Astronics Corporation Announces Plans To Offer $210M In Convertible Senior Notes Due 2031 In A Private Offering. Company May Also Grant Initial Purchasers An Option To Buy An Additional $15M In Notes Within 13 Days Of Issuance

天文学公司（纳斯达克股票代码：ATRO）（“天文学”或“公司”、“我们”或“我们的”）今天宣布，根据市场和其他条件，拟向有理由认为是合格机构买家的人进行私人发行，根据1933年证券法（经修订）下的规则144 A，向有理由认为是合格机构买家的人发行本金总额为2.1亿美元的2031年到期的可转换优先票据（“票据”）。Astrics还预计将授予票据的初始购买者一项选择权，购买本金总额最多为1，500万美元的票据，并在票据发行的第一个日期开始的13天内结算。

附注

该票据将是Astrics的高级无担保债务。票据将于2031年1月15日到期，除非提前转换、赎回或回购。2030年10月15日之前，票据仅在满足某些条件并在某些时期内可兑换，此后，票据将随时可兑换，直至到期日前第二个预定交易日营业结束。转换后，Astrics将通过支付高达待转换票据本金总额的现金来履行其转换义务，并就超过被转换票据本金总额的剩余部分（如有）的转换义务（视情况而定）支付和/或交付现金、其普通股股份或现金和普通股股份的组合（视情况而定）。票据的利率、初始转换率和其他条款将根据发行定价确定。

Astrics打算使用此次发行的净收益（i）支付下文所述的上限看涨交易的成本，以及（ii）连同ABL循环信贷融资项下的借款，以现金回购其未偿还的2030年到期的5.500%可转换优先票据（“2030年票据”）的一部分，如下所述。

如果预期授予初始买家购买额外票据的选择权被行使，Astronics打算使用出售此类额外票据的一部分净收益进行额外的上限看涨交易，并将任何剩余净收益用于一般企业目的，包括偿还ABL循环信贷融资项下的借款。