中海油(00883)升逾4% 机构指公司在油价下行期业绩韧性凸显

金吾财讯 | 中海油(00883)午后股价维持高位，截至发稿，涨4.02%，报19.39港元，成交额32.06亿港元。A股中海油(600938)同步上扬，惟涨势略逊，暂报25.75元，涨1.1%。

光大证券指出，2025H1，国际油价震荡下行，布油均价为70.81美元/桶，同比-15.1%，Q2受贸易冲突和OPEC+增产影响，国际油价快速下跌，Q2布油均价为66.71美元/桶，同比-21.5%，环比-11.0%。25H1境内天然气需求小幅增长，消费量同比增长2.1%。公司克服国际油价震荡下行压力，在增储上产、严控成本方面持续发力，盈利能力韧性凸显，高质量发展步伐稳健。

该机构维持对公司的盈利预测，预计公司25-27年归母净利润分别为1354/1398/1443亿元，折合EPS分别为2.85/2.94/3.04元/股，该机构依然看好公司“增储上产”的潜力和成本控制能力，公司业绩有望穿越油价周期实现长期增长，维持对公司的“买入”评级。