star然后按2键。提醒一下，这通电话会被录音现在我很高兴介绍Trustmark企业战略总监Joey Rain先生。请继续。

Joey Rain（企业战略总监）

早上好.我想提醒大家，我们的第一季度收益发布和今天上午电话会议上将讨论的演示文稿可在我们电话会议期间www.example.com的投资者关系部分获取website@trustmark.com，管理层可能会根据1995年私人证券诉讼改革法案的含义做出前瞻性陈述，我们谨警告您，这些前瞻性陈述可能与实际情况存在重大差异由于我们的收益发布和我们向美国证券交易委员会提交的其他文件中概述了许多风险和不确定性，因此导致的结果。此时我想介绍一下Trustmark总裁兼首席执行官Duane Dewey。

杜安·杜威

操作者

我们现在开始问答环节。要提出问题，您可以在按键电话上按Star，然后按1。如果您使用免提电话，请在按键之前拿起手机。如果您的问题已得到解决，并且您想撤回您的问题，请按Star然后2键。此时，我们将暂停片刻以整理我们的名单。第一个问题来自kBW的Kathryn Mehler。请继续。

杜安·杜威

谢谢.早上好.嘿，早上好，凯瑟琳。

Kathryn Mehler（股票分析师）

很高兴看到指导意见总体上没有变化。仅考虑到利润率，我们总体上将降息从我们的估计中剔除。感觉您的净利润率指南仍然是在380至385范围内保持相当稳定。你能谈谈一些在不降息的情况下在利润范围内的看跌和看跌吗？也许您会看到新的贷款收益率以及新的存款成本。只要帮助我们建立未来的模型即可。谢谢

汤姆·欧文斯（首席财务官）

嗯，早上好，凯瑟琳。这是汤姆·欧文斯。嘿汤姆，早上好。因此，是的，如您所知，我们的指导基于市场隐含远期，这实际上已经消除了美联储今年进一步降息的情况。因此，我认为最简单的思考方式是查看我们关于存款成本的指导。我们预计第二季度按季度计算将下降几个基点。我们还预计贷款收益率也会出现类似幅度的下降。然后在后台，证券收益率将因持有至到期（HTM）证券的持续重新定价而继续小幅上升。因此，你知道，我认为当你把所有这些都扣除时，你可能会看到一个基点左右的增长。今年的每个季度都是我们目前正在建模的。第一季度我们的成绩为381。所以这让你到了范围的中间，383左右，就推杆和取杆而言。我的意思是，你知道，当你看行业数据时，贷款增长继续超过存款增长。因此，它确实仍然是一个存款的竞争环境。当你看看是什么将推动大部分的联系季度存款成本下降，我们确实有更多的好处。我们将通过CD重新定价实现这一目标。但在后台，你知道，例如，货币市场账户例外定价的迁移是一种抵消性的。所以我认为，当你把所有这些加起来时，我们谈论的是一个基点的几分之一，你知道，我们以何种方式突破存款成本，以何种方式突破贷款收益率，以何种方式突破净息差。

Kathryn Mehler（股票分析师）

太好了我的意思是这只是一个更大的问题。整个2025年，您的盈利能力确实有了很大的提高。这感觉就像是在查看2026年可能会更加稳定的指引，但随着增长的改善，只是在更大的资产负债表上。这是不是可以思考的方式，您认为有哪些杠杆可以让今年的资产回报率（ROA）和股权回报率（ROE）实际上走高？

汤姆·欧文斯（首席财务官）

好吧，当你想到预供应网络时。这是汤姆继续在这里。当您按照我们过去的指导来考虑拨备前净收入时，资产负债表中个位数增长以及净息差稳定至略有扩大，应该会获得稳健的个位数增长。我知道，当你根据我们发布的2026年第一季度实际情况与25年第一季度实际情况来看标题时，例如预拨备净收入（PPNR）看起来相当持平。但是你知道，在非利息收入之类的东西上，总是有放和取的。我会告诉你，如果你调整一些我们在去年同期和本季度的照明项目，你最终接近接近3%的增长比去年同期略下降。当你把它算进去的时候，收入增长了5%。在费用方面我也会这么说。我们在开支方面的表现可能比你看到的数字要好。你知道，我们已经对收入生产者进行了战略投资，特别是在毛市场。我认为，如果你调整它，你可能在饲料更多的5.5%附近的费用增长同比，第一季度。所以这让你在经营杠杆方面更接近中性。当然，我们正在努力推动积极的经营杠杆，这是我们对收入生产者投资的一部分，特别是在我们的增长市场。因此，我认为这是最终可以推动更大盈利能力的杠杆。谢谢你凯瑟琳抱歉，我很快地说一个不确定因素就是抵押贷款业务。你知道，随着市场调整、利率调整等，在很长一段时间内，我们在哪里出现了相当负的净对冲无效性。这是混合中的一个外卡吗？我们不一定能预测它，很难精确定位。但你知道，如果抵押贷款业务出现好转，或者负对冲的有效性与过去不同，那么非利息收入可能会出现相当大的波动，正如你所知，这会影响你的问题。所以我只是在混合中添加一点作为收件箱。

Kathryn Mehler（股票分析师）

太好了是的感谢您的提醒，并祝贺您担任新角色，汤姆。未来我们将错过您的净息差（NIM）指导。

汤姆·欧文斯（首席财务官）

谢谢凯瑟琳。真的非常感激。对下一阶段感到非常兴奋。

操作者

下一个问题来自Havod Group的Fetty Strickland。请继续。

费蒂·斯特里克兰

嘿，早上好。只是想坚持非利息收入的讨论，特别是在财富方面。我知道整个季度末股市面临的挑战有点大，但您能否就迄今为止管理资产（AUM）方面的情况提供任何最新信息，以及第二季度该线的前景？

汤姆·欧文斯（首席财务官）

我会踢进去的。菲蒂，早上好。它依赖于市场升值等，这极大地影响了真实财富信托业务和经纪业务的收入。所以这些都是我们无法控制的因素。但然后你还添加了新的业务发展等等，这实际上是相当扎实的。我们谈论我们在过去几次电话会议中提到的成长型市场举措，其中包括财富管理业务，其中包括在高增长潜力市场中增加新的生产人才。我们对此持乐观态度。我们已经看到了等式那一边的产量有所提高。我要补充的第二部分是，我们去年对经纪业务进行了平台更改。我们从LPL Financial平台转向Raymond James Financial平台。2025年下半年，我们花了很多时间专注于这一转型，现在已经完全稳定下来，并且对经纪部门的业绩改善抱有相当可靠的期望。其中很大一部分是管理资产。这也有点依赖于市场。但我们仍然期待着在这方面继续取得进展和稳定。因此，我们对中等个位数的指导感到满意，但也看到了一些潜力。

费蒂·斯特里克兰

感谢这对转向资本有帮助，我想特别是在股票回购方面。我认为上个季度您谈到今年可能会进行价值6000万到7000万美元的回购。到目前为止，我们已经做了大约2000万。在接下来的几个季度里，我们是否应该期待回购节奏会发生任何变化？

汤姆·欧文斯（首席财务官）

范妮这是汤姆·欧文斯所以，是的，我们非常高兴能够在第一季度通过股票回购部署近2000万美元，同时支持为投资增长持有的超过2000万美元贷款，同时保持我们的资本比率。按季度计算，我们的资本比率基本上变化不大。我想说，你知道，可以说，在第一季度，如果有机会，我们有点倾向了。银行股价的下跌。我们喜欢这个价格。我们对此感觉很好。你知道，我认为这也证明了我们有能力通过股票回购部署这笔资金并支持强劲的贷款增长。所以我认为如果你以每季度2000万或每年8000万来考虑，那可能是高端。假设我们确实继续产生同样水平的持续贷款增长，并且在低端，我可能会稍微提高一点。我认为我们可能会考虑全年部署7000万至8000万美元。

费蒂·斯特里克兰

好吧，太好了。非常感谢我会退后一步。

汤姆·欧文斯（首席财务官）

谢谢

操作者

下一个问题来自迈克尔·罗斯和雷蒙德·詹姆斯。请继续。

迈克尔·罗斯

嘿，早上好伙计们。感谢您回答我的问题。只是想开始贷款增长。看起来你们季度的商业和工业（C & I）贷款增长非常好。显然，一些减薪和一些其他地方。如果我按本季度年率计算，大约是6%。这将是中等个位数范围的高端。所以我想我想弄清楚的是竞争的影响，或者减薪预计可能会减缓增长。我只是想理解为什么，你知道，在季节性放缓的第一季度，你知道，为什么我们看不到这一点，那个指南的提出。如果我们能，你知道，从你们那里了解一下，随着我们前进的步伐，生产和工资下降。谢谢.

巴里·哈维（首席信贷和运营官）

迈克尔，这是巴里。是的，你知道，正如你所看到的，我们确实取得了良好的增长，尤其是在CNI方面。事实上，就我们看到的不同增长行业而言，它非常多元化，而且商业房地产（CRE）方面我们增长了4100万。您知道，您问题的核心是，您知道，我们的商业房地产（CRE）书籍确实有大量到期日定于第一季度到期。其中大部分并没有发生，它们要么在2026年晚些时候迁移，要么在2027年、2028年迁移。因此，随着时间的推移，我们确实仍然面临着我们必须应对的阻力。但对我们来说，关键是我们能够看到这些回报的范围越广，我们就能更好地在全年的新产量、新资金等方面处理它们。因此，我认为我们完全预计，在没有任何类型的催化剂的情况下，我们在第一季度看到的情况将持续到全年。您会继续看到项目需要更多时间来完全稳定以获得最佳价格，当他们进入市场销售项目时，请花点时间。迈克尔，你总是看到的是，商业房地产（CRE）方面的许多项目一开始就在许可、施工、撞击岩石等过程中出现延误，无论情况如何。因此，除了预定到期日，至少是最初的预定到期日之外，需要一些额外的时间才能完全稳定。我们今天就看到了这一点。因此，我们希望最终来自我们的CNI书籍《商业房地产（CRE）》书籍的回报将像第一季度一样分散，并延续到其他季度，无论是2020年2026年还是2027年、2028年。

汤姆·欧文斯（首席财务官）

与此同时，迈克尔，正如你和巴里指出的那样，CNI生产管道很强大。我们继续在整个投资组合中看到机会。CNI一直很好。然后，正如我们在过去几个季度谈论的那样，我们继续专注于在整个系列中增加新的制作人才。就新人才而言，第一季度的增长略有放缓，但我们继续专注于高增长市场的这一领域。因此，正如巴里所建议的那样，我们拥有良好、坚实的管道、良好的可靠新产量、CRE领域的持续生产来抵消其中的一些影响，工资下降带来的一些阻力是我们致力于实现的目标。

迈克尔·罗斯

好吧，颜色很棒，非常有帮助。谢了也许我可以单独询问信用卡。不良贷款（NPLs）确实出现了一些上升。我认为这与一笔贷款有关。只是想在那里得到一些颜色。看起来储备金下降了一点。因此，我正在寻找任何可能导致津贴减少的更新和过去的会费或受到批评的分类广告。谢谢.

巴里·哈维（首席信贷和运营官）

是的，就储备而言，我们的覆盖范围从115增加到116。当然，如你所知，我们的净供应量是274万。然后在资金方面，你知道，我们是4.7。因此，我们特别与一个信贷有关，这是一个商业房地产（CRE）项目，这是我们在非应计项目中经历的增长以及我们看到的变化的大部分，即1230万，你知道，信贷本身是，它已经不合格了。它刚刚进入非应计状态。在这种情况下，借款人根本看不到根据评估继续付款的价值。该项目有大量股权。我们确实根据估值分析对其进行了适当的减损和保留。因此，在这种特殊情况下，有一份意向书（LDI）。他们的意向书（LDI）目前尚未转换为买卖协议（PSA）。因此，他们总是有机会将项目移出，我们将继续与客户合作，确定银行和他们的最佳选择是什么。但你知道，考虑到他们的一系列情况，这对我们来说并不令人惊讶，但这对于他们的一系列情况来说是非常具体的。迈克尔，虽然他们在第一季度没有取得成果，但我们感到非常鼓舞的是，我们预期的许多潜在还款可能会在第一季度发生在一些不合格的信贷上。我们感到鼓舞的是，它们可能会在今年晚些时候实现。因此，从这个角度来看，我们看到了更多积极的消息，即商业房地产（CRE）书籍中的升级或回报比恶化更多。

迈克尔·罗斯

谢谢你，巴里。然后也许我可以再翻一个。只是跟进费蒂关于资本回报的问题。我知道上个季度你们谈到了有机增长和回购是首选的部署途径。但与前90天相比，对m和a的想法有任何更新或改变吗？谢谢.

汤姆·欧文斯（首席财务官）

不，没有变化，迈克尔，真的，我们，我的意思是我们仍然感兴趣。兴趣考虑在关键市场进行以扩张为目的的并购是我们战略计划的一部分。我想说今年年初，非常活跃，有很多上下和横向的讨论。也就是说，我认为随着战争和相关经济问题等，高油价等，在结果出来或事情的一些稳定之前，这些讨论似乎有很多缓和。因此，我们继续专注于有机战略，继续建立关系，并且对这一过程非常感兴趣。正如我所说，这是我们战略计划的一部分，但思维过程没有真正的改变。

迈克尔·罗斯

好的，谢谢你们回答我的问题。

操作者

下一个问题来自DA Davidson的Gary Tenner。请继续。

加里·坦纳

谢谢.早上好.我跟进了凯瑟琳的净息差（NIM）问题。汤姆，你关于预计贷款收益率将继续走低的评论，这让我有点惊讶。所以我只是想知道这的驱动因素是什么。您是否有一些收益率更高的贷款即将到期？你知道，我也很好奇第一季度的新产量是什么样子。

巴里·哈维（首席信贷和运营官）

我首先是巴里，然后让汤姆参与其中。仅仅从我们每天看到的角度来看，它更具体地针对商业房地产（CRE）方面，而不是我们的方面。但我们看到这些都将适合我们，这些都将是30天的硫加上价差。我们确实看到今天的利差比过去的某些时候稍微低一些，因为它与商业房地产（CRE）项目有关，无论您谈论的是哪种类型。当然，克里斯，就市场而言，这是非常有竞争力的。所以当你想到我们的东西时，那是48到60个月前。这些利差，以30天担保隔夜融资利率（SOFR）是好的，然后比他们今天的情况下，在短期内的资金。所以，然后很多时候，克里斯，为了，你知道，当我们像每个人一样在商业房地产（CRE）方面安排收益时，我们确实追求那些我们认为有意义并符合我们参数的现有债务再融资的机会。当你确实为现有债务再融资以用未偿余额替换未偿余额时，这些价格会比你四五年前创办的建筑迷你公司稍微低一点，那里有建筑风险，有稳定风险，你正在用没有建筑风险的东西取代它，当它完全有资金时，它没有稳定风险。因此，它的定价也相应。因此，您可能要更换其中嵌入了建筑迷你烫发风险的东西。您在这些交易中的价差比您可能更换的交易稍高一些。如果您能够为一笔交易进行再融资，一笔资金充足、完全稳定的交易，如果这有意义的话。

汤姆·欧文斯（首席财务官）

加里，我想再次补充一点，这取决于你知道的，一个季度内到期的期限是否稳定，然后是浮动利率与固定利率的期限组合。当然，固定利率贷款方面仍然有一些顺风，因为这些重新定价更高。所以它在很大程度上依赖于混合。正如我在早些时候的评论中所说，你知道，我们正在着手，你知道，就上次美联储降息的后果而言，这里已经尘埃落定。你知道，你看看一些，我会称之为收益率曲线的正常化或陡峭化当然是有帮助的，因为我们现在的交易是，你知道的，在账簿上的固定利率贷款与偿还的固定利率贷款。所以你知道，那里有很多事情在起作用。但我们不是在谈论，你知道，大，大，你知道，非常实质性的联系季度变化的贷款收益率或存款成本。正如我所说的，一个简单的方式来考虑它，一旦我们度过了这个季度，在今年剩下的时间里，这里相对稳定，尼姆的价格会逐渐上涨

加里·坦纳

是的，谢谢，很好，你们两个都打电话来了。然后你提到了几次，你知道，有点倾向于在成长型市场招聘，当然这不是你第一次提到，但我只是想知道你是否可以列出一些关于你在第一季度取得的成就的数字以及今年剩余时间的任何形式的目标或预期。

汤姆·欧文斯（首席财务官）

我可以将其放在添加新机构的背景下。我不知道我们是否可以具体在制作方面进行细分，但我认为我们在第三季度向街上传达了信息，这是在我们系列中的21名新制作人才中。第四季度更像是新增了13名员工，而2026年第一季度则新增了7名员工。因此，第一季度是一个艰难的高季度，因为奖金要支付等等。因此我们将在今年剩余时间重新集中精力。但我不相信我们能真正分解它。我的意思是，他们都仍在脚踏实地并建设管道等等。就像我早些时候所说的，我们看到今年管道建设非常坚实。这些努力也带来了一些积极的成果。谢谢是的，你把这一切都解决了，加里。你知道，就跌至底线而言，这对2026年全年来说并没有产生有意义的影响。但显然，我们的目的是投资于2026年将生产商纳入这里，然后在未来几年回报率会增加。是的，再次感谢。

克里斯托弗·马里纳克

如果您有问题，可以按Star然后按1键。下一个问题来自Breen Capital Research的Christopher Marinak。请继续。嘿，早上好。汤姆，谢谢您接待我们。我想跟进净新存款账户，特别是在商业渠道，因为我们看到了cni的成功。随着时间的推移，我们是否应该看到该地区有更多存款流入？

汤姆·欧文斯（首席财务官）

是的，克里斯。因此，我面前没有这些数字，但是的，我们肯定会预期商业存款账户的加速增长，从而加速商业生产或平衡的增长。我想我有份报告可以很快看一下。我的意思是，我们已经看到，克里斯，加速，如果你认为在平均余额的同比增长方面，我们已经看到商业存款余额非常好的加速。如果我们在一年前进行这样的谈话，它看起来会比去年下降1%到1.5%。随着时间的推移，第一季度的商业余额已稳步转向积极的方向。四分之三前，这更接近收支平衡。两个季度前，这一数字为+2%。现在，在第四季度和第一季度，我们处于高位，因此商业平均未偿商业存款余额同比稳步加速增长。这绝对是我们的重点，以继续这一趋势前进。

克里斯托弗·马里纳克

太好了感谢您的分享。然后就费用、总体运营杠杆问题，我们应该在明年看到进一步的进展吗？只是有点好奇我们如何将最近的努力转化为未来的季度。

汤姆·欧文斯（首席财务官）

是的，你知道，我们今年的心态特别考虑了两件事。考虑到我们对收入产生者的投资以及对技术的投资，我们的心态是，如果我们能够在营业杠杆方面在偶数年内有所突破，那将是一项非常好的工作。因此，这两件事显然对我们在2026年实现积极的运营杠杆率构成了阻力。但同样，这两者的想法，无论是对生产者的投资还是对技术的投资，都是为了产生这些投资的回报并推动未来的经营杠杆。

克里斯托弗·马里纳克

太好了再次感谢。

操作者

谢谢下一个问题来自Steven Scouten和Piper Sandler。请继续。

史蒂文·斯库顿

是的，谢谢大家。我的大部分问题都已被提出并得到解答。我只是可能对押金费用进行了跟进。您在幻灯片中预测的季度环比改善，您认为这更多地表明CD重新定价中的增量减少，还是更多地表明您退出季度的位置和整个季度存款成本的进展？斯蒂芬，这是汤姆，好问题。正如我所说，我相信早些时候，你知道，大部分好处，正在进行的CD书重新定价带来的顺风牛仔布增加现在正在减少。您看到的第二季度160指南基本上就是我们目前正在运行的内容。事实上，我认为四月份迄今为止，我们可能运行在159左右。四月份我们有一些有利的组合，我们可能运行在159。所以160反映了几件事。正如我前面提到的那样，我们正在对例外货币市场账户进行一些持续的重新定价，因为我们根据关系的性质和关系的盈利能力来满足客户的需求，满足他们对更高利率的要求。然后这是我们的做法，

汤姆·欧文斯（首席财务官）

随着第二季度的深入和夏季的几个月，我们通常会开展促销存款活动，这将对存款成本产生一定的上行压力，从而抵消持续下调的CD重新定价带来的压力。所以，这就是为什么，你知道，从我的角度来看，我认为正确的思考方式是，随着我们进入第二季度，贷款收益率略有下降，存款成本略有下降，从那时起基本上相对稳定，净息差缓慢逐步上升。再一次，你知道，随着尘埃落定，我们谈论的是一两个基点。我们谈论的是，你知道，基本点的分数，你知道，存款成本和贷款收益率确实以有利或不利的方式进行调整。所以我认为我们在这方面正在变得更加相对稳定。今年，我们的净息差指导范围非常严格，即380至385，我们将保持这一范围，我们对全年处于该排名的中间位置感到满意。知道了

史蒂文·斯库顿

这非常有帮助。色彩汤姆。伙计们，请时刻欣赏。恭喜你

汤姆·欧文斯（首席财务官）

谢谢

操作者

接下来，我们有Vodi Group的Fetty Strickland提出的后续问题。请继续。

费蒂·斯特里克兰

嘿，很快，我对M进行了快速跟进，我想你说的是向上、向下、侧向的评论。这只是一种比喻，还是我应该将您视为MoE类型的交易甚至上游合作伙伴？

汤姆·欧文斯（首席财务官）

我不会以这样或那样的方式做出承诺，费蒂。我的意思是，你知道，正如你在市场上看到的那样，从大银行到小银行都有各种各样的组合。所以这是相当广阔的视野。这不是我们的重点，但你知道，它是。那里的讨论非常重要。

费蒂·斯特里克兰

好吧，太好了。感谢您接受我的跟进。

杜安·杜威

我们的问答环节就此结束。我想把会议重新交给杜威来做总结发言。

操作者

再次感谢您今天早上加入我们。我们期待在第二节结束时迎头赶上，到时候我们再谈。谢谢

免责声明：此笔录仅供参考。虽然我们力求准确，但在此自动转录中可能存在错误或遗漏。有关公司的正式声明和财务信息，请参阅公司的SEC文件和官方新闻稿。企业参与者和分析师的声明反映了他们截至本次电话会议之日的观点，如有更改，恕不另行通知。