邮储银行2025年年报解读

邮储银行2025年年报：稳健中见转型、零售中见进攻、低风险中见压力。

2025年末，邮储银行资产总额18.68万亿元，同比增长9.35%；负债总额17.52万亿元，同比增长9.13%；客户贷款总额9.65万亿元，同比增长8.25%；客户存款16.54万亿元，同比增长8.20%。

全年实现营业收入3557.28亿元，同比增长1.99%；净利润876.23亿元，同比增长1.05%；手续费及佣金净收入293.65亿元，同比大增16.15%。

2025年净利润同比只增长1.05%；平均总资产回报率降至0.49%，加权平均净资产收益率降至8.67%，较2024年的9.84%继续回落；净利息收益率则从2024年的1.87%降到1.66%。

2025年末不良贷款率为0.95%，较2024年的0.90%继续抬升；拨备覆盖率则从286.15%降到227.94%，贷款拨备率从2.58%降到2.17%。好在资本端仍在增强：核心一级资本充足率升至10.53%，资本充足率升至14.52%，抗风险能力总体仍然扎实。 

年报显示，邮储科技贷款余额突破9500亿元，服务科技型企业超10万户；绿色贷款余额突破1万亿元；涉农贷款余额2.51万亿元；普惠型小微企业贷款余额1.80万亿元，两者占客户贷款总额比例均处于国有大行前列；服务中老年客户超3.08亿户，金融社保卡结存卡量超1.32亿张。

4万个营业网点、超6.8亿个人客户、邮政体系协同，广覆盖、深下沉、强普惠，存款强、扩表稳，邮储银行继续保持了大行里少见的零售禀赋和县域优势，规模、收入、利润都在增长，资本也在夯实；但同时，息差下行、ROE回落、不良率小幅上升，也说明它并没有脱离银行业整体承压的大环境。

人工智能：智构‘AI+金融’新基建，以“数据、算法、算力”三大基座支撑前台、中台、后台协同，把AI从营销、审批、客服扩展到全流程生产系统。邮储的数据智能体技术已经在总行+36家分行全面落地服务，部分取数任务耗时从数天压缩到3分钟，结果采纳率达到95%；智能审贷场景下，影像分类准确率98%、信息提取准确率92%，报告生成时长压缩到20分钟；智能营销覆盖5400万+理财营销场景客户，主动授信场景触达用户60万+；云柜服务覆盖90支高频自助交易，人工作业效率提升40%。

邮储的AI路线非常符合银行业本质：解决流程问题，它把AI放在智能营销、智能审贷、智能问数、智能客服、智能外呼、远程服务等场景里，把经验型、人工型流程变成标准化、自动化流程，把零售大行海量客户的数据资产真正用起来。

手机银行11.0、智能外呼、云柜服务共同构成“全域触达”；远程银行和信用卡客服则通过大模型、多意图识别和知识库升级，提高自助解决率与满意度，智能机器人全年服务达2500万人次。

出海：略