光模块短线跳水，新易盛、中际旭创盘中跌超3%！

（来源：ETF全知道）

7日早盘，光模块等AI硬件短线跳水，创业板人工智能回调超2%。截至发稿，长芯博创一度领跌超5%，新易盛、中际旭创盘中均跌超3%，联特科技、天孚通信、国投智能、恒信东方等多股跟跌逾2%。

热门ETF方面，同标的指数规模最大、流动性突出的$创业板人工智能ETF华宝(159363)单边下挫2%，资金逢低抢筹，实时成交额超1亿元，资金盘中净申购5200万份。

消息面上，AI硬件端并无明显利空，短线跳水或为市场情绪所致，日内波动或不改长期趋势。结合市场消息来看，下游AI应用方向迎来多重催化，有望继续催化算力+应用端行情：

1、政策方面，重要会议审核通过《关于深入实施“人工智能+”行动的意见》，表明政策层面高度重视AI应用落地。

2、海外方面，受业绩兑现催化，美股AI应用龙头Palantir股价再创历史新高，总市值超过4000亿美元。

3、消息面上，2025世界机器人大会即将举办，机器人作为AI最具前景的应用之一，有望催化新一轮AI行情。

银河证券指出，AI应用强赋能，算力硬件高成长可期。当下时点，算力板块仍处于快速发展周期中，且各家对于大模型的投入也将持续发展，在流量入口争夺以及广阔应用市场想象空间的驱动下，并不会因为一家流量入口独大而有所下调，作为其最重要的算力底座需求端也将日趋旺盛。

展望2025年下半年，中信证券表示，AI主线创新继续，带动产业链上下游落地提速，景气创新方向频出，驱动行业加速成长，建议继续重点布局“AI主线”，看好AI应用及算力板块机遇。

就当前AI交易是否拥挤等问题，兴业证券指出，6月以来，AI板块凭借景气优势和风险偏好支撑持续跑赢全A，但从滚动收益差、成交占比、拥挤度等指标来看，AI板块尚未来到过热区间，AI行情有望向更多AI+领域扩散。

把握算力+应用核心机会，建议重点关注全市场首只的创业板人工智能ETF华宝（159363）及场外联接（A类023407、C类023408），标的指数约七成仓位布局算力，三成仓位布局AI应用，高效地捕捉AI主题行情，并且重点布局光模块龙头“易中天”，兼顾IDC算力租赁、云计算等热门赛道。

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