中信银行科技金融“特色打法”：产品破局、生态赋能、协同增效

产品破局：为“实验室到生产线”提供金融赋能

如果说传统银行信贷以“历史财务表现”为核心依据，那么银行的科技金融业务则以“未来潜力”为导向。

如何突破财务依赖，使科技金融能更早介入创新链条？中信银行一项创新产品给行业提供了借鉴：8月，中信银行北京分行在北京股权交易中心认股权综合服务试点平台完成首笔选择权贷款认股权线上转让业务。

此次转让认股权的标的企业是北京一家“专精特新”专板中聚焦于空间激光通信技术的高新技术企业，也是北京市商业航天和低空经济产业投资基金的被投企业。中信银行北京分行创新采用“贷款+认股权”的模式支持企业发展，在北股交认股权平台完成认股权登记确权后，近期提交认股权转让申请，通过认股权平台线上交易。

以往的银行信贷依赖企业提供房产、土地等固定资产作为担保或抵押，但这种模式对轻资产科技企业形成壁垒——许多科技企业的核心资产是知识产权、技术专利或人才团队，难以抵押。中信银行的这项“选择权贷款”业务，以银行信贷超前布局优质早期科技企业，既拓宽了科技企业的融资渠道，也是银行做好科技企业耐心资本的良好体现。

在科技创新领域，全国各地的资源禀赋存在差异，科技基因的构成不同。中信银行充分考虑这个因素，鼓励各分行结合区域特征，推进属地化产品创设。首笔“中试研保贷”顺时而生。

该项目标的是西安交通大学重点科技成果转化项目，中信银行西安分行通过“科技成果贷”提供研发投入等流动性资金；保险公司通过“科研保”提供发生重大经营困难等风险补偿。“中试研保贷”相当于同时提供了“信贷支持”和“风险补偿”的双重保障，助力科技企业完成从实验室到生产线的成果转化过程。

在前期创新的基础上，中信银行北京分行参与试点了“中试保险+科技成果转化贷+选择权贷款”创新项目，新颖的组合方案形成“前端资金支持+后端风险兜底”的全链条保障体系，实现银行、企业和保险公司的“三赢”。

像案例中面临融资难题的科技企业在全国范围内还有很多。面对不同企业的特性和服务需求，中信银行以产品破局，形成了具有市场竞争力的产品服务体系：不仅有“科技成果转化贷”“火炬贷”“科技企业积分卡”等“拳头产品”，还提供覆盖了从企业的种子期、成长期到成熟期，企业发展各阶段的全谱系产品。

生态赋能：多方合力打造科技金融“朋友圈”

科技发展，一日千里，科技企业对金融的需求同样如此。实践证明，银行仅在产品层面的服务还远远不够，以“贷款”为核心产品，相对单一服务模式，难以满足科技企业多元化需求。迅速成长的科技企业不仅需要资金，还需要技术对接、政策咨询等综合化服务，以解决科技金融业务中信息不对称、风险控制难、服务碎片化等关键痛点。

如何做到既能看懂科技企业的报表，又能看懂科技企业所在的行业赛道，更能看到企业的融资、产业对接、政策解读等综合需求？对此，中信银行的解题思路是：生态赋能、多方合力。

中信银行前瞻布局，2022年末，在总行设立了科技金融中心，统筹全行科技金融业务推动。中信银行科技金融中心由投资银行部与科技金融中心合署办公。这种创新模式下，中信银行把差异化发展作为核心竞争力，既发挥投资银行部在专业价值判断、产品创新意识、资源整合能力等方面的突出优势，又整合了银行在信贷融资方面的资源和经验。

随着科技金融的快速发展，银行之间的产品差异逐渐缩小，同质化竞争使得银行努力通过产品和服务差异化来吸引客户。在科技金融中心的带动下，中信银行不再只是传统的贷款支持，而是转变为多方协作，联合政府部门、投资机构、产业龙头、行业协会、科研院所等多方力量，打造了“资本助力圈、上市培育圈、政策扶持圈、产业牵引圈、成果转化圈”五大生态圈，为科技企业提供覆盖全周期、全链条的多样化金融服务。

通过金融“朋友圈”的生态赋能，中信银行整合多方资源聚焦科技企业在不同发展阶段的需求，贯穿创新链、产业链、资金链、人才链，通过多方联动融入优质企业梯度培育体系，持续提升科技金融服务的有效性和精准性。

协同增效：以综合化服务未来的星辰大海

中信银行依托中信集团金融与实业的综合禀赋优势，打造出国内银行业中独有的特色化、差异化的中信金融服务模式。

中信银行的科技金融业务亦是受益如此，中信集团为中信银行科技金融的发展提供了难以复制的资源池。2024年7月，中信银行联合金石投资、中信建投资本、中信投资控股等多家中信系投资机构，正式启动中信股权投资联盟生态圈。中信股权投资联盟生态圈发挥各家投资机构的优势，推动构建“股贷债保”一站式综合金融服务模式，引导可以长期投入的耐心资本，流向更早期、规模更小的科技企业所处的关键领域和薄弱环节。截至目前，中信股权投资联盟在管基金规模已突破3200亿元，投资孵化科技企业超过1100家。

在中信银行、中信证券、中信建投证券、中信信托、中信保诚人寿等中信集团各机构的通力协作下，中信股权投资联盟与中信金控投行子委员会、中信企业家办公室形成“三大动力引擎”，共同开创了中信银行科技金融立体化服务新格局。

以“实力”为刃，以“实绩”为尺。在实践中，中信银行以“风险可控”为前提，通过专业化、差异化、生态化的服务模式，实现科技与金融的良性互动并取得长足发展：截至2025年6月末，中信银行科技企业贷款余额6606.37亿元，较上年末增长8.14%。中信银行科技金融客户9.21万户，较上年末增长7.63%；深入推进国家级专精特新企业及制造业单项冠军企业服务对接，截至2025年6月末，两大客群合计开户10947户。

“图难于其易，为大于其细”。为协力做好科技金融大文章，中信银行以产品破局、以生态赋能、以协同增效，以高效率“体系”、高质量“创新”、高水平“风控”服务科技创新领域。未来，中信银行将持续践行党中央决策部署，打造专业化、专属化科技金融经营体系，以组织架构、体系创新和稳健发展的动态均衡，探索科技金融特色化发展之路。