Potbelly公司将以约5.66亿美元的交易被RaceTrac收购

高增长社区三明治店概念将被领先的便利零售商以每股 17.12 美元的价格收购

芝加哥，2025 年 9 月 10 日（GLOBE NEWSWIRE）-- 标志性社区三明治店概念 Potbelly Corporation（纳斯达克股票代码：PBPB）（“Potbelly”或“公司”）今天宣布，Potbelly 和 RaceTrac, Inc.（“RaceTrac”），美国最大的私营公司之一和领先的便利店零售商，已达成最终合并协议，根据该协议，RaceTrac 将以每股 17.12 美元的价格发起要约收购 Potbelly 的所有流通股，全现金交易，股权价值约为 5.66 亿美元。

此次收购预计将于 2025 年第四季度完成，但须满足惯例成交条件并获得监管部门的批准。

战略契合度和未来愿景
Potbelly 成立于 40 多年前，总部位于芝加哥，以其热腾腾的三明治、招牌沙拉和手工奶昔赢得了众多忠实顾客。公司已奠定了坚实的增长基础，目前在全美各地开设了 445 多家自营店和特许经营店，并制定了达到 2,000 家门店的长期目标。

Potbelly 总裁兼首席执行官 Bob Wright 表示：“RaceTrac 的战略愿景，包括其对品质的承诺，与我们以美味佳肴和良好氛围取悦顾客的使命完美契合。近年来，我们已将 Potbelly 定位为以特许经营为主导的加速增长，此次交易巩固了我们的发展方向，同时为股东带来了确定且直接的价值。借助 RaceTrac 的资源，我们将为这个卓越的品牌开启新的机遇，同时秉承 Potbelly 独特的社区三明治店体验。”

此次收购是RaceTrac的一项重要举措，为其投资组合增添了又一个标志性品牌。RaceTrac总部位于亚特兰大，在美国14个州运营着800多家^RaceTrac®和RaceWay®^品牌的便利店，为顾客提供价格优惠的燃油、现煮咖啡以及种类繁多的食品和饮料，并通过遍布美国和波多黎各的约1,200家海湾石油^®品牌加油站为消费者提供燃油。这家家族企业自1934年以来一直为顾客提供服务，拥有超过10,000名团队成员。

RaceTrac 首席执行官兼董事会主席 Natalie Morhous 补充道：“我们两家公司合计拥有超过 130 年的历史，致力于为顾客提供热情友好的服务，并为他们提供一个享受生活日常的场所，让他们倍感愉悦。Potbelly 作为深受喜爱的社区三明治店，一直以来都深受顾客喜爱，我们为它的发展历程感到自豪，并很高兴能够扩大我们以便利为导向的品牌家族。我很高兴欢迎 Potbelly 的 5,200 多名团队成员和特许经营合作伙伴加入 RaceTrac 大家庭。携手合作，我们将以更有意义的方式为顾客提供服务。”

作为多部门、多市场面向消费者的企业，RaceTrac 和 Potbelly 拥有互补优势，包括房地产、特许经营、运营、食品创新和营销方面的核心能力，合并后的 RaceTrac 和 Potbelly 有望实现更大增长。

交易详情
根据合并协议条款，RaceTrac 的全资子公司 Hero Sub Inc.（简称“合并子公司”）将发起要约收购，以每股 17.12 美元的现金收购 Potbelly 全部流通股。该收购价格较 Potbelly 截至 2025 年 9 月 9 日的 90 个交易日成交量加权平均价格溢价约 47%。Potbelly 董事会一致建议 Potbelly 股东在要约收购中出让其持有的股份。此外，Potbelly 的所有董事和高管均已签署支持协议（受某些条款和条件约束），并同意在要约收购中出让其持有的股份，约占 Potbelly 流通普通股的 11%。

此次要约收购的完成将取决于合并协议中规定的某些条件，包括至少占 Potbelly 已发行股份总数的多数、《HSR 法案》规定的适用等待期到期或终止以及其他惯例条件。要约收购成功完成后，RaceTrac 将通过第二步合并以相同的每股价格收购所有未在要约收购中提交的剩余股份。

在交易完成之前，两家公司将继续独立运营。

顾问

美国银行证券 (BofA Securities) 担任 RaceTrac 的独家财务顾问，Kilpatrick Townsend & Stockton LLP 担任其法律顾问。Piper Sandler 担任 Potbelly 的财务顾问，Kirkland & Ellis LLP 担任其法律顾问。

关于 Potbelly

Potbelly Corporation 是一家社区三明治概念店，40 多年来一直致力于为顾客提供热腾腾的三明治、招牌沙拉、手工奶昔和其他新鲜出炉的菜单，并根据顾客的需求进行定制，让顾客满意。Potbelly 承诺在体现当地社区特色的环境中提供新鲜、快捷、友好的服务。自 1977 年在芝加哥开设第一家门店以来，Potbelly 已扩展到美国各地社区，在美国拥有超过 445 家门店，其中包括超过 105 家特许经营店。欲了解更多信息，请访问 Potbelly 网站www.Potbelly.com 。

关于 RaceTrac, Inc.

RaceTrac, Inc. 是一家家族企业，总部位于佐治亚州亚特兰大，是美国最大的私营公司之一，自 1934 年以来一直为顾客提供服务。该公司的零售品牌包括遍布 14 个州的 800 多家^RaceTrac®和^RaceWay®零售店，以及遍布美国和波多黎各的约 1,200 家^Gulf®品牌零售店。RaceTrac 在 RaceTrac、RaceWay 及其附属公司 Energy Dispatch 和 Gulf, Inc. 拥有超过 10,000 名团队成员。欲了解更多信息，请访问 RaceTrac 的网站www.RaceTrac.com 。

有关要约收购的更多信息及其获取方式

上述要约收购（“要约”）尚未开始。本新闻稿仅供参考，并非购买任何证券的要约或出售任何证券的要约邀请，亦不替代RaceTrac和Hero Sub Inc.（“合并子公司”）在要约开始时向美国证券交易委员会（“SEC”）提交的要约材料。购买公司普通股流通股的邀请和要约将仅根据RaceTrac和合并子公司计划向SEC提交的要约材料进行。要约开始时，RaceTrac和合并子公司将根据附表TO提交要约收购声明，而公司将根据附表14D-9提交与要约相关的邀请/推荐声明（“邀请/推荐声明”）。

要约材料（包括收购要约、相关送文函及其他若干要约文件）及招揽/推荐声明将包含有关拟议合并及其各方的重要信息。本公司投资者及股东务必在这些文件发布后仔细阅读（以及可能不时修订或补充的文件），因为这些文件将包含本公司投资者及股东在作出任何有关在要约中出售其股份的决定前应考虑的重要信息。

要约材料（包括购买要约及相关的送文函）以及招揽/推荐声明将在公司网站 https://investors.Potbelly.com 的“SEC 备案”栏目下免费提供给公司所有投资者和股东，并且（一旦提供）将免费邮寄给公司股东。公司网站中包含的或可通过公司网站访问的信息不构成本通讯的一部分，亦不通过引用纳入本通讯。要约材料（包括购买要约及相关的送文函）以及招揽/推荐声明也将在美国证券交易委员会网站 www.sec.gov 上免费提供。除本收购要约、相关转让函及其他若干要约文件以及招揽/推荐声明外，公司还向美国证券交易委员会 (SEC) 提交年度、季度和临时报告、代理声明及其他信息。您可在美国证券交易委员会 (SEC) 网站 www.sec.gov 或公司网站 https://investors.Potbelly.com 的“SEC 文件”栏目免费查阅公司向 SEC 提交的任何报告、声明或其他信息。

关于前瞻性陈述的警示声明

本文件中包含或通过引用纳入的某些陈述，除纯粹的历史信息外，包括与RaceTrac收购公司有关的陈述以及与公司业务和预期经营业绩有关的任何陈述，以及这些陈述所基于的假设，均属于“前瞻性陈述”。这些前瞻性陈述通常包括预测性质的陈述，取决于或提及未来事件或条件，并包含诸如“相信”、“计划”、“预期”、“预计”、“估计”、“期望”、“打算”、“战略”、“未来”、“机会”、“可能”、“将”、“应该”、“或许”、“潜在”等词语或类似表述。前瞻性陈述基于管理层当前的预期和信念，以及有关未来事件的一系列假设、估计和预测，并不构成对未来业绩的保证。这些声明受风险、不确定性、情况变化、假设和其他重要因素的影响，其中许多因素超出了管理层的控制范围，可能导致实际结果与前瞻性声明中讨论的结果存在重大差异。此类前瞻性声明包括与完成公司、RaceTrac 和 Merger Sub 于 2025 年 9 月 9 日达成的合并协议和计划（“合并协议”）中所述交易的能力和完成时间有关的声明，包括各方满足要约完成条件和合并协议中规定的其他条件的能力以及终止合并协议的可能性。由于众多风险和不确定性，实际结果可能与当前预期存在重大差异，包括但不限于：(i) 拟议交易可能无法及时完成或根本无法完成的风险；(ii) 要约中投标的公司普通股数量的不确定性； (iii) 与合并协议相关的法律诉讼风险，可能导致大量的辩护、赔偿和责任费用；(iv) 可能出现针对公司的竞争性要约或收购提案；(v) 完成要约或合并子公司与公司的合并（“合并”）的任何或所有条件可能无法满足或被豁免，包括政府机构可能禁止、延迟或拒绝批准完成要约或合并；(vi) 发生任何可能导致终止合并协议的事件、变更或其他情况；(vii) 交易中断对公司业务的影响，以及交易的宣布和悬而未决可能使建立或维持与员工和业务伙伴的关系变得更加困难；(viii) RaceTrac 实现拟议交易预期的协同效应和整合公司业务的能力； (ix) 竞争；(x) 公司营销策略的有效性；(xi) 总体经济状况，包括通货膨胀的影响；(xii) 公司成功实施其商业战略的能力；(xiii) 公司特许经营商的成功；(xiv) 公司增加销售和客流量的举措的成功，包括公司特许经营举措的成功；(xv) 商品、能源、劳动力和其他成本的变化；(xvi) 遵守公司信贷安排中的契约；(xvii) 公司吸引和留住管理层和员工以及为餐厅配备足够员工的能力；(xviii) 消费者对行业相关公共卫生问题和食品安全看法的反应；(xix) 公司管理其增长的能力；(xx) 声誉和品牌问题；(xxi) 商品的价格和供应情况；(xxii) 消费者信心和消费模式；以及 (xxiii) 天气状况。上述因素应与公司不时向美国证券交易委员会 (SEC) 提交的公开文件中讨论或指明的风险及警示声明一并阅读，包括公司最新的截至2024年12月29日的10-K表年度报告、10-Q表季度报告和8-K表当期报告。所有这些文件均可在Potbelly网站投资者关系页面https://investors.Potbelly.com查阅。公司股东及投资者务请避免过度依赖这些前瞻性陈述。这些前瞻性陈述仅代表截至本公告发布之日的观点，除适用法律另有规定外，公司明确声明不承担任何更新或公开修订任何前瞻性信息或陈述的意图或义务。

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