成绩单：SmartFinancial 2026年第一季度盈利电话会议

谢谢Nate，大家早上好。很高兴与您在一起，感谢您今天加入我们，感谢您的兴趣和SmartBank。像往常一样，我将开始我们的电话与一些评论，并把它交给罗恩走过一些数字更详细。在我们准备好的评论之后，我们将与罗恩、内特、瑞德·米勒和我一起开放问答。对于我们公司来说，这是今年的良好开端，我们将继续执行利用过去几年建立的良好基础的战略，这是又一个非常繁忙的季度。我们的团队对执行的关注仍然非常突出，2026年第一季度就是另一个例子。所以让我直接介绍一下我们的一些亮点。首先，在我看来，最重要的指标之一是我们继续增加公司的有形账面价值，目前从年底的26.86美元升至每股27.33美元。本季度我们公布营业利润为1，370万美元，即稀释后每股0.81美元，总营业收入为5，380万美元，高于上一季度的5，330万美元。即使减少了两天，我们的资产负债表两侧仍继续实现出色增长，贷款年化增长14%，核心存款年化增长7%。我们继续保持强劲信用的历史，不良资产仅为25个基点。我对我们的信用表现感到非常满意，我们极低的不良资产和运营非利息费用也达到了3290万美元的目标，因为我们继续表现出支出纪律。查看面板的前几页，您会看到我们延续了一些非常好的趋势。我们正在建立我们正在建立我们的回报指标，最重要的是，总收入、每股收益和有形账面价值不断增长。所有这些图表都是很好的图形来说明我们的执行。我期待并期待这些趋势继续下去。因此，我还有一些关于增长的额外高层评论。我们的资产负债表扩张是我们销售团队专注的直接结果。我们作为一家杰出的有机增长公司的持续发展是我最自豪的事情之一，我相信这使我们与许多其他银行区分开来。我们招聘得很好，并且在勘探和引入新客户关系方面建立了出色的流程。我认为，在纯粹的有机增长方面，我们处于一个顶尖的小群体中。正如我所说，由于所有地区的销售势头保持强劲和平衡，我们的贷款账簿按季度年率增长了14%。我们的平均投资组合收益率（包括费用和增值）保持在6.02%。在存款方面，核心存款年化增长了7%，不包括经纪CD偿还。此外，我们在年初吸收了大量季节性提款。总而言之，这是一个非常好的存款季度。重要的是要认识到我们如何建立这家具有核心关系的银行，因为我们高度关注资产负债表的两端。我们的新闻稿Bullets中指出的其他几个亮点包括信用损失模型变化的备抵，这增加了本季度的拨备。因此，我们在实现这些成果的同时，使用更适合我们公司的新ACL模型进行了超大规模的拨备调整。罗恩稍后将进一步讨论这个问题。我们还增加了一个高级团队，其中包括来自一家市场区域银行的新私人银行和财富管理总监，我相信这将进一步提升我们在这一领域所做的工作。我们不太谈论我们的财富和投资平台，但随着我们增加了一些优秀的私人银行家和新的财务顾问，该业务线在过去几年稳步增长。这种对帮助高净值客户的专注正在成为我们和我们的强大业务驱动力我们可以与任何地区或国家级球员正面交锋。总而言之，这是2026年开始的一个非常好的方式。我就停下来，把它交给罗恩，让他深入研究一些细节。

罗恩感谢比利，大家早上好。首先，我将重点介绍本季度的一些关键存款结果。我们的势头仍然强劲，非经纪人存款增加了9500万份，这是两个因素推动的：新存款生成成本为2.82%，比上一季度高出22个基点，以及季节性流入。鉴于核心资金的实力，我们借此机会偿还了剩余的5200万英镑经纪人押金，平均利率为4.35%。正如我们在上次电话会议中指出的那样，我们的年终总额包括一些临时无息存款。随着这些存款的流失，客户投入了一些过剩的流动性。季度末无息存款占存款总额的18%以上。整体生息存款下降19个基点至2.60，3月份为2.58%。我们继续保持稳健的流动性状况，87%的贷款存比证明了这一点。尽管本季度减少了两天，但本季度净利息收入为4590万美元，仍比上一季度高出782，000美元。我们的净息差也提高了10个基点至3.48%。这一增长主要是由于融资成本下降18个基点，抵消了资产收益率3个基点的下降。融资成本的下降是由于上一季度联邦降息、之前提到的较高成本经纪融资的偿还以及新存款生成和较低利率的CD续签的整个季度影响。资产收益率下降是由于贷款收益率下降6个基点造成的，主要是由于上述降息以及较高利率贷款的偿还和偿还的影响。这一减少被我们对资产负债表现金的战略利用略微抵消。本季度新增贷款平均收益率为6.40%，3月份为6.45%。展望未来，我们预计第二季度的利润率将稳定并保持相对平稳，然后在下半年小幅上升。至于信贷，我们本季度的拨备费用为410万美元，其中包括由于无资金承诺负债增加而产生的926，000美元。正如上次财报电话会议中提到的那样，我们更新了当前预期信用损失备抵模型，从而实现了更广泛的功能，例如针对贷款部门量身定制的经济预测和更强的定性调整。有关该型号更新的详细信息将包含在我们第一季度的10-Q文件中。由于我们的建模方法和季度活动的变化，信用损失备抵增加至4400万美元，占贷款总额的0.97%，而上一季度为0.94%，我们的无资金承诺负债总额为450万美元，高于360万美元。展望未来，我们预计根据当前市场和信贷状况，该备抵将保持在97.98个基点范围内。此外，我们的资产质量指标仍然稳健，不良资产仅占总资产的0.25%，净冲销限制在2个基点。营业非利息收入为790万美元，较上季度略有下降，但超出预期。投资服务费的上涨抵消了抵押贷款银行和资本市场收入的下降，而抵押贷款银行和资本市场收入的下降主要是由于季节性。其他收入来源达到或略微超出预期。本季度运营非利息费用小幅增加至3，290万美元，略低于我们的指导。工资和福利费用较高，主要是由于产量强于预期的可变薪酬以及我们从3月份开始的年度绩效增加调整。本季度我们还将联邦存款保险公司的保险应计减少了275，000，但预计这一费用将在未来时期恢复到正常水平。O我们第一季度的运营效率率保持在60%以上的水平，表明我们继续专注于提高利润率和控制成本。第二季度，非利息收入预计约为780万美元，非利息费用预计在3450万至3450万美元之间。薪资和福利费用预计在2050万至2100万之间，较上一季度略有增加，原因是我们的绩效增加和新员工对整个季度的影响。我们的激励性薪酬应计收益将根据业绩而波动，并且可能在全年有所不同。我的结论是，公司的综合一级资本比率增加至8%，我们的总风险资本比率仍然远高于监管资本充足标准12.7%。总体而言，我们相信我们的资本水平保持最佳平衡，以继续支持增长，同时最大化股本回报率。话虽如此，我会把它还给比利。

SmartFinancial（纽约证券交易所代码：SMBK）发布了第一季度财务业绩，并于周一召开了财报电话会议。阅读下面的完整记录。

此内容由Benzinga API提供支持。有关全面的财务数据和成绩单，请访问https://www.benzinga.com/apis/。

完整的财报电话会议可在https://events.q4inc.com/attendee/980529382

SmartFinancial公布2026年第一季度营业利润为1，370万美元，稀释后每股收益0.81美元，总营业收入为5，380万美元，较上一季度有所增长。

该公司经历了14%的年化贷款增长和7%的年化核心存款增长，保持了强劲的信贷表现，不良资产较低。

SmartFinancial的净利息收入增加到4590万美元，净息差提高到3.48%，这得益于融资成本的降低。

该公司通过新模式调整了信贷损失备抵，导致拨备增加，并聘请了一名新的私人银行和财富管理总监。

管理层表示有信心到2026年第四季度实现每股收益4美元，并强调持续的有机增长和战略招聘工作，特别是在纳什维尔等关键市场。

克莱尔（主持人）

大家好，感谢您参加SmartFinancial 2026年第一季度财报发布和电话会议。我的名字是克莱尔，我今天将协调您的电话。在演示过程中，您可以通过按STAR键注册问题，然后在电话键盘上按一个问题。如果您改变主意，请在电话键盘上按STAR键，然后按2键。我现在将开始移交给投资者关系总监Nate Strohl。请继续。

Nate Strohl（投资者关系总监）

感谢克莱尔，大家早上好，感谢大家加入我们参加SmartFinancial 2026年第一季度财报电话会议。在今天的电话会议上，我们将参考我们网站smartbank.com投资者关系部分提供的幻灯片和新闻稿，我们的总裁兼首席执行官Billy Carroll将开始我们的电话会议，然后我们的首席财务官Ron Gorzinski将提供一些额外的评论。我们将在通话结束时回答您的问题。我们的评论包括前瞻性陈述。这些陈述受到风险和不确定性的影响，实际结果可能会有很大差异。我们在我们的新闻稿和我们网站上提供的SEC文件中列出了可能导致这些结果出现重大差异的因素。除非法律要求，否则我们不承担因新信息或早期发展或其他原因更新任何前瞻性陈述的任何义务。在电话会议期间，我们将参考与公司业绩相关的非GAAP财务指标。您可能会在2026年4月20日向SEC提交的收益发布和投资者陈述的附录中看到这些措施的对账。现在我将把它交给比利·卡罗尔来打开我们的电话。

比利·卡罗尔（总裁兼首席执行官）

Ron Gorzinski（首席财务官）

比利·卡罗尔（总裁兼首席执行官）

谢谢罗恩。正如您从罗恩的评论中可以看出的那样，我们的趋势继续保持良好的轨迹。我们正在成功地执行公司的增长杠杆阶段和回报指标。展望2026年，我们对自己现在突破1%和12%的资产回报率（ROA）和股本回报率（ROE）门槛的能力感到非常有信心。我在上个季度的电话会议中提到了我们的内部4x 4挑战，即到2026年第四季度达到每股收益4美元，因此到今年第四季度每股收益基本上达到1美元。我们在本季度内部推出了这一举措，我们的团队也对此表示欢迎。我们还有一些工作要做，但今年我们有一个良好的开局，我们将继续努力实现每股收益目标。我喜欢他们实现这个目标的机会。我们相信我们是东南部最聪明的银行业之一，拥有出色的成长型市场，拥有强大、经验丰富的银行家和非常专注的高管团队。我们的主要努力将是在整个2026年创造更多的运营杠杆，重点是加倍实施有机战略并深入市场。正如我提到的，管道很稳固，我认为我们可以继续以个位数以上的速度增长。收购Talen仍然是我们公司的首要任务，我真的很喜欢我在今年上半年看到的情况。我们继续在多个市场增加精选的收入来源，并承诺很快将有更多的收入来源加入。我们是持续的招聘人员，我喜欢我们的位置，因为我们继续看到南方的市场混乱。只是对此的轶事评论。上周我参加了阿拉巴马州的一个客户活动，我有一位新的Smart银行客户，是我们的一位新银行家带来的，他来找我，说他有多喜欢与我们合作，说你们可以做所有地区可以做的事情，但你们更好、更灵活。这总结了我们的业务战略和招聘战略，我们在这两方面都取得了巨大成功，因此我们将继续寻找这些有机增长机会，并继续非常专注于招聘。总而言之，我们开启了一个非常稳定的2026年，而且我们的位置非常好。我们正在执行不断增长的每股收入收益和市净值，并对费用增长保持谨慎。我们对自己增加资产负债表增长的能力仍然持乐观态度，并在未来几个季度贷款组合的利率重置带来了良好的顺风。信用仍然非常稳健，在目标设定方面，我们正在执行今年的4x 4计划，因为我们有望实现每股收益4美元以上的目标。我还想补充一句，我对我们任命辛西娅·凯恩为首席运营官感到非常兴奋。辛西娅是我们公司最好的领导者之一，他的任务是协调我们所有的运营和技术计划。她会在这个角色上做得很好。我感谢我们Smart Financial、Smart Bank团队的工作以及我们所有员工的努力。我为smbk所发生的一切感到非常自豪。所以我要停下来并打开它以供提问。问题.

操作者

谢谢要提出问题，请在电话键盘上按星号键，然后按1键。现在，如果您改变主意，请按星号键，然后按二键。准备提问时，请确保您的设备已在本地取消静音。我们的第一个问题来自Stonex的Brett Rabiton。您的线路已开通。走吧

布雷特·拉比顿

大家早上好

比利·卡罗尔（总裁兼首席执行官）

是的，是的，布雷特，我先开始。瑞德，您也可以从管道中看到的内容中插话。但是，是的，你知道，我们第一季度的表现非常出色。我们的管道仍然良好。正如我在评论中所说，我认为我们可以继续，你知道，在10%上下，可能会多一点，可能会少一点。但我喜欢我们的步伐。竞争是，我告诉你，我们前几天谈论过这个，我们可以，我们可以拥有更多。我们，你知道，我们拒绝了一些交易，一些好交易，只是因为我们看到了一些不合理的利率竞争。没关系。我的意思是，我们只是，你知道，其中一件事，就像你在过去的电话中听到我对此的评论一样，你知道，我们确实对我们的定价模型有一个很好的纪律方法。你知道，再说一遍，扩大资产负债表的两边对我们来说真的很重要。所以你知道，正如你所知道的，并不是说我们不会在正确类型的情况下破例，而是在大多数情况下，我们确实坚持确保我们达到，你知道，我们的风险回报率调整资本目标。所以我们看到了一些更加疯狂的竞争。我们正在放弃其中一些交易。我们参与其中。有时我们只是觉得价格似乎太低了。但我，我的意思是，瑞德，你可能会谈论一些管道，以及你对这种高个位数加上速度的感受。

瑞德·米勒

不，比利，你有点抢了我的风头，因为我也想说同样的话，尽管我们看到了增长，但如果我们没有一点，没有像我们那样纪律严明，我们实际上可以生产更多的产品。我们的回报要求。因此，管道本身继续以相当一致的速度进行回填。我的意思是，你知道，当我们监控过去几个季度的增长周期时，你可以从数字中看到，当我们看到接下来的两三个季度的余额时，管道只是继续回填每个季度末。所以，你知道，所有指标都表明市场步伐仍然良好。有很多机会，我们肯定会得到我们的公平份额。是的，布拉德，我还要补充的是，这不仅仅是田纳西州，它的所有足迹。阿拉巴马州和狭长地带也非常强大。

布雷特·拉比顿

好吧，那，那太好了。好吧，伙计们很感激这一切。

比利·卡罗尔（总裁兼首席执行官）

然后只是想问一下资产负债表管理，你知道，你的贷款与存款比率在过去一年有所增加，你谈到了本季度偿还一些经纪CD。但只是想听听你们对管理资产负债表的想法。贷款与存款比率，你们可能有一个上限，然后只是为增长提供资金，你知道，你认为它来自哪里，你知道，就产品和如何做到这一点而言。罗恩，你要确保这一点。

Ron Gorzinski（首席财务官）

我们，我们一直徘徊在86%、87%左右。你知道，我们并不害怕涨到90、90以上。但目前我们认为没有必要。我们的存款生成在我们的足迹中一直很强劲。正如您在第一季度看到的那样，其中很大一部分是货币市场产生的。我们正在摆脱CD方面的束缚。我们认为货币市场类别的关系建立对我们未来来说非常非常特别。除此之外，你也知道，建立关系等等，我们的足迹中有很多存款机会。

布雷特·拉比顿

好的太好了感谢你们的来电，伙计们。

操作者

谢谢我们的下一个问题来自史蒂文斯的拉塞尔·甘珀。您的线路现已开通。请继续。

拉塞尔·冈珀

早上好，伙计们。本季度在你们提供的保证金更新范围内做得很好。

比利·卡罗尔（总裁兼首席执行官）

如果美联储确实保持暂停，您如何看待从现在开始降低存款成本的能力，您是否有一些增量空间，或者我们应该考虑未来存款成本可能面临一些上行压力？罗恩，你想接这个吗？我认为根据拉塞尔的说法，我认为随着利率上升一点，可能会面临更大的压力。但您想讨论有关未来存款成本的想法吗？

Ron Gorzinski（首席财务官）

是的，我们目前相当中立。你知道，我们，你知道，我们的平坦性实际上是由于这样一个事实。我们看到我们的存款组合出现了一些组合变化。你知道，我们的团队在过去几个季度在扩大利润率方面做得很好，但我们看到即将进入一个季节性时期。对于我们来说，第二季度传统上是客户支付税款、其他来源和其他用途的大量现金季度。尽管我们已经通过我们的足迹看到了竞争，但您可能会对此提出疑问。我们的团队在引入存款和降低利率方面做得很好。因此，从本质上讲，我认为我们仍会看到利率小幅上行，但从现在开始我们只看到很少的基点。所以目前相当中性。

拉塞尔·冈珀

好的，这很有帮助。然后，你知道，你把证人带到了这里。让我跟进您的押金成本竞争。

比利·卡罗尔（总裁兼首席执行官）

这也是布雷特“非常好”问题的后续。我的意思是，东南部始终是一个竞争激烈的运营地点。也许只是高水平。你知道，你会如何描述本季度的环境，高水平的竞争是否加剧了？这听起来像是在贷款方面，但也许也涉及存款方面。是的，是的，我会抓住那个的，拉塞尔。是的，我认为竞争正在加剧。我认为这一点没有任何疑问。我的意思是，有很多银行正在寻求增长。我们很幸运。我再次回顾，你知道，我认为我们的流程确实很好，我认为这就是我们能够推动增长并继续以我们满意的速度水平实现增长的原因。但是的，而且双方都有。你知道，布雷特谈到了贷款定价。存款定价方面也是如此。你知道，我们特别关注26年可能会出现一个更平坦的利率环境。我认为保持存款利率更高正在火上浇油。所以你知道，我认为我们会解决这个问题，你知道，但我们的存款增长并不总是对利率敏感。你知道，我知道我们已经，而且我在之前的电话中也谈到过这个问题。你知道，我们公司的财务管理团队，他们在商业银行家的配合下做得非常好，你知道，我们正在引进一些非常优秀的公司。在货币市场现行利率之外运营业务。所以我喜欢，我喜欢我们增加存款方面的方式。我认为我们，我认为我们可以继续这样做。罗恩说，本季度可能会出现一些混合转变，这可能会给我们带来一些短期压力。但是，但总而言之，我仍然认为我们会继续在我们一直在做的相同水平上做这件事。太好了谢谢比利。伙计们，最后一个对我来说非常有帮助，这对获得本季度的产量，

拉塞尔·冈珀

三月份的640和645。

比利·卡罗尔（总裁兼首席执行官）

我总是直接去看第14页的重新定价幻灯片。这些收益率相对于即将到来的收益率是如何保持的？这是类似的水平还是你看到了一些压力？是的，我认为这是，我认为这是接近相同的，也许有点额外的压力对那些罗素。但是，但总而言之，我们的收益率有所回升。所以你知道，我认为我们正在努力保持战略性，并试图提前应对这些利率重置和到期。但是的，我们正在密切关注它，也许会有一点额外的压力，就像今天的新作品一样，但仍然是积极的。罗恩，我不知道你还有什么要补充的。

Ron Gorzinski（首席财务官）

是的，续订和重新定价对我们来说显然是顺风。我们正在更新88%即将重新定价或更新的贷款。这一数字已经上涨了约120个基点。因此，由于它们与今天的利率非常相似，可能会降低10、10个基点，但在该领域仍然非常强劲。

拉塞尔·冈珀

伙计们，这是很棒的颜色。感谢您回答我所有的问题。

比利·卡罗尔（总裁兼首席执行官）

谢谢拉塞尔。

操作者

谢谢.谢谢我们的下一个问题来自kBW的Catherine Mehler。您的线路现已开通。请继续。谢谢.早上好.

凯瑟琳·梅勒

是的，早上好。对利润率的一项后续行动是，您的指导是，本季度利润率将持平，然后在下半年略有扩大。您是否有，在这种情况下您的利率预测是什么？

Ron Gorzinski（首席财务官）

是的，我们很平。我们没有，我们没有假设此时的上涨或下跌。

凯瑟琳·梅勒

好吧所以不再降息了。我们只是处于一个固定费率的环境中。随着今年下半年贷款重新定价更好，我们的情况可能会稳定下来。即使存款成本开始略有上升。好吧，那太好了。感谢您的澄清。然后在费用指南上，看看下一季度的费用指南会很有帮助，该指南仍在以5%左右的年增长率增长。但好奇的是，您是否仍然认为5%的全年费用增长指南是合适的，或者您谈到的招聘中是否有任何内容或您认为我们应该注意的其他内容来建模下半年？

比利·卡罗尔（总裁兼首席执行官）

是的，罗恩。是的，对我来说只是高水平。凯瑟琳，从招聘方面来说，你知道，我们认为我们可以，我们认为我们可以处理一些招聘工作。你知道，我们不会这样做，我们不会出去做非常非常大的广告。你知道，当他们加入时，我们只是有选择地添加合适的制作团队成员。所以是的，我们应该能够随着产量的增加吸收这一点。但罗恩可以谈论指导，但是是的，我不认为我们在未来的预测中有很多真正沉重的费用提升。其中大部分已经融入了罗恩的内心。上面的任何颜色。

Ron Gorzinski（首席财务官）

是的，凯瑟琳，我们对今年剩下的时间有了很大的预测。四分之一比四分之一，我们将保持在a以内。希望保持在3450万至3500万之间的狭窄范围内。我们不期待任何其他事情，你知道，不期待蔓延，除非出现一些战略性的东西。我们仍在寻求到年底将效率比降至60%的目标水平。所以你知道，唯一的另一个项目是可变补偿部分，如果我们确实扩大产量，那么可变补偿部分就会发挥作用。但不，我们看起来可以保持在这个范围内。

凯瑟琳·梅勒

好的太好了非常有帮助.伟大的季度伙计们。谢谢

比利·卡罗尔（总裁兼首席执行官）

谢谢凯瑟琳。

操作者

谢谢下一个问题来自Piper Sandler的Stephen Scouten。您的线路现已开通。请继续。

斯蒂芬·斯库顿

谢谢你们我想回到NIM一秒钟，我有点好奇你们认为NIM持续积极轨迹的最大风险是什么，尤其是在26岁的后半部分。是什么导致这种情况与目前预期的不同？

比利·卡罗尔（总裁兼首席执行官）

你知道罗恩，我会让你尝试一下。你知道，我的只是竞争压力。

Ron Gorzinski（首席财务官）

关于。实际上更多的只是货币市场利率和融资利率。下半场的一个大驱动因素可能是不知道你确切知道在哪里、利率将会到来或者我们将面临什么样的压力。斯蒂芬，我仍然认为，你知道，利率保持稳定。我仍然认为我们可以在贷款收益率方面做得相当好。我认为这可能会带来更多的资金成本压力。罗恩，你还有什么要补充的吗？不，正是。这一切都将是在融资成本，如果我们确实有趋势，我们的组合转移在一个不计息，但实际上这些是唯一的其他项目。

斯蒂芬·斯库顿

好吧我知道你们注意到，更多的增长来自货币市场和储蓄。货币市场利率是否有任何特殊情况，有任何异常情况导致混合转变中的物质回升？我不这么认为.我觉得我们什么都没做。不，我们。特别是艰苦的工作。是啊事实上，我们更喜欢，我们更喜欢卖钱，你知道卖货币市场而不是CD。是的但是，是的，我们没有任何东西，我们没有任何费率促销或任何东西。超出常规，斯蒂芬。好的太好了最后，我想你们注意到纳什维尔的私人银行总监和一些财富管理员工，你们对今天纳什维尔的存在有何感想？鉴于当前的机会，我们是否会继续看到您专注于扩张？如果是的话，那么未来几年会是什么样子？

比利·卡罗尔（总裁兼首席执行官）

是啊你知道，正如我所说，你知道，我们真的，我们真的很倾向于我们所有的领域，你知道，我们有很大的能力来扩大我们许多市场的份额。但显然纳什维尔是一个大城市。这是一个大市场。我们确实开始建立一些良好的势头。几周前我和一些客户一起去了那里，我们那里的精力非常充沛。在过去的几年里，我们增加了一些非常好的团队成员，并且有更多我们想要添加的。所以我认为，随着我们的发展，这是一个对我们来说非常重要的市场。但我们还有很多其他地区的份额也在增长。但我认为纳什维尔对我们来说将是一个非常有利的地方。

斯蒂芬·斯库顿

感谢。波拉德，祝贺这里取得的所有持续进展。

操作者

谢谢下一个问题来自Steve Moss。雷蒙德·詹姆斯您的线路现已开通。请继续。

史蒂夫·莫斯

早上好，伙计们，这里很漂亮。谢谢，戴夫。我的大部分问题都被问到了。客气我的大部分问题都是在这里问的。只是有点好奇，也许管道的组合，你知道，是集中在更多的建设，而不是一个非毕业生cre或只是一种你们如何思考你们是如何感受到这种潜在的组合。

比利·卡罗尔（总裁兼首席执行官）

是的，我会让瑞德深入了解管道并看到更多的情况。但是，是的，我们已经能够保持非常平衡，并且对任何群体都非常不可知。但我认为我们已经能够守住。我仍然认为我们能够坚持下去。但是瑞德，你是否需要任何额外的颜色来说明你如何看待下一个贷款构成现在，比尔，你做到了。

瑞德·米勒

关于我们的重点是什么。我的意思是，清楚地看看我们那里的图表。我认为这套文件的第九页概述了我们的贷款构成。我的意思是，你可能会在这里或那里略有变动，一个百分点或2 1/4到下一个百分点，但总体而言，正如你所看到的，它保持着相当稳定的步伐，因为它与投资组合的组合有关。当你看到我们第一季度的产量时，它几乎完全与本季度相同的指标联系在一起。所以我的意思是，它只是一个持续的坚实的，强大的混合在不同的部分的书。我们专注于这样做。我们已经让我们的银行家团队在这里和那里设置了一些目标领域和专业化。正如米勒早些时候指出的那样，他们中的每一个人都在各个地区和各个不同的市场中，他们中的每一个人都在水桶中承受着自己的重量。所以我的意思是。到目前为止，这是一个，这是一个

史蒂夫·莫斯

非常非常一致的混合。好吧，谢谢。然后也许就扩张而言，比利只是在谈论纳什维尔地区。只是有点好奇，你知道，当你在这里选择性地雇用团队或人员时，你知道，我们是否应该考虑围绕该市场的任何De Novo扩张，或者，你知道，以及这些天对并购的任何想法？我知道你们正在寻求利用现有的基础，但只是更新了那里的想法。

比利·卡罗尔（总裁兼首席执行官）

是啊关于您关于De Novo扩展的第一个问题。还没呢.我的意思是，我认为，你知道，显然我们，上个季度我们谈论的，很高兴能够让佐治亚州哥伦布市开始。我们的团队正在开始在那里建造什么，并且非常快地建造它，我真的很兴奋。所以我对此很满意。但除此之外，什么也没有。我们会考虑，我认为我们可能会考虑在可预见的未来的某个时候在这里增加另一个纳什维尔地区办事处。在未来几年内，也许还有几个其他小型办公室来支持我们的一些市场。但在这方面并没有什么真正的大事。Steve.可能就像我说的，专注于De Novo Columbus地区，然后真正专注于可能只是在全国范围内增长，也许在那里增加一个分支机构，也许在未来几年内在另一两个市场再开设一个分支机构，并且仍然在并购生日门票上保持沉默。哦是的，在并购中。M和A。我忘记了M和A Miller。我们只是，我们开始笑，你知道，你知道，这是，我只是，我喜欢。你知道，我们已经，你知道，我们已经，多年来我们在并购方面取得了成功。但是，天哪，我们几年前做出的这个转变以及我们在销售方面所发挥的领导作用，有机增长，我想你看到了它，结果和它所做的事情，他们的收入增长和每股收益增长，而且，我，我说这需要独角兽才能让我们现在能够改变公司的能力。只有公司和职业道德。只是。是的，我们现在正在做的就是工作。是啊所以，是的，可能。可能有点轻。史蒂夫，优先考虑这一点，但是。但爱我们坐的地方。

史蒂夫·莫斯

非常感谢，并且非常感谢这里的所有电话。非常感谢，伙计们。谢谢

操作者

谢谢提醒一下，如果你想问问题，请按星号，然后按电话键盘上的一个。我们将暂停任何问题登记。我们没有其他问题了，Q & A环节到此结束。现在我想请董事会主席米勒·韦尔本（Miller Welborn）发表闭幕词。

米勒·韦尔本（董事会主席）

谢谢，克莱尔。我感谢今天加入我们的每个人。很高兴和你在一起。所有.正如比利所说，成为这家银行的一员并不断担任招聘人员是一个激动人心的时刻，这是一个遍布整个银行的伟大团队成员，也是伟大的客户。我们非常感谢你们参与其中。谢谢，祝你们有美好的一天。

免责声明：此成绩单仅供参考。虽然我们力求准确，但在此自动转录中可能存在错误或遗漏。有关公司的正式声明和财务信息，请参阅公司的SEC文件和官方新闻稿。企业参与者和分析师的声明反映了他们截至本次电话会议之日的观点，如有更改，恕不另行通知。