碧桂园公布境外债务重组新进展：拟通过现金、债券与股权转换等方案进行债务优化

4月11日早间，碧桂园（HK02007，股价0.43港元，市值120.35亿港元）公布了境外债务重组新进展情况。

根据公告，碧桂园已与持有大量现有债务的债权人（专案小组）达成了重组建议的主要条款，这些债权人持有的现有债券债务本金总额占29.9%。此外，碧桂园还接近完成与协调委员会若干成员的协商，待协商完成后，这些成员将进行内部程序以取得签署重组支持协议的相关批准。

建议重组的范围包括现有债务的范畴，整体未偿还本金总额约为140.74亿美元，连同与该未偿还本金相关的所有应计未支付利息（包括违约利息）。

对于重组的具体方式，碧桂园在公告中提到了可供债权人选择的五个计划对价选项：

1.将计划索偿额转换为最高达2亿美元的现金。

2.将发行本金总额最高达20亿美元的新零息强制性可转换债券，到期日为参考日期后78个月，其可按初步转换价每股2.6港元转换为公司普通股。

3.发行本金总额最高达55.007亿美元的强制性可转换债券和本金总额最高达27.093亿美元的新年利率2.5厘中期工具。

4.发行新的零息强制性可转换债券和新年利率2厘长期工具。

5.发行本金总额最高达15亿美元的新年利率1厘长期工具。

碧桂园提到，此次重组预计将为碧桂园带来显著益处，包括通过债务转股权和现金要约收购减少债务，显著降低加权平均融资成本，提供稳定的资本结构以支持业务恢复和非核心资产的有序处置，增强偿债能力，减轻境外流动性压力。控股股东的支持也显示了对公司长期业务价值的信心。

在4月的月度管理会议上，碧桂园董事会主席杨惠妍表示：“当前公司获得了政府、供应商及债权人等多方面的充分理解和支持。尽管当前依旧面临诸多困难，但情况正朝着比之前更有利的方向前进，一切都在向好的态势发展。”

封面图片来源：每经记者 黄婉银 摄