大和：升碧桂园服务目标价至88港元，评级“买入”

大和发布研究报告，重申碧桂园服务(6098.HK)“买入”评级，目标价由61.2港元升至88港元，列为行业首选之一。

报告称，公司去年纯利升61%至26.9亿元人民币，高于早前盈喜指引及市场预期的25.2亿元人民币。公司全年宣派每股21.87分人民币，同比增长44%。

大和表示，公司也宣布收购蓝光嘉宝(2606.HK)超71%权益，作价54.32亿元人民币，相当于今年预测市盈率10倍。目标2021-25年间整体收入年均复合增长达50%，2025年收入达1000亿元人民币，当中物业管理占500亿元人民币，增值服务占300亿元人民币，城市服务占200亿元人民币。