港股概念追踪 |全球集装箱运力激增，集运市场持续上行周期（附概念股）

地缘纷纷扰扰，但难改绕航现状。

6月以来连续多期的SCFIS欧线传递出提涨的有效落地，若按此涨幅节奏，下周一公布的SCFIS欧线或有望突破5000点，重点关注7月各船司提涨情况及货量对运价落地的影响，前期多单继续持有。

“客户付的运费，有时候比货值都要高了。”广州某外贸企业负责人李炎在接受记者采访时表示。

了解决运力不足的问题，船东开始紧急调动其他航线运力，同时加大租船数量，导致租船市场价格走强。

也有船东希望通过建造新船以增加运力。某大型造船上市公司工作人员向记者表示：“目前全球船市景气度较高，各家船企几乎达到满产状态，全球船企的订单覆盖率已经达到了3.5年以上，公司已经接到了2028年的订单。”

国联证券发布研报称，集运行业需从全球贸易周期和行业生命周期角度，选择全球经济上行和行业产能紧缺阶段投资。

但随着近年来黑天鹅事件的频发，意外冲击造成的供给阶段性紧张扭转了供需关系，使得长周期视角下的供大于求转变为短时间的供不应求，由此带来运价的超预期上涨。

同时，航运联盟、行业格局发生的重大变化，或有助于缓和产能过剩情况下的价格竞争。

此外，2024-2026年，供给增速略大于需求增速，但需要重视可能发生的意外冲击对于供需关系的逆转。

海运企业：中远海控(01919.HK)、海丰国际(01308.HK)、东方海外国际(00316.HK)、中远海发(02866.HK)

集装箱企业：胜狮货柜(00716.HK)、中集集团(02039.HK)。