【聚焦】2025中国装饰漆零售品牌25强揭晓：市占率下滑，立邦一家独大

10月15日，为了让业界了解建筑装饰漆零售市场发展状况，国内涂料工业专业财经媒体《涂界》（CoatingsIndustry）发布“2025中国建筑装饰漆零售品牌25强排行榜”，榜单汇聚了国内最具影响力的建筑涂料零售品牌。这是《涂界》连续第八年发布该榜单，榜单根据2024年建筑装饰漆零售业务销售收入进行排名，今年榜单入围门槛为XX亿元。

根据统计，今年上榜品牌累计销售收入为284.59亿元，较往年减少了0.70亿元，占全国装饰漆零售市场比例为50.91%，较往年减少了5点7个百分点。从数据来看，装饰漆零售市场集中度大幅下降，主要是由于艺术漆、仿石漆两大快速增长市场涌进了大批企业或品牌，造成市场进一步分散，而立邦、多乐士等头部品牌的艺术漆、仿石漆市占率较小。

装饰漆零售市场需求增长强劲

房地产是建筑涂料的主要应用场景之一。根据国家统计局数据显示2024年，全国房地产开发投资比上年下降10.6%，房地产开发企业房屋施工面积同比下降12.7%，房屋新开工面积同比下降23.0%，房屋竣工面积同比下降27.7%，新建商品房销售面积同比下降12.9%。另根据奥维云网监测数据显示，2024年全国房地产精装修市场新开盘项目1222个，同比减少21.9%；市场规模66.41万套，同比减少28.9%。

尽管如此，建筑装饰漆零售端市场仍保持良好的增长势头，一是得益于立邦、三棵树等头部品牌零售业务业绩稳定增长的带动；二是得益于艺术涂料、仿石涂料以及高端产品销售占比提升；三是由于存量房改造与翻新市场需求稳定，行业企业积极开拓重涂市场，对冲了新建市场需求减少压力。不过，由于整个市场竞争加剧，装饰漆零售销售价格呈下降趋势。

从企业来看，立邦、三棵树、嘉宝莉等多家知名企业的建筑装饰漆零售业务去年的销售收入均实现了不同程度的增长。财报显示，立邦中国2024年实现销售额为5452亿日元，同比增长12.9%。其中，建筑涂料收入4597亿日元（约合人民币217.87亿元），同比增长12.6%。该公司表示，立邦中国的TUC业务由于销量的增加以及在三六线城市的良好销售，销售收入增长了6%。根据披露的资料显示，立邦中国TUC业务占集团收入比例分别约为56%。

根据年报，三棵树2024年实现营业收入121.05亿元，同比下降2.97%，其中受艺术漆和仿石漆业务收入大幅增长，家装墙面漆营收同比增长12.75%至29.67亿元。北新嘉宝莉2024年实现营业收入为32.20亿元（不含2024年1-2月份数据），同比下降1.7%，其中受艺术漆和仿石漆业务收入大幅增长，推动了民建涂料同比增长4.2%。

相较于工程市场，立邦和三棵树头部品牌零售业务近年来整体表现良好。财报显示，立邦中国零售业务2019年-2024年增长率分别为5%、21%、35%、12%、13%、6%，年复合增长率为15.33%。三棵树家装墙面漆业务2019年-2024年增长率分别为29.28%、3.78%、102.97%、18.21%、2.58%、12.75%，年复合增长率为28.26%。从数据来看，立邦和三棵树两大头部品牌零售业务收入平均增速远高于行业平均增速。

根据年报，阿克苏诺贝尔中国区2024年销售额为13.29亿欧元（约合人民币101.27亿元），按欧元计算同比下降4.53%，按人民币计算同比下降4.8%，收入下降主要是装饰涂料业务销量下降，同时还受到不利汇率的影响，不过对中国华润装饰漆业务的收购增加了1%。

根据天眼查，阿克苏诺贝尔漆油（上海）有限公司2024年实现销售总额32.39亿元，上年同期为35.77亿元；阿克苏诺贝尔漆油（广州）有限公司2024年实现销售总额6.559亿元，净利润为7522.29万元。此外，阿克苏诺贝尔在中国的成都、廊坊建有其他两大装饰涂料生产基地。同时，阿克苏诺贝尔2023年还完成收购宣伟在华建筑涂料业务（华润建筑涂料）。

根据财报，紫荆花新材料集团2024年销量同比减少16%至18.40万吨，而营业额同比下跌8%至14.61亿港元（约合人民币13.53亿元），“主要是因为建筑涂料在低迷的房地产市场下面临着相当大的挑战”。此外，中漆集团涂料业务2024年实现销售收入为2.983亿港元（约合人民币2.762亿元），同比减少33.49%，其中建筑涂料收入为0.699亿港元，同比减少60.77%。

受益于“消费品以旧换新”政策的积极影响，以及艺术涂料、仿石涂料以及高端市场需求继续保持强劲，对冲了传统乳胶漆零售市场需求疲软压力，装饰漆零售市场需求仍维持较好的景气度。综合实际情况，涂界数据研究实验室估算2024年全国零售建筑装饰涂料市场价值增长至559亿元。

装饰漆零售市场集中度提升

根据榜单，立邦以XX亿元销售收入再次蝉联榜首，自榜单发布以来已连续八年蝉联冠军。多乐士以XX亿元位居榜单第二，三棵树以XX元销售收入位居第三。三个品牌的排名较往年未发生变化。此外，三个头部品牌去年全国市占率分别为X%、X%、X%，全国市占率累计为38.94%，较上一年减少了3点76个百分点。

此外，嘉宝莉、巴德士、晨阳、统艺、PPG、紫荆花、美涂士分别位居第4-10位。从较往年的排名来看，嘉宝莉未发生变化，巴德士、统艺均上升1位，PPG、美涂士均上升2位，紫荆花下降2位；此外，晨阳、美涂士跻身前十强，而东方雨虹跌出前十强。

根据统计，今年上榜品牌累计销售收入为284.59亿元，较往年减少了0.70亿元，占全国装饰漆零售市场比例为50.91%，较往年减少了5点7个百分点。从数据来看，装饰漆零售市场集中度大幅下降，主要是由于艺术漆、仿石漆两大快速增长市场涌进了大批企业或品牌，造成市场进一步分散，而立邦、多乐士等头部品牌的艺术漆、仿石漆市占率较小。

在榜单前10强中，外资品牌占据3席，国产品牌占据7席。榜单前十强品牌销售收入256.17亿元，较往年减少了1.65亿元；占全国装饰漆零售市场比例为45.83%，较往年减少了5点32个百分点。其中：外资品牌累计销售收入占比74.87%，本土品牌累计销售收入占比25.13%。

从整个榜单来看，外资品牌占据了5席，累计销售收入为196.6亿元，占榜单收入比例为69.08%；国产品牌占据了20席，累计销售收入为87.99亿元，占榜单收入比例为30.92%。除了立邦、多乐士外，PPG、佐敦、都芳等外资品牌都有一定的知名度，并占据一定的市场份额。

从市占率来看，今年仅有5个上榜品牌的全国市占率超过1%，其中立邦不仅占据着整个榜单收入比例高达约51%，同时全国建筑装饰漆零售市占率也高达约26%，装饰漆行业形成了一家独大的局面，收入是其他上榜品牌收入之和。

目前，我国建筑装饰涂料市场呈现分散化、多层次的竞争格局，行业集中度仍较低。由于生产工艺已较为成熟、单品价值较低、产品种类极其繁多等，在庞大的建筑涂料市场中充斥着众多从业企业，我国建筑涂料市场呈现出分散化的竞争格局。同时，由于产品种类极其繁多、应用领域广泛，我国建筑涂料市场也呈现出多层次的竞争格局。

严峻的市场环境加速各种分化

建筑涂料产品主要应用于工业建筑、民用建筑、公共设施和其他基础设施建设工程等，以及存量建筑市场，其发展态势与经济发展大环境息息相关。据国家统计局，2025年上半年，全国房地产开发投资比上年下降11.2%，房地产开发企业房屋施工面积同比下降9.1%，房屋新开工面积同比下降20.0%，房屋竣工面积同比下降14.8%，新建商品房销售面积同比下降3.5%。

受地产行业周期性调整、建筑业需求疲软以及基建项目数量减少，再叠加国内有效需求不足等因素的综合影响，我国建筑涂料市场需求仍处于疲软期，主要是受到工程端需求急剧萎缩的不利影响。不过零售端市场需求仍维持较好的增长，但由于不同企业的业务、渠道及客户结构不一样，导致经营业绩、发展战略和经营策略等方面出现了分化。

从经营业绩来看、立邦、三棵树、多乐士、嘉宝莉、紫荆花、亚士等头部企业出现了分化。根据财报，立邦中国2025年上半年实现销售额为人民币119.37亿元，同比下降12.6%，出现了罕见的下滑。其中，建筑涂料业务实现销售收入为人民币100.29亿元，同比减少14.3%，汇率的不利因素导致降幅比较大，不过以人民币计算则同比下降6.3%。

立邦中国建涂分为TUC和TUB两大业务，其中TUC业务收入占比较大，超过50%。根据财报，2025年第一季度，由于所有地区的销量增加，TUC收入同比增长5%。不过进入2025年第二季度后，TUC业务失速，由于信贷管理水平的提高导致销量减少，TUC收入同比减少11%。

根据半年报，2025年上半年，三棵树实现营业收入58.16亿元，同比增长0.97%，其中三棵树家装墙面漆实现销售收入15.74亿元，同比增长8.43%。该公司表示，公司上半年取得营业收入增长，主要得益于公司近几年的战略转型，零售业务不断发力，特别是马上住、艺术漆、仿石漆的下游双包服务模式，通过快速复制，成为优势业务。

三棵树家装墙面漆收入实现逆势增长，得益于三大新业态（马上住、美丽乡村、艺术漆）的快速增长。根据2025年中报交流纪要，三棵树上半年零售三大新业态占零售比重超30%，成为零售收入增长的主要驱动力。其中，马上住业务收入同比增长120%至2.2亿元，美丽乡村仿石漆业务收入同比增长46%至5.12亿元，艺术漆业务收入同比增长42%至1.2亿元。

根据财报，阿克苏诺贝尔装饰涂料部门2025年上半年实现销售收入为21.10亿欧元，同比减少4%。有机销售持平，价格/组合的增加被较低的销量所抵消。装饰涂料EMEA和装饰涂料LATAM的销量下降，而装饰涂料亚洲的销量持平，装饰涂料中国地区的销量恢复增长。其中，第二季度中国区的销量增加，中国已恢复增长；同时中国区的价格趋于稳定。

北新嘉宝莉2025年上半年实现营业收入18.25亿元，同比大幅增长38.66%。分析认为，营收同比增长主要得益于：一方面由于去年同期营收不含1-2月数据，而今年上半年则涵盖了1-2月数据；另一方面由于工程建涂、零售建涂以及家具漆、工业漆业务收入均实现了逆势增长，特别是工程建涂、艺术漆和仿石漆业务收入同比实现了大幅增长。

今年上半年，北新嘉宝莉精准锚定高端市场定位，取得了显著成效。公司重点发力艺术涂料和石艺漆两大高端品类，上半年全国范围内分别新增超过350家艺术涂料高端门店和超过100家石艺漆高端门店。这一积极的渠道拓展策略，有效填补了市场空白区域，持续提升了嘉宝莉品牌在高端涂料市场的影响力和覆盖广度。

根据财报，2025年上半年，紫荆花新材料集团销量同比减少20%至7.9万吨，而营业额同比下跌7%至6.764亿港元。收入同比下降主要是受到建筑涂料业务业绩下滑的影响。叶氏化工集团表示，“在中国房地产市场持续低迷的情况下，建筑涂料业务虽然继续拓展「紫荆花」及「骆驼」的优质经销商网络，并投入资源在品牌建设方面，但整体营业额下滑。”

根据财报，2025年上半年，亚士创能实现营业收入2.692亿元，同比减少74.18%，其中家装涂料收入同比大幅减少49.84%至0.230亿元。中华制漆销售收入同比大幅下跌29.3%，其中，建筑涂料产品收入同比大幅减少51.2%至1719.0万港元，而零售和工程建筑涂料业务收入均同比大幅减少。

近年来，我国房地产市场处于持续下行通道，导致整个建筑涂料市场需求疲软；同时，涂料市场进入存量竞争阶段，发展速度放缓，市场竞争日益激烈。尽管如此，但部分头部品牌仍对未来充满信心，仍寻求继续投资扩充产能进一步抢占市场份额。

比如立邦中国旗下全资子公司立邦新型材料（安徽）有限公司计划总投资2000万吨建设水性涂料技改项目，该技改扩建项目可实现新增年产20万吨新型环保内外墙水性涂料的生产能力。此外，广州立邦涂料有限公司计划总投资6710万元建设年产40万吨水性涂料扩建项目，新增年产30.9万吨水性乳胶漆、年产9.1万吨真石漆涂料，等等。

去年，阿克苏诺贝尔计划在廊坊装饰漆工厂投资扩充至年产能20万吨，计划在上海装饰漆工厂投资扩充至年产能29.22万吨，两笔投资累计新增水性装饰漆产能高达23.28万吨。此外，三棵树在福建秀屿、安徽明光、河南濮阳三大基地投资扩充建筑涂料产能。嘉宝莉则在广东江门、安徽明光、四川、河北四大生产基地投资扩充了仿石漆产能，同时计划在江门投资扩充艺术漆产能。

从发展战略和经营策略来看，一批企业开始削减建筑涂料产能，转而投资布局工业涂料市场，而像立邦、三棵树、多乐士、嘉宝莉等企业仍在继续投资人才团队、扩充产能、强化品牌、扩充渠道网络等，试图进一步扩大市场份额。此外，以工程业务为主的企业，积极寻求转型调整，强化C端或其他业务来破局，比如富思特、固克、亚士等企业布局零售或工业涂料或绿色修缮等业务。

上海市宝山区汶水路1555号5楼E8051嘉宝莉展厅

一二线城市的新建市场趋于饱和，大批企业加大渠道下沉力度，向四五六线的县乡镇市场开拓新建市场需求，像立邦、多乐士等在乡镇市场薄弱的品牌则加快下沉，特别是大批中小企业由于自身品牌、资金、团队等方面较为薄弱，于是快速布局县乡镇市场拓展艺术漆、仿石漆业务。与此同时，三棵树、嘉宝莉等品牌则向高端发力，加快布局一二线市场。

存量房市场将成为建筑涂料行业新的增长点。根据国家住建部相关工作安排，2000年以前建成的城市老旧小区都将纳入城市更新的改造范围，同时将城中村改造的范围扩大到全国地级及以上城市，在2023年新增100万套基础上，继续扩大改造规模。存量房更新改造涵盖内外墙、屋面、车库等部位维修，将为建筑涂料行业市场需求带来较大的增长。于是各大涂料企业纷纷加大力度拓展存量改造市场。

在当前市场环境下行业、市场竞争强度加剧的背景下，部分中小企业经营状况不断恶化，加速行业分化，市场集中度也在不断提升。近几年来，建筑涂料市场需求压力大，但供给端也在加速出清。伴随行业的出清，对一些优质的头部品牌而言，实际上也是一种机遇，因为根据发展规律，一个行业经营压力越大的时候，头部企业的马太效应就会越显著。

在市场变化和需求调整的背景下，建筑涂料产业链是更加离散的市场，行业的生存门槛提高，对企业的运营能力提出了很高的要求。对于头部品牌来说，具备渠道完善、品牌影响力大、多品类拓展和集成供应的优势，同时能提供产品和服务的综合性解决方案，将给用户带来更多便利，随着经济发展和市场需求恢复，也能获得更多的机会和赢得市场份额。（涂界）

2025中国装饰漆零售品牌25强榜单

说明：1、上述品牌含家装木器漆业务收入（单位为：亿元），但不含工程建筑涂料、施工服务等业务销售收入，部分品牌涵盖了少量辅料辅材收入。2、多乐士品牌代表阿克苏诺贝尔在华建筑涂料业务，涵盖了华润漆品牌建涂业务；PPG品牌代表PPG贝在华建筑涂料业务，涵盖了芬琳漆品牌建涂业务。3、一些品牌的零售业务销售收入为估算，如有差池，请以各企业的实际销售收入数据为准；4、本排行榜仅作行业研究，不构成对相关公司二级市场的任何操作建议，榜单中数据仅供参考。