你还想追AI？这只ETF没有CPO，却稳而强！

（来源：木鱼ETF）

周三，AI硬件、光通信再次抱团爆发了！你可能又要问还能不能了？

如此高位，更稳容错率更高的选项，还有没有？

除了我们一直谈的高容错的双创、创业板、小科创之外，铁粉们都知道，有这么一只ETF被我们偏爱，稳坐钓鱼台……

消费电子ETF！

如上图，4月以来其虽然绝对收益不如CPO（北美链）大权重的通信系主题，但一是没差多少、二是曲线更平滑、走势更稳。主题牛阶段，能拿得住也是ETF重要加分项，牛就能骑稳。

凭啥底气足？

以上是（国证）消费电子ETF（9732）的主要成分股，以及1、5、20日市场表现。我们总结其包含的细分赛道：

1、AI PCB： 胜宏科技、东山精密、鹏鼎控股

2、果链：立讯精密、东山精密、歌尔股份、鹏鼎控股等

3、算力租赁：协创数据

4、商业航天：信维通信、领益智造、蓝思科技

5、消费电子：京东方、豪威集团、TCL科技、三环集团

6、存储芯片：佰维存储、兆易创新

7、国产半导体：长电科技、豪威集团

所以，消费电子ETF一不小心集齐了CPO之外的诸多热门科技赛道，比如AI PCB、存储芯片、算力租赁，甚至还有卫星通信、机器人等热门标签。此外，苹果折叠屏、AI眼镜等也是潜力概念。就算CPO不行了，其他赛道也有机会轮动。

当然近期立讯精密也开始发力CPO，但业绩还没释放先不算上。但考虑一个未来的问题：如果立讯精密大规模出口北美（完全有实力），这既是对易中天的削弱，也是打开自己的潜力空间。

当然，传统消费电子由于存储暴涨影响需求，但AI带来的新加成远超过了这个方向。因此在行业弱周期窗口，消费电子ETF反倒走出强势行情。在高位不胜寒的情况下，我们心态更稳。

所以，如果想更安心地“赖在”AI方向上，消费电子ETF或是个容错率选项，尤其是对存储芯片、果链有意长投的情况下。

此外，还有一个工业母机我们也撰文分析过：意外成了AI主题。华工科技是CPO（国内市场），大族激光是PCB激光器，中钨高新、厦门钨业也摇身成了PCB钻孔。而其与机器人也是强关联概念，算是攻击的同时还有埋伏。

所以，工业母机适合同时喜欢AI硬件和机器人的朋友。

以上两个ETF，也是属于意外“入伙”AI的品种。近期市场对AI硬件的炒作态势来看，CPO、光纤绝对高位弹性上不去，反倒是PCB链条价值挖掘更为凌厉，其他成长赛道也是轮动发力。如果要参与，考虑些容错率可能更有信心、更有体验，而逢低配置则更有把握，关注一下！