港股概念追踪 | 海运市场掀起“涨价潮”！部分航线涨幅接近70% 机构指长期供应压力仍存(附概念股)

据央视财经消息，海运市场有明显的淡旺季特征，运费增长一般伴随着海运旺季出现。近期，行业却在淡季掀起“涨价潮”。马士基、达飞、赫伯罗特等头部船公司纷纷发布涨价函，部分航线涨幅接近70%，一个40英尺的集装箱，运价上涨最多的达到了2000美元。

据上海一家国际货运代理企业总监介绍，公司最近收到多家船公司涨价的通知。不过，此轮调价并不是全线调价，调价航线的范围主要集中在美国、南美、红海等方向。

该总监展示了近4年的集装箱运价指数走势，图表显示，多个年份的集装箱运价指数在3月份、4月份都有所走高。这是因为每年的3月份、4月份是“美国线”长约的谈判季。而当下的推涨，除了常规的季度调价外，部分原因也是为了增加未来签约时的谈判筹码。

而本轮运费涨价中，比起长期合约，即期合约受到的影响更大。

上海一家船公司相关负责人表示，一种是做即期市场，就是随行就市，市场上涨的时候，对于这部分船我们会适当提高租金水平。以BDI(波罗的海干散货)指数为例，相对于2023年同期已经上涨近80%。有些船我们锁定一到两年的长期租约，尽管市场上涨或下跌，对那批船舶是没有什么影响的。

面对这一轮调价潮，下游货主在选择船公司和航线上也更谨慎，询价次数也会更多。

对于市场价格，货主知道变化多，所以询价也会更多。比如他们通常会一个月或者一个季度让我们更新价格，但是现在他们甚至推出线上竞价，每天都有几十个报价 ，来取得最佳的解决方案。

业内人士认为，此轮涨价受红海危机影响较大。不少集装箱船选择放弃红海航线，绕行好望角。据估算，以远东至欧洲航线为例，由于绕道，船舶单向运输时间拉长了8天，燃油成本增加了65万美元。所以很多发货紧急的货主会选择铁路货运作为替代方案。

和合期货指出，中东局势不断升级，地缘冲突扰动市场情绪，集运市场风险加大，促使多航司陆续宣布上涨5月运价，且五一假期高停航规模导致的运力偏紧，也使近期货量有所增长，多重利好加持下，集运市场偏强运行。

不过运力方面，长期供应压力仍存，根据Alphaliner最新航运市场工序增长预测，今年运力供给增长9.8%、需求增长3%，供过于求达6.8%，预估2023年全年，全球集装箱船交付量将超过230万TEU，同比增长8.2%;预计2024年交付量将达到293万TEU，同比增长9.1%;2025年交付量下降至194万TEU，增速回落至4.9%，其中，2023-2024年累计将增加载货量1.5万TEU以上的船舶高达148艘，运力为267万TEU，即2023-2024年新增的运力中，有一半运力将投放至欧地航线，若这些运力全部释放，欧地航线运力过剩问题进一步恶化。

需求方面，和合期货认为，着眼于欧洲经济情况，欧洲英德等国经济数据表现疲态，通胀压力下，货量需求增长缓慢，需求复苏不及预期。而美国市场经济表现仍有韧性，所以美西航线表现由于亚欧航线。

相关概念股：

中国外运(00598)：本集团是中国具有领先地位的综合物流服务提供商。公司通过四大分部运营。货运代理分部在制定时限内将货物运送至指定收货人以及提供与货运代理相关的船务代理服务。物流分部提供全程物流服务。仓储及码头服务分部提供仓储、堆场、集装箱装卸站及码头服务。其他服务分部提供汽车运输服务、船舶承运服务及快递服务。

太平洋航运(02343)：主要从事自有并租赁运营灵便型、超灵便型等干散货船，专注于全球小宗商品干散货海运业务。公司共拥有自有船队现有115艘小灵便型干散货船及超灵便型干散货船，并合共营运约243艘自有及租赁货船。

东方海外国际(00316)：公司是一家主要从事货柜运输及物流业务的投资控股公司。公司及其子公司通过两大分部运营：货柜运输及物流分部，以及其他分部。货柜运输及物流分部从事在太平洋区、大西洋区、欧亚地区、澳洲与亚洲地区，和亚洲区内等主要航线进行环球货柜运输业务。除此之外，其亦就货物有效储存及流动的管理及留控提供综合服务。